Coisa engraçada. Tenho estado hiper otimista com IA agentic há mais de um ano, e isso é uma das principais razões pelas quais mantenho as ações que mantenho; memória acima de tudo, e NAND em particular.
A TrendForce acabou de elevar sua previsão de preço para NAND.
SSD corporativo decola, SSD consumidor emperra.
Os pedidos de SSD corporativo ainda continuam subindo para o 4T, impulsionados pela demanda de nuvem na América do Norte, e os dois fatores que ela cita são IA agentic e offload de KV cache.
Agentes geram estado.
Cada tarefa que um agente executa deixa para trás resultados de recuperação, arquivos de trabalho e etapas intermediárias, e tudo isso precisa ser armazenado em algum lugar, rápido o suficiente para ser útil e barato o suficiente para continuar. É por isso que provedores de nuvem estão escalando SSDs QLC, que empacotam o maior número de bits por dólar de qualquer opção com uma interface rápida o bastante para atender inferência.
Offload de KV cache é a outra ponta.
Os modelos precisam manter contexto e, até agora, isso ficava em HBM e DRAM — dois dos lugares mais escassos e caros do planeta para guardar qualquer coisa. Mover para SSDs as partes que você não precisa a cada milissegundo libera as camadas mais caras para o trabalho que realmente precisa delas.
A TrendForce diz que a indústria está construindo frameworks especificamente para fazer isso, e as arquiteturas de inferência da China já estão se apoiando nisso.
A parte engraçada é que o mesmo relatório diz que o NAND do consumidor está com excesso de oferta, com a YMTC adicionando capacidade e uma estrutura de preços em dois trilhos surgindo em 2027.
O NAND corporativo está se tornando um produto diferente daquele que está no seu telefone, com seu próprio fornecimento, seus próprios compradores e seu próprio preço.
A parte do mercado de que os agentes precisam é a parte que está curta, e a parte que está com excesso de oferta é a parte $SNDK não depende disso.
Otimista $SNDK
A TrendForce acabou de elevar sua previsão de preço para NAND.
SSD corporativo decola, SSD consumidor emperra.
Os pedidos de SSD corporativo ainda continuam subindo para o 4T, impulsionados pela demanda de nuvem na América do Norte, e os dois fatores que ela cita são IA agentic e offload de KV cache.
Agentes geram estado.
Cada tarefa que um agente executa deixa para trás resultados de recuperação, arquivos de trabalho e etapas intermediárias, e tudo isso precisa ser armazenado em algum lugar, rápido o suficiente para ser útil e barato o suficiente para continuar. É por isso que provedores de nuvem estão escalando SSDs QLC, que empacotam o maior número de bits por dólar de qualquer opção com uma interface rápida o bastante para atender inferência.
Offload de KV cache é a outra ponta.
Os modelos precisam manter contexto e, até agora, isso ficava em HBM e DRAM — dois dos lugares mais escassos e caros do planeta para guardar qualquer coisa. Mover para SSDs as partes que você não precisa a cada milissegundo libera as camadas mais caras para o trabalho que realmente precisa delas.
A TrendForce diz que a indústria está construindo frameworks especificamente para fazer isso, e as arquiteturas de inferência da China já estão se apoiando nisso.
A parte engraçada é que o mesmo relatório diz que o NAND do consumidor está com excesso de oferta, com a YMTC adicionando capacidade e uma estrutura de preços em dois trilhos surgindo em 2027.
O NAND corporativo está se tornando um produto diferente daquele que está no seu telefone, com seu próprio fornecimento, seus próprios compradores e seu próprio preço.
A parte do mercado de que os agentes precisam é a parte que está curta, e a parte que está com excesso de oferta é a parte $SNDK não depende disso.
Otimista $SNDK