Hoje, após o fechamento do mercado, Google e Microsoft divulgam seus resultados.
Esta pode ser a noite de balanços mais importante da semana.
Não porque os números em si sejam tão empolgantes,
mas porque essas duas empresas são pilares fundamentais da narrativa da IA.
Todos vimos o sentimento do mercado nas últimas duas semanas.
Quando as ações de IA sobem, o mercado cripto fica parado.
Quando as ações de IA caem, o mercado cripto apanha junto.
Não participar da alta e ainda sofrer na queda: é difícil aguentar isso.
Então, esta noite, não importa tanto se a receita superou as expectativas por alguns pontos percentuais.
O que importa são três coisas.
Primeiro: a nuvem do Google consegue continuar acelerando?
A base da busca continua sólida? O crescimento trazido pela IA já se refletiu na receita da nuvem?
Se a nuvem fraquejar, a história da monetização da IA fica sob suspeita.
Segundo: o crescimento do Azure da Microsoft e os investimentos de capital em IA.
O dinheiro gasto está se convertendo em pedidos e receitas concretos?
A paciência do mercado com a ideia de “só gastar dinheiro sem ver retorno” está visivelmente diminuindo.
Terceiro: o que os executivos das duas empresas vão dizer sobre o próximo trimestre.
Vão continuar investindo mais ou começar a pisar no freio?
O peso dessa mensagem pode ser maior que o dos próprios números do balanço.
Na mesma noite, também teremos a decisão do Fed.
Com a macroeconomia e os balanços coincidindo, é bem provável que a volatilidade seja alta.
Mas acertar a direção depende metade da sorte e metade da gestão de posições.
Meu plano para esta noite é simples: primeiro, olho os balanços; depois, a declaração do Fed.
Não vou assumir uma posição antes de os números saírem.
Se o crescimento da nuvem se mantiver, a narrativa da IA ainda pode seguir em frente.
Se o crescimento da nuvem decepcionar, será preciso reavaliar a recente alta das ações de IA.
Vocês vão ficar acordados até tarde acompanhando os balanços?
Estão mais otimistas com a nuvem do Google ou com o Azure da Microsoft?
$GOOGL $MSFT #EarningsSeason #ObservaçãoDoMercado
Isto não constitui recomendação de investimento. DYOR; negociar envolve riscos.
Esta pode ser a noite de balanços mais importante da semana.
Não porque os números em si sejam tão empolgantes,
mas porque essas duas empresas são pilares fundamentais da narrativa da IA.
Todos vimos o sentimento do mercado nas últimas duas semanas.
Quando as ações de IA sobem, o mercado cripto fica parado.
Quando as ações de IA caem, o mercado cripto apanha junto.
Não participar da alta e ainda sofrer na queda: é difícil aguentar isso.
Então, esta noite, não importa tanto se a receita superou as expectativas por alguns pontos percentuais.
O que importa são três coisas.
Primeiro: a nuvem do Google consegue continuar acelerando?
A base da busca continua sólida? O crescimento trazido pela IA já se refletiu na receita da nuvem?
Se a nuvem fraquejar, a história da monetização da IA fica sob suspeita.
Segundo: o crescimento do Azure da Microsoft e os investimentos de capital em IA.
O dinheiro gasto está se convertendo em pedidos e receitas concretos?
A paciência do mercado com a ideia de “só gastar dinheiro sem ver retorno” está visivelmente diminuindo.
Terceiro: o que os executivos das duas empresas vão dizer sobre o próximo trimestre.
Vão continuar investindo mais ou começar a pisar no freio?
O peso dessa mensagem pode ser maior que o dos próprios números do balanço.
Na mesma noite, também teremos a decisão do Fed.
Com a macroeconomia e os balanços coincidindo, é bem provável que a volatilidade seja alta.
Mas acertar a direção depende metade da sorte e metade da gestão de posições.
Meu plano para esta noite é simples: primeiro, olho os balanços; depois, a declaração do Fed.
Não vou assumir uma posição antes de os números saírem.
Se o crescimento da nuvem se mantiver, a narrativa da IA ainda pode seguir em frente.
Se o crescimento da nuvem decepcionar, será preciso reavaliar a recente alta das ações de IA.
Vocês vão ficar acordados até tarde acompanhando os balanços?
Estão mais otimistas com a nuvem do Google ou com o Azure da Microsoft?
$GOOGL $MSFT #EarningsSeason #ObservaçãoDoMercado
Isto não constitui recomendação de investimento. DYOR; negociar envolve riscos.