Scris de: Shang2046
Piața, proiectul, moneda și alte informații, opinii și judecăți menționate în acest raport sunt doar pentru referință și nu constituie niciun sfat de investiții.
Se apropie reducerea cu 50 de puncte de bază a ratei dobânzii, iar reacția pieței este, în general, stabilă.
saptamana de piata
În prima săptămână după ce Statele Unite au redus ratele dobânzilor așa cum era programat pe 18 septembrie, Bitcoin s-a deschis la 59122,70 și s-a închis la 63577,66, cu un maxim de 64140,67 și un minim de 57477,00. A crescut cu 7,54% pentru întreaga săptămână, iar volumul a fost ușor mărit.
Linia zilnică BTC a sărit peste media mobilă 7/14/30/60/200, iar mediile mobile se îndreaptă treptat către o aranjare uniformă, arătând că piața iese din divergențe și formează un trend.
Deși există anumite diferențe, marile instituții financiare s-au așteptat deja ca Rezerva Federală să reducă ratele dobânzilor cu 50 de puncte de bază. În plus, președintele Fed, Powell, a făcut remarci solicite pentru a echilibra intervalul de 50 de puncte de bază, spunând că reducerile ulterioare ale ratei dobânzii vor fi decise una câte una pe baza datelor relevante. Combinația de porumbel și șoim a împiedicat piața să experimenteze fluctuații majore. Astfel, piața și-a luat rămas bun de la prețul de intrare așteptat anterior și a intrat într-o etapă dominată de fluxurile reale de capital.
BTC este, evident, unul dintre cei mai mari beneficiari ai reducerilor dobânzilor. Masa monetară largă M2 a celor patru mari bănci centrale din lume pe care le monitorizăm, Statele Unite, China, Japonia și Uniunea Europeană, a intrat, de asemenea, într-o nouă rundă. de expansiune. Din punct de vedere istoric, ciclul BTC a arătat o corelație puternică cu această tendință (Figura de mai jos).
Pe termen scurt, BTC s-a situat peste media mobilă de 200 de zile, dar trebuie încă să treacă peste linia de tendință descendentă. Din perspectiva liniei de cost al poziției în lanț, este necesar să se depășească linia de profit de 30% a investitorilor pe termen scurt care intră de la 49.000 USD, care este de 64.000-66.000 USD. Acesta este și primul interval de presiune indicat de indicatorii tehnici și este folosit pentru a judeca dacă piața se poate deplasa.
Rezerva Federală și Date Economice
Ratele dobânzilor au fost reduse conform programului, iar reducerea ratei a fost de 50 de puncte de bază pe care CME Fedwatch a finalizat brusc stabilirea prețurilor. Cu toate acestea, piața nu părea să fie speriată, iar răspunsul general a fost stabil, cu excepția aurului, care a spart platforma de preț, alte piețe au fost practic stabile. Cu toate acestea, unele bănci de investiții consideră că există încă un risc ascendent pentru IPC și există și posibilitatea unei aterizări forțe pentru economie.
După reducerea ratei dobânzii, indicele dolarului american a scăzut ușor, coborând la 100,74 pe 29. Aurul a crescut timp de două săptămâni consecutive, ajungând la 2.622 USD, depășind efectiv nivelul de presiune de 2.500 USD.
Indicii bursieri din SUA au fost mixți, deoarece așteptările pentru reducerea ratei dobânzii au fost evaluate, iar performanța generală este în prezent stabilă, Nasdaq a crescut cu 1,49%, Dow Jones a crescut cu 1,62%, iar S&P 500 a crescut cu 1,36%.
După ce randamentele au continuat să scadă, randamentele obligațiunilor din SUA s-au stabilizat în această săptămână, randamentul pe 10 ani la 3,74% și randamentul pe 2 ani la 3,60%.
Praful s-a așezat și ciclul de reducere a ratei dobânzii a început. Diverse piețe îl digeră în liniște, iar următorul pas va fi să prețuiești treptat posibilitatea unei aterizări soft, a unei aterizări dure sau chiar a unei reveniri IPC. "
Monede stabile și ETF-uri
În urma intrărilor masive de săptămâna trecută de 1,739 miliarde USD, cele două canale majore au continuat să mențină intrări pozitive în această săptămână, dar dimensiunea a scăzut la 931 milioane USD. Perspectivele pieței trebuie să urmărească îndeaproape dacă tendința intrărilor de capital poate continua.
Mai exact, canalul ETF a înregistrat intrări de 397 de milioane. Stablecoins au primit 535 milioane, cu USDT și USDC la aceeași frecvență.
Ratele dobânzilor AAVE, care reflectă efectul de levier al pieței, au continuat să revină la 4,52%, dar au fost încă scăzute, comparabil cu anul trecut, când piața se afla în perioada de redresare a pieței ursoaice.
analiza ofertei
Cu lichiditate abundentă, piața este din nou „de la lung la scurt”. Investitorii care au deținut poziții mai mult de 5 luni au vândut 9.400 de monede în această săptămână, în timp ce investitorii pe termen scurt care au deținut poziții mai mult de 5 luni și-au mărit deținerile cu 14.000 de monede. Conform regulilor anterioare, acesta este adesea unul dintre simptomele că piața a reintrat în ritmul pieței bull.
Investitorii pe termen lung și-au redus deținerile cu 900.000 BTC în prima jumătate a pieței bull, dar au depășit tendința din mai și au arătat o acumulare netă Începând cu această săptămână, și-au crescut deținerile cu 780.000 BTC, care tocmai a început să crească. scădere din 19 septembrie. semne de persistenţă. Am subliniat anterior că a doua reducere a deținerilor este adesea însoțită de începutul celei de-a doua jumătate a pieței bull.
După șocuri și spălare, costul pentru investitorii pe termen scurt a ajuns acum la 62.200 USD, ceea ce se află într-un interval ușor profitabil. Nivelul său maxim de presiune poate fi de aproximativ 1,3 ori mai mare decât prețul, care este de 80.000 USD.
Numărul de jetoane de pe bursă a scăzut cu 6.000, iar stocul a scăzut la 2,98 milioane. Această ieșire este o manifestare a încălzirii pieței.
Date în lanț BTC
Numărul de noi adrese BTC și adrese active nu s-a schimbat prea mult și este încă la un nivel scăzut, în timp ce Tranzacțiile au scăzut ușor. Rata de hash, un indicator al amplorii puterii miniere a minerilor, a revenit ușor.
analiza ecologică
Ecosistemul Ethereum are noi adrese și adrese active și se află într-o perioadă de expansiune moderată. Tranzacția a atins un nivel record, iar Base a fost principalul contributor. Cei trei indicatori majori ai Solanei rămân în expansiune, iar adresele active au scăzut.
SCP (ecosistemul de contracte inteligent) se află în prezent într-o stare relativ sănătoasă. Valoarea de piață a Altcoin-ului, altul decât Bitcoin, intră într-o perioadă de expansiune Dacă tendința se stabilește, va fi și unul dintre simptomele pieței taur în a doua jumătate.
indicatori de ciclu
Indicatorul EMC BTC Cycle Metrics este la 0,25, iar semnalul optimist așteaptă activarea ulterioară.
EMC Labs (Emergence Lab) a fost înființată în aprilie 2023 de către investitori în cripto-active și oameni de știință de date. Concentrându-se pe cercetarea în industria blockchain și pe investițiile pe piața secundară Crypto, având ca competitivitate de bază previziunea industriei, insight și data mining, se angajează să participe la industria blockchain în plină expansiune prin cercetare și investiții și să promoveze blockchain-ul și activele criptate ca binecuvântări pentru umanitate.
Pentru mai multe informații, vă rugăm să vizitați: https://www.emc.fund
