被英特尔连坐砸了10.9%，AMD明天要自己翻案
我站多头这边，但只认Q4指引这一张牌，Q3数字本身已经没悬念了。
先说时间，明天美股盘后AMD交Q3，北京时间11月4号早上6点电话会。
华尔街预期营收130.9亿美元，同比涨41%，调整后EPS 1.94美元，同比涨62%。
公司自己给的指引是130亿上下3亿，毛利率56%左右，预期基本就贴在指引中点上。
上季度底子不差，营收115.4亿，数据中心67亿，同比翻了一倍还多，本季街上预期数据中心能到83亿。
多头手里的牌其实挺硬。
Susquehanna的Rolland刚把目标价从620抬到650，喊的是超预期加指引上调。
Jefferies更狠，直接预期营收135亿，Q4给到170亿，比街上预期的163亿还高一截。
MI450和Helios机架9月已经开始出货，Meta那边10月27号也说了首批系统装机测试中。
Rolland算到2027年，数据中心GPU 410亿，服务器CPU 330亿，合计740亿，比街上预期的710亿还高。
还有一条，AMD过去8次财报全都达到或者超过预期，这票交卷很少掉链子。
空头也不是没话说。
说白了，预期贴着指引中点，等于市场已经把好数字算进去了，beat一点点根本不够看。
8月份就有人盼着140亿，现在预期才130.9亿，真正的杠杆在Q4指引，不在Q3。
英特尔上周五就是活教材，营收涨21%还超预期，指引一暴雷直接砸了30%，AMD当天也被连坐砸了10.9%。
游戏业务管理层自己都说了Q3双位数下滑，高内存价格在那压着，PC那头英特尔已经喊过软了。
顺带一嘴，这票今年已经涨了135%，位置本身就不低，容错没那么大。
我觉得吧，这票明天看的根本不是Q3 beat不beat。
Q3只要不翻车，数字大概率过关，真正分胜负的是Q4指引里Helios放量讲没讲清楚。
讲清楚了，错杀修复就成立，站回521就是第一步，往上看650那帮目标价才有戏。
讲含糊了，那就是第二个英特尔，预期再好也白搭。
情景推演一下。
站稳521收住，错杀修复走完第一段，往上先看550整数关，再谈650目标价方向。
跌破508，今天这根横盘就白横了，下面先看504.8那个周五收盘价，破了就奔500整数关。
永续这边现价513出头，24小时基本没动，资金费率0.0024%也不烫手，说明财报前大家都没急着下注。
我打算咋办，我小仓位跟了一手，跌破508我就跑。
这单赌的不是Q3数字，是Q4指引里Helios那句话，话不对我立马认错走人。
Q4指引把Helios放量讲清楚、站回521往650方向走，还是指引一含糊、跌破508奔500？
我站前者，你呢？
$AMD $INTC
#美股 #财报
我站多头这边，但只认Q4指引这一张牌，Q3数字本身已经没悬念了。
先说时间，明天美股盘后AMD交Q3，北京时间11月4号早上6点电话会。
华尔街预期营收130.9亿美元，同比涨41%，调整后EPS 1.94美元，同比涨62%。
公司自己给的指引是130亿上下3亿，毛利率56%左右，预期基本就贴在指引中点上。
上季度底子不差，营收115.4亿，数据中心67亿，同比翻了一倍还多，本季街上预期数据中心能到83亿。
多头手里的牌其实挺硬。
Susquehanna的Rolland刚把目标价从620抬到650，喊的是超预期加指引上调。
Jefferies更狠，直接预期营收135亿，Q4给到170亿，比街上预期的163亿还高一截。
MI450和Helios机架9月已经开始出货，Meta那边10月27号也说了首批系统装机测试中。
Rolland算到2027年，数据中心GPU 410亿，服务器CPU 330亿，合计740亿，比街上预期的710亿还高。
还有一条，AMD过去8次财报全都达到或者超过预期，这票交卷很少掉链子。
空头也不是没话说。
说白了，预期贴着指引中点，等于市场已经把好数字算进去了，beat一点点根本不够看。
8月份就有人盼着140亿，现在预期才130.9亿，真正的杠杆在Q4指引，不在Q3。
英特尔上周五就是活教材，营收涨21%还超预期，指引一暴雷直接砸了30%，AMD当天也被连坐砸了10.9%。
游戏业务管理层自己都说了Q3双位数下滑，高内存价格在那压着，PC那头英特尔已经喊过软了。
顺带一嘴，这票今年已经涨了135%，位置本身就不低，容错没那么大。
我觉得吧，这票明天看的根本不是Q3 beat不beat。
Q3只要不翻车，数字大概率过关，真正分胜负的是Q4指引里Helios放量讲没讲清楚。
讲清楚了，错杀修复就成立，站回521就是第一步，往上看650那帮目标价才有戏。
讲含糊了，那就是第二个英特尔，预期再好也白搭。
情景推演一下。
站稳521收住，错杀修复走完第一段，往上先看550整数关，再谈650目标价方向。
跌破508，今天这根横盘就白横了，下面先看504.8那个周五收盘价，破了就奔500整数关。
永续这边现价513出头，24小时基本没动，资金费率0.0024%也不烫手，说明财报前大家都没急着下注。
我打算咋办，我小仓位跟了一手，跌破508我就跑。
这单赌的不是Q3数字，是Q4指引里Helios那句话，话不对我立马认错走人。
Q4指引把Helios放量讲清楚、站回521往650方向走，还是指引一含糊、跌破508奔500？
我站前者，你呢？
$AMD $INTC
#美股 #财报
