O veterano KOL The DeFi Edge compilou as posições e comportamentos de negociação de várias instituições criptográficas de VC convencionais. Ele observou principalmente que os VCs detêm principalmente tokens DeFi estabelecidos, e NFT e GameFi diminuíram, e as instituições estão se voltando para IA, infraestrutura e até moedas meme. .
Principais participações em criptomoedas VC
O DeFi Edge destacou que sabe que muitas pessoas vão pensar que verificar as posições de VC não faz sentido, especialmente porque os VCs têm uma enorme vantagem de informação em comparação com investidores de varejo e participaram de vários projetos nos estágios iniciais, mas ele ainda está curioso para saber o que VCs fizeram recentemente? Você é apaixonado por moedas inúteis? Você ainda segura aqueles projetos antigos que não conseguiram subir?
No entanto, ele também lembrou alguns pontos:
Não imite cegamente as estratégias de investimento de capital de risco. Eles têm melhores oportunidades comerciais e alvos mais diversos.
Não é possível dominar todas as carteiras.
O DeFi Edge usa ferramentas como DeBank, Arkham e Etherscan para organizar o valor da posição de cada VC, ativos primários e secundários e operações recentes.
https://t.co/DjKTMxFnTx
— Edgy – The DeFi Edge (@thedefiedge) 14 de outubro de 2024
1. a16z (US$ 482 milhões)
Principais ativos: UNI (US$ 436 milhões), OP, COMP
a16z é um dos principais detentores da UNI e tem peso suficiente para influenciar a tomada de decisões ecológicas da UNI (4% da oferta atinge o quórum).
Mudanças recentes: Comece a receber aquisição de token OP.
2. Galáxia Digital (US$ 365 milhões)
Principais ativos: BTC, ETH, AVAX
A Galaxy Digital conduz um grande número de transações de stablecoin e BTC e pode implementar estratégias de arbitragem.
Mudanças recentes: Retirada de US$ 3,3 milhões em AVAX da Binance.
3. Jump Trading (US$ 286 milhões)
Principais ativos: USDC, USDT, stETH, ETH, WETH, SHIB, SNX
O portfólio é relativamente conservador, contendo principalmente ETH e stablecoins, mas também altcoins como Threshold Network, SHIB e SNX.
Mudanças recentes: Comece a depositar ETH no LMAX.
4. Wintermute (US$ 160 milhões)
Principais ativos: USDC, WBTC, PEPECOIN, ETH, USDT, TKO, CBBTC, MATIC
Ele é um grande investidor (criador de mercado) em moedas meme e possui grandes quantidades de PEPECOIN, MOG, NEIRO, etc.
Mudanças recentes: Aumento das posições de CBBTC e BTC, venda de grandes quantidades de SHIB.
5. Pantera Capital (US$ 161 milhões)
Principais ativos: ONDO, ETHX, SD, ECOX, LDO, PERC, NOTA
Moveu grandes quantidades de MATIC para Coinbase e LDO para Anchorage.
Mudanças recentes: O valor de um investimento na ONDO caiu 56%.
6. Capital Blockchain (US$ 67,1 milhões)
Principais ativos: AAVE, UNI, ETH, UMA, SAFE, 1INCH, COW, FORT, USDC
Posição pesada na AAVE e que a manteve por muitos anos.
Mudanças recentes: Uma grande quantidade de ETH foi transferida para Anchorage.
7. Grupo Spartan (US$ 35,38 milhões)
Principais ativos: PENDLE, GAL, MNT, OP, IMX, WILD, GRT, AEVO, USDC, PTU, RBN, 1INCH
Posições pesadas em PENDLE, principalmente para negociação de arbitragem.
Mudanças recentes: Mova todos os BEAM para a nova rede Sophon para receber lançamentos aéreos.
8. DeFiance Capital (US$ 33,6 milhões)
Principais ativos: PYUSD, LDO, BEAM, USDC, TBILL
A DeFiance Capital investiu em alguns tokens de jogos.
Mudanças recentes: Múltiplas negociações com o atirador Shrapnel.
Observações sobre DeFi Edge
Pontos comuns: a16z, Jump, Wintermute e Blockchain Capital possuem tokens DeFi e stablecoins estabelecidos, como UNI e AAVE.
Participação de longo prazo: a16z e Blockchain Capital têm mãos de diamante e detêm os tokens DeFi acima há muitos anos.
Negociação de arbitragem: Muitas instituições de capital de risco conduziram um grande número de negociações de arbitragem de stablecoin.
Investimento L2: O projeto BTC L2 está recebendo cada vez mais investimentos.
O investimento em fase inicial ainda domina: os investimentos em fase inicial de capital de risco representam cerca de 13% dos negócios do mercado.
IA, infraestrutura e moedas meme tornaram-se novas tendências: NFT e GameFi estão em declínio, voltando-se para IA, infraestrutura e até moedas meme.
DeFi Edge observou que o volume total de investimento caiu significativamente em comparação com o mesmo período de 2021 e 2022, e a correlação entre o tamanho do investimento e o preço do Bitcoin também é pequena.
Concluiu sublinhando que a chave desta análise é analisar o comportamento dos VC para identificar tendências subjacentes e compreender como funcionam, e não seguir os VC, mas utilizá-los como recurso de investigação.
Tendências de financiamento de 2016 até o presente
Este artigo, de a16z a Wintermute, analisa a posição atual de vários VCs, publicado pela primeira vez no Chain News ABMedia.
