Checagem de FOMO: Todo mundo está dizendo "a receita subiu 6x, a demanda por IA nunca acaba." A Nebius caiu 16,6% no dia da divulgação dos resultados.
→ Receita subiu 571%, mas o plano de capex para 2027 é de US$ 40–45B, frente a uma meta de receita de US$ 12–13B
→ Queda de 57% em relação ao pico; a renúncia de Huang também afetou as empresas de nuvem de IA
→ O fluxo voltou a ser dominado por calls: cerca de US$ 9,5M em calls contra cerca de US$ 3,4M em puts
Acho que a maioria está comprando a história da receita, enquanto a ação está precificando a conta do capex. No pior cenário: se o capex crescer mais rápido que a receita, as calls compradas nas mínimas também podem sofrer grandes perdas; anotei a mínima de hoje, US$ 118,81.
#Stocks #AI #Resultados
Acompanhando: $NBIS $NVDA $QQQ
→ Receita subiu 571%, mas o plano de capex para 2027 é de US$ 40–45B, frente a uma meta de receita de US$ 12–13B
→ Queda de 57% em relação ao pico; a renúncia de Huang também afetou as empresas de nuvem de IA
→ O fluxo voltou a ser dominado por calls: cerca de US$ 9,5M em calls contra cerca de US$ 3,4M em puts
Acho que a maioria está comprando a história da receita, enquanto a ação está precificando a conta do capex. No pior cenário: se o capex crescer mais rápido que a receita, as calls compradas nas mínimas também podem sofrer grandes perdas; anotei a mínima de hoje, US$ 118,81.
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