AI関連株は6月/7月に50〜60%も叩き落とされました。今月底打ちしました。ポジショニングはまだ軽め/弱気ですが、これは実は今後数週間で強い上昇の追い風になるはずです。

私たちは主要なAI銘柄を保有しています。2年間で$SPXに対して30パーセントポイント上回っており、この差はさらに広がると見ています。

最近、ポートフォリオ運用とヘッジを引き締めました。多くのAI株が50〜60%下落する中でも、ドローダウンを約20%に抑えました。この規律が今後のパフォーマンスを支えるでしょう。