Kā izmantot tūlītējo darījumu sekojošo apturēšanas orderi?

Kas ir tūlītējo darījumu sekojošais apturēšanas orderis?

Sekojošais apturēšanas orderis ir ļoti līdzīgs apturēšanas limita orderim, taču tā sliekšņa cena seko pozīcijai, ja tirgus kustība ir labvēlīga, un slēdz pozīciju gadījumā, ja tirgus kustības nav labvēlīgas atvērtajai pozīcijai. Izmantojot tūlītējo darījumu sekojošo apturēšanas orderi, tu vari izvietot iepriekš iestatītu orderi, izvēloties noteiktu procentuālu atšķirību no aktīva tirgus cenas.

Ja cenas izmaiņas ir labvēlīgas, sekojošais apturēšanas orderis fiksē peļņu, atstājot darījuma pozīciju atvērtu un ļaujot tai turpināt uzkrāt peļņu, kamēr cenas virzība ir labvēlīga. Sekojošā apturēšanas cena netiek mainīta pretējā virzienā. Kad cena noteiktā procentuālā apmērā pavirzīsies pretējā virzienā, sekojošais apturēšanas orderis tiks izpildīts kā limita orderis. Ja cenas virzība nav labvēlīga, sekojošais apturēšanas orderis var palīdzēt mazināt zaudējumus un aizsargāt peļņu.

Kā darbojas tūlītējo darījumu sekojošais apturēšanas orderis?

Garās pozīcijas darījumā pārdošanas cenai vajadzētu būt augstākai par pēdējo cenu. Ja cena paaugstinās, sekojošā cena arī virzās uz augšu līdz ar pēdējo cenu un ietur noteiktu procentuālu intervālu. Savukārt, ja cena krītas, sekojošā cena pārstāj tai sekot. Limita pārdošanas orderis tiek izvietots orderu žurnālā tad, ja cenas izmaiņas pārsniedz iepriekšnoteikto sekojošo deltu no augstākās cenas un sasniedz sekojošo cenu.

"Pirkšanas" sekojošais apturēšanas orderis ir pretstats "pārdošanas" sekojošajam apturēšanas orderim.

Īsās pozīcijas darījumā pirkšanas cenai vajadzētu būt zemākai par pēdējo cenu. Ja cena nokrītas, sekojošā cena virzās uz leju līdz ar pēdējo cenu un ietur noteiktu procentuālu intervālu. Savukārt, ja cena paaugstinās, sekojošā cena pārstāj tai sekot. Limita pirkšanas orderis tiek izvietots orderu žurnālā tad, ja cenas izmaiņas pārsniedz iepriekšnoteikto sekojošo deltu no zemākās cenas un sasniedz sekojošo cenu.

Piezīme. Lai aktivizētu limita orderi un slēgtu darījumu, ir jāizpildās aktivizēšanas cenas un sekojošās deltas nosacījumiem.

Piemēri

(1) Pārdošanas sekojošā apturēšanas ordera izvietošana garās pozīcijas darījumam

BTCUSDT tirgus cena ir 8500 USDT, un tu izvieto sekojošo apturēšanas orderi ar šādiem parametriem:

• Sekojošā delta: 5 %
• Aktivizēšanas cena: 8500 USDT
• Limita cena: 8600 USDT

Sekojošā cena ir 8075 USDT, bet pēdējā cena ir 8500 USDT. Sekojošā cena sasniedz 15 200 USDT [pēdējā cena * (1 – sekojošā delta)], kad cena paaugstinās līdz 16 000 USDT.

Sekojošā cena pārstāj sekot, kad cena pazeminās. Kad cena sasniedz augstāko punktu (18 000 USDT), sekojošā cena sasniedz 17 100 USDT. Kad cena pazeminās, sekojošā apturēšanas cena atkal pārstāj sekot. Kad cena pazeminās par vairāk nekā 5 %, sasniedzot vai pārsniedzot sekojošo cenu (17 100 USDT), orderu žurnālā tiek izvietots pārdošanas orderis (8600 USDT).

Piezīme.

Tā kā tirgus cena ir 17 100, pārdošanas orderis (8600 USDT) tiek nekavējoties izpildīts. Galīgā pārdošanas cena būs daudz augstāka nekā limita cena, nodrošinot 8500 USDT peļņu. Tomēr, ja tu būtu izmantojis apturēšanas limita orderi ar tiem pašiem parametriem (apturēšanas cena: 8500 USDT, limita cena: 8600 USDT), orderis tiktu nekavējoties izpildīts pie cenas 8600 USDT. Šādā veidā sekojošie apturēšanas orderi var palīdzēt palielināt peļņu.

(2) Pirkšanas sekojošā apturēšanas ordera izvietošana īsās pozīcijas darījumam

BTCUSDT tirgus cena ir 9000 USDT, un tu izvieto sekojošo apturēšanas orderi ar šādiem parametriem:

• Sekojošā delta: 5 %
• Aktivizēšanas cena: 9000 USDT
• Limita cena: 8900 USDT

Sekojošā apturēšanas cena ir 9450 USDT, bet pēdējā cena ir 9000 USDT. Sekojošā cena sasniedz 8925 USDT [pēdējā cena * (1 + sekojošā delta)], kad cena nokrītas līdz 8500 USDT.

Sekojošā cena pārstāj sekot, kad cena paaugstinās. Kad cena sasniedz zemāko punktu (8000 USDT), sekojošā cena ir 8400 USDT līmenī. Kad cena paaugstinās, sekojošā cena atkal pārstāj sekot. Kad cena paaugstinās par vairāk nekā 5 %, sasniedzot vai pārsniedzot sekojošo cenu (8400 USDT), orderu žurnālā tiek izvietots pirkšanas orderis (8900 USDT).

Kā izvietot tūlītējo darījumu sekojošo apturēšanas orderi?

Ir divi nosacījumi, kas aktivizē sekojošo apturēšanas orderi.

Pirkšanas sekojošais apturēšanas orderis tiks aktivizēts tad, ja:

• Aktivizēšanas cena ≥ zemākā cena
• Atgūšanās likme ≥ sekojošā delta

Pārdošanas sekojošais apturēšanas orderis tiks aktivizēts tad, ja: 

• Aktivizēšanas cena ≤ augstākā cena
• Atgūšanās likme ≥ sekojošā delta

1. Aktivizēšanas cena

Aktivizēšanas cena ir tava vēlamā cena, pie kuras tiek aktivizēts sekojošais apturēšanas orderis. Ja aktivizēšanas cena nav iestatīta, tad pēc noklusējuma kā aktivizēšanas cena tiks izmantota tirgus cena.

Lai izvietotu pirkšanas sekojošo apturēšanas orderi, aktivizēšanas cenai ir jābūt zemākai par tirgus cenu. Un pretēji – aktivizēšanas cenai ir jābūt augstākai par tirgus cenu, lai tiktu izvietots pārdošanas sekojošais orderis.

Lai izpildītu šo nosacījumu, tirgus augstākajai/zemākajai cenai ir jāsasniedz vai jāpārsniedz aktivizēšanas cena.

2. Sekojošā delta

Sekojošā delta ir cenas kustības pretējā (nelabvēlīgā) virzienā procentuālais apmērs, kāds tev ir pieņemams. Sekojošās deltas diapazons ir no 0,1 % līdz 20,0 %, un šī likme tiek manuāli iestatīta laukā "Sekojošā delta". Pastāv arī ātrās izvēles iespējas, piemēram, "1 %" vai "2 %".

3. Limita cena

Limita cena nosaka tirgū iesniegtā ordera cenu pēc tam, kad sekojošais apturēšanas orderis tiek izpildīts kā limita orderis. Limita cenu var iestatīt vēlamajā līmenī.

Svarīgas piezīmes:

• Optimālas sekojošās deltas un aktivizēšanas cenas iestatīšana var būt mulsinošs process.
• Efektīvam sekojošajam apturēšanas orderim sekojošā delta nedrīkst būt nedz pārāk maza, nedz pārāk liela; arī aktivizēšanas cena nedrīkst būt pārāk tuvu vai pārāk tālu no tirgus cenas. Ja sekojošā delta ir pārāk maza vai aktivizēšanas cena ir pārāk tuvu tirgus cenai, sekojošais apturēšanas orderis var tikt aktivizēts ikdienišķu tirgus svārstību rezultātā, jo sekojošā apturēšanas cena ir pārāk tuvu sākuma cenai. Nebūs pagājis pietiekami daudz laika, lai pavirzītos vēlamajā virzienā, kad jau notiks nozīmīgas cenas kustības. Darījums tiks slēgts/aizvērts brīdī, kad tirgū notiks vienkārši īslaicīgs kritums, kam seko atgūšanās, un tā rezultātā darījums būs zaudēts.
• Ja sekojošā delta ir pārāk liela, sekojošo apturēšanas orderi var aktivizēt ekstremālas tirgus svārstības, kas nozīmē, ka tev būs jāuzņemas riski saistībā ar nevajadzīgi apjomīgiem zaudējumiem.
• Lielāka sekojošā delta parasti ir piemērotāka svārstīgiem periodiem, bet mazāku deltu ir vēlams izmantot parastos tirgus apstākļos.
• Nav ideālas optimālās sekojošās deltas un aktivizēšanas cenas. Ir ieteicams periodiski pārskatīt savu sekojošo apturēšanas stratēģiju, ņemot vērā cenas pastāvīgās svārstības tirgū. Vienmēr rūpīgi izvērtē, vai konkrētais darījums atbilst tavai riska tolerancei, ieguldījumu pieredzei, finanšu stāvoklim un citiem apsvērumiem, kas tev ir svarīgi. Izņemot cenas izmaiņu diapazonu, vienmēr nosaki savu sekojošo deltu un aktivizēšanas cenu, pamatojoties uz saviem mērķa peļņas līmeņiem un pieņemamo zaudējumu apmēru.