Autor original: @bored2boar
Traduzido por: Oliver, Mars Finance
Nos últimos meses, tenho fornecido as previsões mais precisas para o mercado e já alertei sobre o risco de colapso do mercado. Hoje, vou mais uma vez revelar a vocês uma crise iminente: a Grande Recessão de 2025. Essa crise reencenará a tempestade financeira de 2008, os bancos falirão, as criptomoedas e o mercado de ações colapsarão, com o $BTC caindo para abaixo de $40.000, enquanto outras criptomoedas (Alts) enfrentarão perdas de até 90%. Antes que essa "Segunda-Feira Negra" chegue, eu direi quais medidas devem ser tomadas.
1. Estranhamente familiar: a reencenação de 2008
A situação atual é estranhamente familiar, como se estivéssemos de volta a 2008. Altos níveis de endividamento, bancos instáveis, mercados superaquecidos e confusão política - todos os sinais de alerta estão piscando em vermelho brilhante. No entanto, os participantes do mercado estão excessivamente otimistas e falham em perceber que uma crise se aproxima. Assim como antes do colapso de 2008, o sistema parece, à primeira vista, estável... até que ele desmorona subitamente.
2. Crise de dívida de $7 trilhões
Os EUA precisam refinanciar até $7 trilhões em dívidas nos próximos 6 meses. Mas o problema é que as altas taxas de juros atuais tornam o custo do refinanciamento excepcionalmente alto. A única "solução" do governo pode ser provocar um colapso do mercado para impulsionar os preços dos títulos e, assim, reduzir as taxas de juros. Esse é o roteiro da história e o maior risco atual.
3. A estratégia de Trump
Após assumir o poder novamente, Trump adotou uma estratégia econômica agressiva. Ele entende que um colapso do mercado pode reduzir os rendimentos dos títulos, diminuindo assim o custo de refinanciamento da dívida. Quanto mais rápido o colapso ocorrer, menor será o custo da recuperação econômica. É um jogo feio, e eu já havia alertado vocês sobre isso antes.
4. O papel crucial do mercado de títulos
O núcleo dessa crise reside no mercado de títulos. Se os preços dos títulos subirem e os rendimentos caírem, o custo dos juros da dívida pública diminuirá. Para tornar os títulos mais atraentes, o mercado de ações deve cair. Isso forçará o capital a migrar do mercado de ações para o mercado de títulos, onde os títulos vencerão e o mercado de ações sofrerá um duro golpe.
5. Guerra tarifária: um catalisador da inflação
Recentemente, Trump anunciou uma série de políticas tarifárias radicais: 34% sobre produtos chineses, 25% sobre produtos sul-coreanos e até 46% sobre produtos vietnamitas. Isso não é apenas protecionismo comercial, mas mais como um catalisador da inflação. O aumento dos preços de importação elevará a inflação, minando o poder de compra dos consumidores e agravando ainda mais a confusão nas políticas do Federal Reserve. Situações semelhantes ocorreram em 2008.
6. Reação em cadeia global
Essas tarifas provocarão retaliações de países parceiros comerciais. As exportações dos EUA serão impactadas, os lucros das multinacionais encolherão e a cadeia de suprimentos desacelerará. Este é exatamente o ponto de partida para a espiral de queda do mercado global, e esse processo já começou silenciosamente.
7. Crise de liquidez oculta
Nos bastidores, a liquidez interna do mercado está sendo silenciosamente retirada. O volume de negociações está diminuindo gradualmente e as ordens de compra em profundidade do mercado estão desaparecendo. À primeira vista, o mercado parece estável, mas na verdade já é uma casca frágil. Antes da crise financeira de 2008 foi assim, tudo parecia normal até que a falência do Lehman Brothers desencadeou uma reação em cadeia.
8. Risco sombrio: a crise potencial dos bancos
Embora os bancos pareçam "seguros" à superfície, sua exposição ao risco de derivativos é surpreendentemente alta. Muitas instituições financeiras ainda detêm produtos de dívida de alto risco semelhantes aos de 2008, apenas com novos nomes. O crédito está se apertando e as taxas de inadimplência estão aumentando. A história está se repetindo.
9. O impacto do mercado de criptomoedas
Em teoria, as criptomoedas deveriam se beneficiar nesse caos. Mas, nas primeiras etapas do colapso do mercado, todos os ativos caem. Investidores institucionais venderão $BTC e $ETH para cobrir perdas, enquanto outras criptomoedas (Alts) sofrerão os maiores impactos. Apenas na fase final da crise é que as criptomoedas podem ressurgir das cinzas - como aconteceu após 2020.
10. O padrão de mercado de baixa foi formado
Os investidores de varejo ainda estão em um estado de euforia, ignorando os riscos macroeconômicos e seguindo cegamente as declarações otimistas de Trump. No entanto, desde que Trump assumiu, o mercado caiu 30%. Essa fase de "recusa em acreditar" é uma característica clássica antes da destruição. A seguir, o mercado pode cair mais de 50%, assim como aconteceu em 2008.
11. O dilema do Federal Reserve
O Federal Reserve está preso em um dilema: aumentar as taxas de juros sufocará a economia, enquanto reduzi-las reacenderá a inflação. É uma situação de perda dupla. Em 2008, o Federal Reserve errou o momento; em 2025, eles já não terão mais munição. Se o mercado colapsar, o Federal Reserve não terá soluções eficazes.
12. Pressão política das eleições
Trump quer controlar a narrativa do mercado desde o início. O colapso do mercado em 2025 lhe dará tempo para alcançar uma recuperação econômica antes das eleições de meio de mandato de 2026 ou no início de 2028, moldando assim a imagem de "salvador". Ao controlar o ciclo econômico, ele pode influenciar a opinião pública e, em última instância, os votos.
13. Últimas considerações: como responder
Se esse colapso ocorrer conforme esperado, ele se tornará parte do plano de Trump - uma reinicialização forçada para limpar a confusão da dívida. Se você ainda está no mercado, prepare-se para se proteger; se você possui criptomoedas, mantenha a liquidez. Se você seguiu meu conselho há três meses, já deve ter transferido seus fundos para stablecoins.