FRBは25bps引き上げ、年内にもう1回利上げが見込まれることを示しました。これにより、足元の不確実性が一部解消されています。

私たちは、歴史的に最も強い季節性の局面へ入っていきます。さらに、大統領選サイクルにおける最も建設的な局面でもあります。これらは概ね株式に追い風となります。

ポートフォリオはそれを見据えて構築されています。規律は保ちつつ、セッティングとファンダメンタルズが整う質の高い成長に寄せています。