A Morgan Stanley afirma que os ETFs alavancados venderam um recorde de US$ 57 bilhões em ações dos EUA em 5 de novembro, quando o Nasdaq caiu cerca de 5,5%, enquanto os fundos de hedge reduziram a alavancagem líquida em 5 pontos em um dia. O Bitcoin se estabilizou perto de US$ 75.950, com taxas de financiamento neutras. As negociações de ouro tokenizado na Binance atingiram um recorde de US$ 325 milhões em volume semanal, enquanto o ouro se estabilizou perto de US$ 4.000. As menções à inflação nas teleconferências de resultados das empresas do S&P 500 chegaram a 820, o maior número desde fevereiro de 2024. O CPI de outubro, com divulgação na terça-feira, os resultados da CoreWeave e a turnê de apresentação do IPO da Anthropic são os destaques da semana, com as chances de um aumento dos juros em dezembro em cerca de 80%.
ETFs alavancados venderam US$ 57 bilhões em ações dos EUA em 5 de novembro, o maior volume desde o início dos dados, em 2007, segundo a equipe de derivativos do Morgan Stanley. O Nasdaq caiu cerca de 5,5% naquele dia. A alavancagem líquida de fundos de hedge long-short dos EUA recuou 5 pontos em um dia, a quinta maior queda desde 2010, e agora está no décimo inferior de sua faixa histórica. Desde junho, as vendas ativas reduziram a exposição dos fundos de hedge em 10,7% das posições detidas no fim de junho, a maior redução em pelo menos 10 anos. Ações de IA ainda representam 32% da exposição bruta dos fundos de hedge. As vendas por investidores de varejo nos primeiros 90 minutos foram as segundas maiores desde 2016, e a alta das correlações entre ações aponta para uma redução mais ampla do risco.
Dados da LSEG mostram probabilidade de cerca de 80% de uma alta em dezembro, com mais duas altas de 25 pontos-base esperadas neste ciclo, após a criação de 165.000 empregos em outubro e taxa de desemprego de 4,1%. O IPC de outubro será divulgado na terça-feira, 10 de novembro, às 13h30 UTC; o ING prevê alta de 0,3% tanto no índice geral quanto no núcleo. O IPP será divulgado na sexta-feira. Waller, Bowman, Barr e Jefferson discursam nesta semana. A CoreWeave divulga resultados na terça-feira, após o fechamento do mercado, e a Nebius e a Cisco, na quinta-feira, juntamente com o possível início da apresentação a investidores da Anthropic — um “teste de estresse duplo” para os ativos de IA. Bob Lang, da Explosive Options, observou que a relação entre opções de venda e de compra da CBOE chegou a 1,2, o dobro da média, e quer ver novas ocorrências para confirmar um fundo. Jay Woods, da Freedom Capital, quer ver o VIX acima de 30; na sexta-feira, estava em torno de 24. EUA, Rússia e Ucrânia se reúnem para conversas em Abu Dhabi nos dias 10 e 11 de novembro.
Menções à inflação em teleconferências de resultados do S&P 500 chegam a 820, maior número desde fevereiro de 2024
Termos relacionados à inflação foram mencionados 820 vezes nas teleconferências de resultados do S&P 500 em outubro, segundo a Bloomberg. Na primeira semana de novembro, as menções já haviam superado o total de todo o mês de novembro do ano passado. A Bloomberg Economics afirma que o crescimento da renda não está acompanhando os preços. A alta do petróleo está elevando os custos de combustíveis, fertilizantes e resina plástica. A GM espera que os custos de commodities, logística e chips de memória somem cerca de US$ 2 bilhões neste ano. Charles Scharf, CEO do Wells Fargo, afirmou que a inflação persistente e os juros elevados são obstáculos para consumidores e clientes corporativos.
O volume de produtos lastreados em ouro na Binance superou US$ 325 milhões em sete dias, excluindo o pico da listagem, segundo o analista Darkfost. As negociações atingiram o pico de US$ 78 milhões em 5 de novembro, dia em que as ações dos EUA sofreram uma onda de vendas. O volume acumulado ultrapassou US$ 8 bilhões desde o lançamento. Os ativos tokenizados somam cerca de US$ 50 bilhões, segundo a CoinGecko, e os tokens lastreados em commodities chegam a quase US$ 6 bilhões, em sua maioria de ouro. O ouro caiu mais de 30% em relação à máxima deste ano e está se estabilizando perto de US$ 4.000.
O Bitcoin era negociado em torno de US$ 75.950 em 8 de novembro, com alta de 0,09% em 24 horas. A taxa de financiamento do BTC está em 0,0087% (ponderada pelo interesse em aberto) e 0,0081% (ponderada pelo volume). A taxa do ETH subiu para 0,0068% e 0,0064%, dentro da faixa neutra, indicando redução do sentimento de baixa. A referência é 0,01%; leituras abaixo de 0,005% sinalizam sentimento de baixa.
Uma ressalva: a fonte da notícia 2 diz “cerca de 80%”, enquanto o resumo de ontem citou 78% e 75% de fontes diferentes; mantenha a atribuição à LSEG.
