福禄寿炒币版

马斯克上周末呼吁人工智能公司放缓前沿发展，并认为中国在人工智能领域的优势可能对美国构成国家安全风险。

今日我国外交部发言人郭嘉昆主持例行记者会回应马斯克涉华言论：
人工智能的发展关乎全人类共同福祉，各方应该共同推动人工智能开放包容、普惠向善。散播各种威胁叙事、搞对抗和恶意竞争，只会干扰人工智能全球治理进程，不符合任何一方利益。

特朗普终于在利益冲突问题上让步，接受了大约八成的道德条款。新版CLARITY法案也采纳了民主党提出的120多项修改，原本快要谈崩的法案重新保留了通过希望。

周二先闯参议院60票这一关，过关不等于法案已经通过，但意味着拿下了最关键的程序性门槛。由于很多核心条款已经提前谈好，后面的参议院最终表决、众议院确认和特朗普签字都有望加速完成。CLARITY法案一旦通过，定能让低迷已久的加密行情绝处逢生。

Расталды

没想到中期选举临近，特朗普会在伊朗问题上把自己逼的进退两难。继续扩大军事行动，油价和通胀可能进一步失控；选择退让，又意味着此前对伊朗的强硬施压以失败告终，无论走哪条路都要付出政治代价。

布伦特原油已经连续4天站在100美元上方，特朗普的口头表态对市场的影响也越来越弱。几天后的议息会议，加息与否或许只会影响短期波动，真正决定风险资产走势的，是中东局势能否降温、油价能否回落。如果高油价持续，通胀、利率和经济增长会同时承压，风险资产走弱也只是时间问题了。

CL+2,10%

从宏观环境看今年风险资产很难走出持续性的趋势好行情，不过我也不减仓，依然保持半仓现货半仓U，如果有黑天鹅我在分批加仓，例如BTC短时插针下跌上万美元，或者跌破5万美元。不猜涨跌、控制仓位、耐心等待市场走出方向。

Расталды

以前的NEAR核心生意是卖区块空间，吸引项目来发币、开发应用，再靠Gas和质押支撑代币价值。问题是同类公链太多，性能再高也很难建立真正的壁垒。

现在NEAR开始转向“多链基础设施”。它不再执着于把用户和资金抢到NEAR链上，而是帮助不同区块链完成账户控制、交易撮合、跨链结算和隐私执行。更重要的是产品收入已经开始用于回购NEAR，业务增长终于能传导到代币。

所以NEAR最大的改变不是技术参数，而是商业模式，过去和所有公链争用户，现在尝试成为所有链背后的服务商。这条路能不能走通还要观察，但至少它已经不再靠上一轮的故事吃老本。

NEAR-4,15%

Расталды

别激动！今晚CPI出来之前，9月加不加息还有最后一个变量，而且一次25BP没那么可怕，市场提前交易了这么久，真落地反而未必是大利空。

AI趋势也不会因为一次25BP就结束，现在最担心的还是油价，布伦特已经逼近110美元，如果只是战争带来的短期冲击，后面油价回落、通胀降温，美联储也没有理由一直加下去。

但如果100美元以上的油价维持几个月，把通胀重新打起来，那性质就完全变了，重新进入连续加息周期那就真的完犊子了。

Расталды

前段时间30年期美债收益率突破5.3%，创2007年以来新高；现在10年期又升至4.85%，创近三年新高。美联储还没启动新一轮加息，债券市场已经先替它加了一次。

市场正在同时给通胀黏性、利率长期维持高位和美债供给增加重新定价。30年期上涨说明市场担心美国财政和长期债务；现在压力传到10年期，房贷、企业融资和美股估值都要跟着承压，美国想继续借钱，也只能付出更高的利息。

所以今晚的PPI很重要，明晚公布的CPI更是决胜局。如果通胀回落，美联储还有按兵不动甚至降息的空间；如果油价和通胀继续高企，经济却被高利率拖垮，美国就可能走向滞胀。到时要么维持紧缩、接受衰退，要么放松政策救经济，用更高通胀和货币贬值来买单。

今早布伦特原油冲到99.67美元，100美元基本就在眼前。明天10号PPI，后天11号CPI，如果这两天的数据再超预期，那9月加息基本就顺理成章。油价还直接影响通胀，连12月再加一次的预期也开始升温。

一次加息市场能不能扛住都不好说，如果今年连续加息两次，美债收益率还得继续往上顶，美股、BTC这些风险资产都不会舒服，今年剩下几个月的行情就难看了。

现在真是什么阿猫阿狗的名人都要来币圈割一刀。美国前总统乔·拜登之子亨特·拜登，将于9月9日在Base网络推出模因币LAPTOP。还挺会玩，专门拿出一部分代币空投给买TRUMP亏过钱的人。

项目披露文件自己都写明了：没有实际用途、没有开发路线图、不提供治理权、收益权或分红，价值完全取决于社区情绪和市场炒作。哎！周瑜打黄盖，一个愿打，一个愿挨。

Төмен (кемімелі)

美国陆军部长丹·德里斯科尔8月31日辞职，今年4月国防部长赫克塞斯又突然撸掉了陆军参谋长兰迪·乔治。不到半年美国陆军文官和军方的一把手全换了，时间点又赶上伊朗战争持续升级，很难不让人多想。目前还不能确定两人是因为反对地面进攻被换，但至少说明特朗普和赫克塞斯正在清理军方内部的反对声音。

Расталды

ARB今天又涨了40%多，核心还是Robinhood Chain这条线。Robinhood Chain采用Arbitrum技术，并将10%的净协议收入返还给Arbitrum生态，其中8%进入DAO金库.

近期Robinhood Chain单日收入一度达到192万美元，Arbitrum DAO峰值日分得约17.6万美元。上半年Arbitrum处理4.78亿笔交易，DAO收入619万美元，说明这套技术终于不只是讲故事，而是真的开始赚钱了.

不过这些收入目前只是进入DAO金库，没有明确用于回购、销毁或向持币人分配；Arbitrum One的Gas也用ETH支付，ARB主要还是治理代币。链和技术的利好是真的，但还没有真正传导到ARB代币。这轮上涨更多是在交易未来赋能的预期，再叠加低流动性、追涨和逼空。

ARB+12,61%

Расталды

特朗普又开始加码施压美联储降息了，放话如果美联储不降息，就切断与美国存在贸易逆差国家的贸易往来。

其实特朗普和沃什现在想要的东西完全不同。特朗普要的是增长和便宜的钱，利率下来，政府借钱便宜、企业融资便宜，美股和经济也更容易往上走；沃什要守的是美元购买力和美联储信誉。特朗普喊得越凶，沃什反而越不能轻易低头，否则市场真会开始怀疑美联储还有没有独立性。

最尴尬的是特朗普一边催着降息，一边打贸易战、对伊朗动武。关税可能推高商品价格，战争又把油价顶在90美元以上，等于嘴上催沃什降息，自己干的事情却在不断增加沃什降息的难度。

所以9月11日CPI的重要性已经被拉满。彭博预计整体CPI同比3.4%，核心CPI同比2.4%。如果核心通胀继续明显降温，美联储还有理由把高油价当成供给冲击，9月先等等；如果CPI再次超预期，再叠加强劲非农和高油价，9月加息就越来越顺理成章，市场接下来甚至会直接开始交易12月第二次加息。

坚定自己的投资计划！8月建仓了$NEAR ，8月30日也发文提到了NEAR的发展路线：跨链金融+默认隐私+AI Agent。小仓位建仓涨跌都能拿的住，目标是牛市周期里这10WU变100WU。

NEAR-4,15%

今年我的投资标里包含了$UNI 和$LIT ，都上涨的不错（一直持有都已翻倍+），可惜我在下跌的过程中止损后全部换成了比特币，我复盘并思考了很久，根源是X上的、身边的观点和噪音太多了，亏损时很容易受到影响，没有坚定自己的交易计划。从这一刻起，这些错误不会再犯。无论未来结局如何，坚持自我！

LIT-6,77%

UNI-4,63%

最近24小时BTC从7.7万美元附近一路拉升，最高突破8.2万美元。核心还是宏观预期松动，副总统万斯公开要求美联储降息；沃勒也表示只要接下来的通胀数据不反弹，9月议息会议就倾向于按兵不动。

加息预期降温、美债收益率回落，再叠加空头回补，共同放大了BTC的涨幅。但行情能否延续，还要看下周的CPI数据，数据温和，暂停加息的预期进一步坐实；通胀反弹，这几天的涨幅也可能很快吐回去。

还有伊朗这颗雷，油价一涨，通胀预期又会被重新点燃。只希望特朗普最近消停些，别再给市场添堵。

Расталды

这一夜美伊冲突明显比前几天升级了，特朗普更是直接放狠话：协议已经没有价值，伊朗如果继续还手，美国就打得更狠，甚至威胁将其彻底抹除。

战争根本看不到结束的意思，霍尔木兹迟迟恢复不了，油价就很难真正下来，布伦特又冲到96美元附近，逐渐传导到运输、生产和消费端，变成持续的通胀压力。

沃什前几天刚说：通胀不下来就可能继续加息，巴尔也明确表示，如果通胀降温幅度不够，就应该果断行动。一周时间市场对9月加息25个基点的预期已经从不到40%飙到约67%。

决胜局可能就是9月11日的CPI，如果通胀再次超预期，再叠加接近100美元的油价，沃什9月想不加息都越来越难解释，关键问题是9月加完以后，12月还要不要继续加？憧憬的牛市可能要缓一缓了...

霍尔木兹海峡又尼玛干起来了。美国30日袭击了伊朗拉腊克岛的两处火箭发射器，这是美军自7月底以来首次已知直接打击伊朗。

美方给出的理由是：革命卫队正准备向霍尔木兹海峡发射携带水雷的火箭。

伊朗随后表示袭击造成军人和平民伤亡，扬言回应和惩罚，之后向驻约旦美军基地发射弹道导弹，约旦方面称多枚导弹被拦截，没有看到造成重大损失。

市场反应倒是很直接：油价涨、风险资产普跌。WTI一度涨约1.7%，Brent重新逼近90美元；美股期货走弱，道指期货跌约110点，标普跌0.3%，纳指100跌0.5%,$BTC 一度干到7.7万美元才开始反弹。

沃什刚说通胀不下来就可能继续加息，现在油价又开始涨。特朗普你这是逼着沃什9月份加息啊！中期选举无所屌谓了是吧！

Расталды

NEAR最近有个变化值得关注，NEAR.COM始把保密作为默认设置，余额、存款、兑换、收益、付款等链上财务活动可以只对自己可见。联合创始人Illia也在持续强调这个方向。过去区块链最大的卖点是透明，但真到了日常支付、企业资金和机构交易，钱包里有多少钱、怎么花的全被别人看见，反而成了大规模应用的障碍。

NEAR并不是变成了XMR、ZEC那种传统隐私币，主网也不是单纯转型成隐私链，而是把隐私能力做成底层基础设施。路线：跨链金融+默认隐私+AI Agent。以后AI替人管钱、交易、付款，如果所有操作都公开在链上，很难真正进入现实世界。NEAR解决的是：钱可以上链，交易可以验证，但没必要让全世界都知道你有多少钱、怎么花钱。$NEAR 也因此开始有了新的隐私叙事。

NEAR-4,15%

昨晚沃什讲了很多，翻译成大白话就一句：通胀不往2%走，美联储就还得继续干活。美国现在就业没崩、经济也还扛得住，AI投资甚至很强，3.5%—3.75%的利率都没把经济明显压下去，那美联储自然没什么理由着急转鸽，通胀再这么黏下去，加息就还在桌面上。

沃什把市场之前那种“加息差不多结束了”的想法又给打回去了。短期对美股和BTC肯定不舒服，美债收益率、美元一上去，高估值科技股和币圈都会被压一头。不过这次和衰退杀跌不一样，经济本身并不差，AI这条线沃什自己都很看好，所以我觉得更多还是杀估值，不是杀逻辑。

后面盯着通胀和就业就行，就业继续硬、通胀继续黏，加息预期就下不来；什么时候通胀真开始明显往下走，美股和BTC反而最容易先抢跑。

周四比特币现货ETF净流入2.42亿美元，以太坊现货ETF净流入2.34亿美元，机构资金还在持续进场。今晚22点沃什将在杰克逊霍尔发表演讲，这里面或许藏着未来半年的财富密码：利率往哪走、美元信用如何定价，以及资金会继续留在美元和美债，还是流向黄金、BTC与科技股。如果态度偏鸽，压着风险资产的利率预期就会松动，下周行情很可能直接向上突破。$BTC