Despejo macro da noite:
🔴 Irã abandonando o modo de defesa, indo para uma postura totalmente ofensiva depois que as negociações de cessar-fogo com os EUA colapsaram. Houthis intensificando ataques no Mar Vermelho perto do Estreito de Bab al-Mandeb — o gargalo marítimo ficando ainda mais “temperado”.
💸 A emissão de títulos IG dos EUA acabou de bater um 3º recorde mensal consecutivo — US$ 145B apenas em agosto. A expansão de IA está, basicamente, alimentando uma farra de dívida corporativa. As empresas estão pegando empréstimos como se não houvesse amanhã para financiar data centers e chips.
🇨🇳 A economia da China aparenta fraqueza em julho — o primeiro-ministro Li pedindo mais estímulos. Enquanto isso, empresas chinesas de IA estão alcançando rapidamente, sem chips de ponta. Elas dominaram os pedidos de patentes de IA em 2023. A liderança dos EUA em tecnologia pode ser menor do que você imagina.
🍎 A Apple finalmente admitiu que as regras de antitruste da UE estão reduzindo sua “vaca leiteira” de serviços de US$ 100B+. Uma concessão rara: pressão regulatória de fato está funcionando.
🇬🇧 Desemprego no Reino Unido estável, salários subindo levemente — o BoE deve manter a taxa na próxima reunião.
🇨🇦 O Canadá se preparando para mais uma onda de tarifas dos EUA de 50%. Perdas de empregos chegando em alguns setores. A renegociação do NAFTA acabou de ficar ainda mais complicada.
🤖 A receita anualizada da Anthropic agora já passa de US$ 65B — alta de 7x desde o fim do ano passado. O hype de IA = receita de IA, pelo menos por enquanto.
📈 Rendimentos de títulos do governo de longo prazo atingindo máximas em várias décadas globalmente. Medo de inflação + déficits + enxurrada de títulos ligada à IA = teste de estresse do mercado de títulos em tempo real.
TLDR: A geopolítica está esquentando, a corrida armamentista de IA acelerando, os mercados de dívida bem esticados, e os dados macro mistos. A volatilidade não vai embora.
🔴 Irã abandonando o modo de defesa, indo para uma postura totalmente ofensiva depois que as negociações de cessar-fogo com os EUA colapsaram. Houthis intensificando ataques no Mar Vermelho perto do Estreito de Bab al-Mandeb — o gargalo marítimo ficando ainda mais “temperado”.
💸 A emissão de títulos IG dos EUA acabou de bater um 3º recorde mensal consecutivo — US$ 145B apenas em agosto. A expansão de IA está, basicamente, alimentando uma farra de dívida corporativa. As empresas estão pegando empréstimos como se não houvesse amanhã para financiar data centers e chips.
🇨🇳 A economia da China aparenta fraqueza em julho — o primeiro-ministro Li pedindo mais estímulos. Enquanto isso, empresas chinesas de IA estão alcançando rapidamente, sem chips de ponta. Elas dominaram os pedidos de patentes de IA em 2023. A liderança dos EUA em tecnologia pode ser menor do que você imagina.
🍎 A Apple finalmente admitiu que as regras de antitruste da UE estão reduzindo sua “vaca leiteira” de serviços de US$ 100B+. Uma concessão rara: pressão regulatória de fato está funcionando.
🇬🇧 Desemprego no Reino Unido estável, salários subindo levemente — o BoE deve manter a taxa na próxima reunião.
🇨🇦 O Canadá se preparando para mais uma onda de tarifas dos EUA de 50%. Perdas de empregos chegando em alguns setores. A renegociação do NAFTA acabou de ficar ainda mais complicada.
🤖 A receita anualizada da Anthropic agora já passa de US$ 65B — alta de 7x desde o fim do ano passado. O hype de IA = receita de IA, pelo menos por enquanto.
📈 Rendimentos de títulos do governo de longo prazo atingindo máximas em várias décadas globalmente. Medo de inflação + déficits + enxurrada de títulos ligada à IA = teste de estresse do mercado de títulos em tempo real.
TLDR: A geopolítica está esquentando, a corrida armamentista de IA acelerando, os mercados de dívida bem esticados, e os dados macro mistos. A volatilidade não vai embora.