Jeśli chcesz wyjaśnić globalną zgodność z przepisami Web3, nie możesz unikać Chin, przede wszystkim, niezależnie od „uniwersalnego” zakazu dotyczącego walut wirtualnych nałożonego przez organy regulacyjne mojego kraju, biorąc pod uwagę, że większość stron projektu Web3. są własnością @PRC, a większość projektów Web3 Użytkownikiem jest @PRC, dlatego bardzo konieczne jest zrozumienie chińskiego podejścia regulacyjnego do walut wirtualnych, co pomoże zrozumieć ogólne ryzyko związane ze zgodnością z prawem projektu Web3.
Do tej pory, w związku z „uniwersalnym” zakazem walut wirtualnych w Chinach, jeszcze trudniej jest mówić o systemie nadzoru prawnego nad walutami wirtualnymi. Patrząc wstecz na niedawne ciągłe udostępnianie przez Hongkong korzyści dla Web3, można zauważyć, że Chiny rozwijają głównie gospodarkę cyfrową wyciągniętą z gospodarki internetowej z perspektywy blockchain (oddzielenie łańcuchów walutowych) i metaverse, podczas gdy Hongkong rozwija gospodarkę cyfrową z perspektywy kryptowaluty i waluty wirtualnej Rozpocznij rozwój gospodarki cyfrowej będącej przedłużeniem tradycyjnego systemu finansowego.
1. „Zawiadomienie o zapobieganiu ryzyku związanemu z bitcoinem” („Zawiadomienie 289”) w erze Bitcoina
W dniu 3 grudnia 2013 r., gdy tak zwany „Bitcoin” obliczany za pomocą specjalnego programu komputerowego wzbudził szerokie zainteresowanie na arenie międzynarodowej, niektóre krajowe instytucje i osoby prywatne również skorzystały z okazji, aby spekulować na temat Bitcoina i transakcji z nim związanych. W związku z tym Ludowy Bank of Chiny, Ministerstwo Przemysłu i Technologii Informacyjnych, Chińska Komisja Regulacji Papierów Wartościowych, Chińska Komisja Regulacji Bankowości i Chińska Komisja Regulacji Ubezpieczeń wydały „Zawiadomienie w sprawie zapobiegania ryzyku związanemu z bitcoinami” (Yinfa [2013] nr 289), aby chronić społeczeństwo prawa własności i interesy oraz zapewniają stabilność statusu RMB, zapobiegając ryzyku prania pieniędzy i utrzymując stabilność finansową.
Na wynos:
(1) Prawidłowo zrozum atrybuty Bitcoina: Bitcoin ma cztery główne cechy: brak scentralizowanego emitenta, ograniczona całkowita kwota, brak ograniczeń geograficznych w użyciu i anonimowość. Chociaż Bitcoin nazywany jest „walutą”, ponieważ nie jest emitowany przez władze monetarne, nie ma cech pieniężnych, takich jak legalność i obowiązek, i nie jest walutą w prawdziwym tego słowa znaczeniu. Bitcoin powinien być specyficznym towarem wirtualnym, który nie ma takiego samego statusu prawnego jak waluta i nie może i nie powinien być używany jako waluta na rynku.
(2) Instytucjom finansowym i instytucjom płatniczym nie wolno prowadzić działalności związanej z Bitcoinem, w tym: świadczyć klientom usługi związane z rejestracją, handlem, rozliczeniami, rozliczeniami i innymi usługami Bitcoin; Usługi Bitcoin Exchange z RMB i walutami obcymi; przeprowadzanie przechowywania Bitcoinów, depozytów, kredytów hipotecznych i innych przedsiębiorstw; wydawanie produktów finansowych związanych z Bitcoinami; wykorzystywanie Bitcoinów jako celu inwestycyjnego dla trustów, funduszy i innych inwestycji.
Odkąd Bitcoin wszedł w horyzont regulacyjny, mój kraj przyjął stosunkowo ostrożne podejście regulacyjne. Przede wszystkim bezpośrednio zaprzeczył atrybutom walutowym Bitcoina: „Nie jest on emitowany przez władze monetarne, nie ma legalnych i obowiązkowych atrybutów walutowych nie jest prawdziwą „Znaczną walutą” można uznać za podstawową zasadę krajowej regulacji walut wirtualnych, która trwa do dziś. Na poziomie praktyki sądowej orzeczenia sądowe zasadniczo uznają ważność umów dotyczących transakcji w walucie wirtualnej i wykorzystują towary wirtualne do określenia charakteru walut wirtualnych, takich jak Bitcoin.
2. „Ogłoszenie w sprawie zapobiegania ryzyku finansowemu emisji tokenów” w erze ICO („Ogłoszenie 94”)
W dniu 4 września 2017 roku w związku z dużą liczbą krajowej działalności finansowej poprzez emisję tokenów, w tym ICO, nasiliły się spekulacje, podejrzewano, że prowadzą nielegalną działalność finansową i poważnie zakłóciły porządek ekonomiczno-finansowy, siedem ministerstw i komisji Ludowych Chin, w tym banki, Biuro Informacji Internetowej Komunistycznej Partii Chin, Ministerstwo Przemysłu i Technologii Informacyjnych, Państwowa Administracja Przemysłu i Handlu, Chińska Komisja Regulacji Papierów Wartościowych, Chińska Komisja Regulacji Bankowości oraz Chińska Komisja Regulacyjna ds. Ubezpieczeń wydała „Ogłoszenie w sprawie zapobiegania ryzyku finansowania emisji tokenów”, aby wdrożyć ducha Krajowej Konferencji Pracy Finansowej i chronić uzasadnione prawa i interesy inwestorów. Zapobieganie ryzyku finansowemu i rozwiązywanie go.
Na wynos:
(1) Zdefiniuj ICO jako akt nielegalnego finansowania publicznego bez zgody, wyjaśnij niepieniężne cechy tokenów i zakaż wymiany, handlu, ustalania cen i usług pośrednictwa informacyjnego różnych giełd tokenów.
(2) Dokładnie zrozum podstawowe atrybuty działalności związanej z wydawaniem tokenów i finansowaniem. Finansowanie emisji tokenów odnosi się do finansowania podmiotów pozyskujących od inwestorów tzw. „wirtualne waluty”, takie jak Bitcoin i Ethereum, poprzez nielegalną sprzedaż i obrót tokenami. Zasadniczo jest to akt nielegalnego finansowania publicznego bez zgody i jest podejrzany o nielegalną sprzedaż tokenów biletów, nielegalną emisję papierów wartościowych, nielegalne zbieranie funduszy, oszustwa finansowe, piramidy finansowe i inną nielegalną i przestępczą działalność. Tokeny lub „waluty wirtualne” wykorzystywane w finansowaniu emisji tokenów nie są emitowane przez władze monetarne, nie mają cech pieniężnych, takich jak legalność i obowiązkowy charakter, nie mają takiego samego statusu prawnego jak waluta oraz nie mogą i nie powinny znajdować się w obrocie na rynku jako waluta.
(3) Żadna organizacja ani osoba nie może nielegalnie angażować się w wydawanie tokenów i działalność finansową, w tym w wymianę między legalną walutą, tokenami i „walutami wirtualnymi”, a także nie może kupować, sprzedawać ani działać jako centralny kontrahent w celu kupna lub sprzedaży tokenów lub „wirtualnych walut”, nie zapewnia wyceny, pośrednictwa informacyjnego i innych usług w zakresie tokenów lub „wirtualnych walut”.
(4) Instytucjom finansowym i niebankowym instytucjom płatniczym nie wolno prowadzić działalności związanej z transakcjami finansowania emisji tokenów.
Jednocześnie 13 września 2017 r. Chińskie Stowarzyszenie Finansów Internetowych wydało „Wskazówki dotyczące zapobiegania ryzyku związanemu z Bitcoinem i innymi tak zwanymi „walutami wirtualnymi””, w których wyjaśniono, że Bitcoin i inne tak zwane „waluty wirtualne” brak jasnej podstawy wartości; różne tzw. platformy handlu „monetami” nie mają podstaw prawnych do założenia w naszym kraju. Następnie różne organy regulacyjne dodatkowo zaalarmowały o potencjalnym ryzyku związanym z walutami wirtualnymi w ramach swoich odpowiednich zakresów regulacyjnych. Skłoniło to również większość wirtualnych wymian walut i powiązanych projektów za granicę.
W tym okresie zarówno na poziomie polityki, jak i praktyki sądowej panowało przekonanie, że choć waluta wirtualna nie ma atrybutów pieniężnych, nie przeszkadza to w uznaniu waluty wirtualnej za towar i objęciu jej ochroną prawną jako własność w powszechnym rozumieniu. sens. Jednocześnie w praktyce sądowej sąd rygorystycznie kieruje się zasadą „na własne ryzyko” wydając orzeczenia: Choć zachowanie obywateli w zakresie obrotu wirtualnymi walutami jest wolnością osobistą, to zachowanie to nie jest w naszym kraju chronione prawnie, a konsekwencje i ryzyko spowodowane transakcją powinny zostać określone przez Inwestorów na własną odpowiedzialność. Jeżeli zaangażowane strony angażują się w nielegalną działalność cywilną i w związku z tym dochodzą praw, nie powinny otrzymywać wsparcia ze strony sądu ludowego. Choć Komunikat z 4 września nie zabrania osobom fizycznym kupna, sprzedaży i inwestowania w waluty wirtualne, gdyż Komunikat z 4 września definiuje ICO jako nielegalne finansowanie publiczne bez zgody, to z punktu widzenia polityki państwa sąd odmówił ważności waluty wirtualnej umowy transakcyjnej Liczba sędziów zaczęła rosnąć.
3. „Zawiadomienie w sprawie dalszego zapobiegania ryzyku spekulacji w transakcjach walutami wirtualnymi i postępowania z nim” („Zawiadomienie 924”) w erze kryptowalut
W dniu 15 września 2021 r., w związku ze wzrostem handlu walutami wirtualnymi oraz działalności spekulacyjnej, zakłócającej porządek gospodarczy i finansowy, szerzącej hazard, nielegalne pozyskiwanie funduszy, oszustwa, piramidy finansowe, pranie pieniędzy oraz inną działalność nielegalną i przestępczą oraz poważnie zagrażającą bezpieczeństwo mienia ludzkiego, Ludowy Bank Chin i Rząd Centralny Dziesięć ministerstw i komisji, w tym Chińska Administracja Cyberprzestrzeni, Najwyższy Sąd Ludowy, Naczelna Prokuratura Ludowa, Ministerstwo Przemysłu i Technologii Informacyjnych, Ministerstwo Bezpieczeństwa Publicznego, Państwowa Administracja ds. Regulacji Rynku, Chińska Komisja Regulacyjna ds. Bankowości i Ubezpieczeń, Chińska Komisja ds. Regulacji Papierów Wartościowych i Państwowa Administracja ds. Walutowych wydały „Zawiadomienie w sprawie dalszego zapobiegania ryzyku spekulacji w transakcjach w walucie wirtualnej i postępowania z nim” (Yinfa [2021] nr 237), aby jeszcze bardziej zapobiegać ryzyku spekulacji w transakcjach w walucie wirtualnej i radzić sobie z nim oraz skutecznie chronić bezpieczeństwo narodowe i stabilność społeczną.
Na wynos:
(1) Waluta wirtualna nie ma takiego samego statusu prawnego jak waluta prawna. Waluty wirtualne, takie jak Bitcoin, Ethereum, Tether itp. mają główną cechę charakterystyczną: są emitowane przez władze niemonetarne, przy użyciu technologii szyfrowania i rachunków rozproszonych lub podobnych technologii, a także istnieją w formie cyfrowej. Nie są legalne i nie powinny i nie mogą być używane jako waluta na rynku. Używane w obiegu.
(2) Działalność gospodarcza związana z walutą wirtualną jest nielegalną działalnością finansową. Prowadzić legalną działalność w zakresie wymiany walut i walut wirtualnych, wymieniać transakcje pomiędzy walutami wirtualnymi, działać jako centralny kontrahent w zakresie kupna i sprzedaży walut wirtualnych, świadczyć usługi pośrednictwa informacyjnego i wyceny transakcji w walucie wirtualnej, finansowania emisji tokenów, transakcji na instrumentach pochodnych w walucie wirtualnej i innych wirtualnych transakcji związane z walutami Działalność gospodarcza podejrzana o nielegalną sprzedaż tokenów, nieautoryzowaną publiczną emisję papierów wartościowych, nielegalny handel kontraktami terminowymi, nielegalne zbieranie funduszy i inną nielegalną działalność finansową jest surowo zabroniona i będzie zdecydowanie zakazana zgodnie z prawem. Osoby prowadzące odnośną nielegalną działalność finansową stanowiącą przestępstwo będą ścigane pod kątem odpowiedzialności karnej zgodnie z prawem.
Rozporządzenie to po raz pierwszy na poziomie krajowym wyraźnie identyfikuje biznes związany z walutami wirtualnymi jako nielegalną działalność finansową. Wszelka działalność wywodząca się z walut wirtualnych (można powiedzieć, że wszystkie firmy wyceniające waluty wirtualne i zapewniające obieg, większość wymienionych firm mieści się w zakresie działalności giełd) są nielegalną działalnością finansową i podlegają rygorystycznym regulacjom w naszym kraju jest surowo zabronione i może nawet zostać uznane za przestępstwo.
(3) Nielegalną działalnością finansową jest także świadczenie zagranicznych kantorów walut wirtualnych w celu świadczenia usług mieszkańcom mojego kraju za pośrednictwem Internetu. Krajowy personel odpowiednich zagranicznych giełd walut wirtualnych, a także osoby prawne, organizacje nieposiadające osobowości prawnej i osoby fizyczne, które wiedzą lub powinny wiedzieć, że prowadzą działalność związaną z walutami wirtualnymi i nadal zapewniają reklamę marketingową, płatności i rozliczenia, wsparcie techniczne i inne usługi wobec nich zostaną zbadane zgodnie z przepisami prawa.
Przepis ten po raz pierwszy definiuje krajową działalność giełd zagranicznych jako nielegalną działalność finansową. Można to rozumieć trójczłonowo, bazując na zasadach jurysdykcji karnej w naszym kraju. Po pierwsze, w przypadku krajowego personelu giełd zagranicznych @PRC, ponieważ angażuje się on w nielegalną działalność finansową, może być podejrzany o przestępstwa finansowe, takie jak nielegalna działalność gospodarcza, nielegalna absorpcja depozytów publicznych, oszustwa związane ze zbieraniem funduszy oraz organizowanie i prowadzenie piramidy schematy.
Po drugie, w przypadku krajowych dostawców usług (takich jak outsourcing technologii stron trzecich, public relations mediów, rozliczenia bankowe) dla giełd zagranicznych @PRC, ponieważ działalność obiektów usług stanowi nielegalną działalność finansową, usługodawcy mogą zostać pociągnięci do odpowiedzialności zgodnie z prawem W poważnych przypadkach może być podejrzany o wspólne przestępstwo lub oddzielne przestępstwo wspólników itp.
Wreszcie, jeśli zagraniczne giełdy będą świadczyć usługi wirtualnej waluty obywatelom Chin @PRC za pośrednictwem Internetu poza terytorium mojego kraju i podejmą odpowiednie działania, które naruszają prawo mojego kraju, nadal będą podlegać prawu mojego kraju. Ponadto, jeżeli nielegalna działalność finansowa prowadzona przez zagraniczne giełdy stanowi przestępstwo, o ile lokalizacja systemu sieci informatycznej używanej przez ofiarę, lokalizacja ofiary w momencie, w którym doszło do naruszenia, oraz miejsce utraty mienia przez ofiarę, znajdują się w Chinach @PRC, organy sądowe mojego kraju będą miały jurysdykcję eksterytorialną.
(4) Z uczestnictwem w inwestycjach i handlu walutami wirtualnymi wiąże się ryzyko prawne. Jeżeli jakakolwiek osoba prawna, organizacja nieposiadająca osobowości prawnej lub osoba fizyczna inwestuje w waluty wirtualne i powiązane z nimi instrumenty pochodne, naruszając porządek publiczny i dobre obyczaje, odpowiednie czynności cywilnoprawne będą nieważne, a powstałe z tego straty poniosą one same, jeśli zostaną o to podejrzewane; podważających porządek finansowy i zagrażających bezpieczeństwu finansowemu, odpowiednie działy będą odpowiedzialne zgodnie z prawem.
Pojawienie się tego przepisu miało ogromny wpływ na późniejsze procesy sądowe cywilne dotyczące walut wirtualnych. W takich przypadkach spory powstają najczęściej w związku z powierzonymi zakupami i powierzonymi inwestycjami. Na podstawie ustalenia sądu, że czynności będące przedmiotem sprawy stanowią nielegalną działalność finansową, jeżeli naruszają porządek publiczny i dobre obyczaje, odpowiednie czynności cywilnoprawne będą nieważne, a wynikające z tego straty pokryją same strony. W związku z art. 157 kodeksu cywilnego mojego kraju, w przypadku nieważności, uchylenia lub uznania czynności cywilnoprawnej za bezskuteczną, następuje zwrot majątku uzyskanego przez aktora w wyniku tej czynności, jeżeli nie można go zwrócić lub nie jest on konieczny; , zostanie to zrekompensowane z rabatem. Strona zawiniona zrekompensuje drugiej stronie powstałe straty; jeżeli zawinione są obie strony, każda z nich poniesie odpowiednią odpowiedzialność.
4. Napisz na końcu
Z powyższej analizy wynika, że ścisła logika regulacyjna mojego kraju dotycząca walut wirtualnych polega na odcięciu obiegu wszystkich walut wirtualnych i prawnego środka płatniczego (głównie RMB) z punktu widzenia stabilności finansowej kraju oraz wyjaśnieniu „niepieniężnych” atrybutów walut wirtualnych , w tym tutaj Emisja walut wirtualnych (ICO) i transakcje (wymiana walut fiducjarnych, wymiana walut) to dwa ważne obszary działalności kantorów wirtualnych. Na tej podstawie będziemy rozprawiać się na poziomie karnym z przestępstwami takimi jak oszustwa, nielegalne wchłanianie depozytów publicznych, piramidy finansowe i pranie pieniędzy spowodowane właściwościami walut wirtualnych na poziomie karnym oraz wyjaśniać stosunki prawne stron na poziomie cywilnym .
Można to krótko podsumować w następujących punktach:
(1) Waluta wirtualna nie ma atrybutów pieniężnych i nie powinna i nie może być używana jako waluta na rynku. Działalność gospodarcza związana z walutą wirtualną jest nielegalną działalnością finansową, natomiast świadczenie usług przez zagraniczne kantory walut wirtualnych na rzecz mieszkańców mojego kraju za pośrednictwem Internetu jest nielegalną działalnością finansową.
(2) Zabrania się jakiejkolwiek organizacji lub osobie nielegalnego angażowania się w emisję i finansowanie waluty wirtualnej, a instytucjom finansowym i niebankowym instytucjom płatniczym zabrania się prowadzenia działalności związanej z walutą wirtualną.
(3) Sama czynność posiadania waluty wirtualnej nie jest zdefiniowana, co oznacza, że posiadanie waluty wirtualnej jest w dalszym ciągu czynnością, która nie jest wyraźnie zabroniona przez prawo.