ビットコインは91,000の下で推移しており、米国の成長がリスクオンの衝動を維持していますが、トレーダーはレバレッジの賭けを増やすことに慎重です。株式市場は予想以上のデータを受けて反発しましたが、ビットコインに対する攻撃的なロングポジションへの欲求は muted に見えます。マクロの背景は、堅調なGDP、安定した雇用の進展、上昇する利回りがあり、BTCの上昇への道を複雑にしています。多くの市場参加者は、大きなレバレッジにコミットする前に、より明確なシグナルを待っています。
ビットコインの資金調達率は7%にあり、強気のトレーダーはレバレッジポジションを増やすことにまだ躊躇しています。
スポットビットコインETFは15.8億ドルの流出を見せ、金は記録的な高値を更新し、安全資産へのシフトを示しています。
オプションの活動はボラティリティ重視の戦略を示唆しており、トレーダーは急激な下落を暗示するのではなく、蓄積を示唆するノンディレクショナルなプレイを好んでいます。
取引所とオンチェーンデータは混合ですが慎重に建設的なスタンスを示しており、大口プレイヤー間での若干の強気な傾向が見られますが、マクロトーンには慎重さがあります。
言及されたティッカー: $BTC, $ETH, $COIN
センチメント: ニュートラル
価格の影響: ニュートラル。現在の読みは、ETFフローやレバレッジのシフトからの短期的な圧力が限られていることを示唆しており、BTCを狭い取引範囲に保っています。
トレーディングアイデア（金融アドバイスではありません）: ホールド。市場参加者は、ロングエクスポージャーを拡大する前に、機関投資家の流入とマクロの触媒のより明確なシグナルを待っているようです。
マーケットコンテキスト: ゴールドと選択的な株式へのリスクオフの傾斜は、堅調なマクロデータを背景にBTCの広範な統合を強調しています。
ビットコイン（BTC）は火曜日以降91,000以下に押し込まれており、米国の経済成長と雇用データに基づいて株式市場が上昇しているにもかかわらず、BTCは強気の勢いを見つけるのに苦労しています。レバレッジロングポジションへの需要が控えめであるため、トレーダーは88,000のサポートレベルがどれだけ長く維持できるか疑問視しています。
DeribitのトップBTCオプション戦略、48時間。ソース: laevitas.ch
ビットコインの永続先物の年率資金調達率は木曜日に7%となり、月曜日のほぼゼロの読みから回復しましたが、強気なレバレッジに対する需要は市場に欠けています。
ビットコインのクジラは蓄積を続けると予想されています。
ビットコイントレーダー間の楽観が不足しているのは、3四半期の米国GDP成長が4.4%と堅調であることが一因です。強い経済は通常、利益の勢いを生み出し、株式市場に追い風を与えます。続く失業保険の申請は26,000件減少し、1.85百万件となりました。それにもかかわらず、BTCオプションによる下落保護の需要の顕著な急増は見られませんでした。
DeribitのトップBTCオプション戦略、48時間。ソース: laevitas.ch
Laevitasのデータによると、水曜日と木曜日の2つの最もアクティブなBTCオプション戦略はロングストラドルとロングアイアンコンドルでした。どちらの戦略も方向性の賭けよりもボラティリティを優先しています。これは、クジラやマーケットメイカーが現在の89,500レベルからの深い修正ではなく、価格の蓄積期間を予期していることを示唆しています。
バイナンスとOKXのトップトレーダーのロング対ショート比率。ソース: CoinGlass
バイナンスのトップトレーダーは木曜日に強気のエクスポージャーを増加させ、ロング対ショートの比率は2.18から2.08に上昇しました。同様に、OKXのマージンで上位20%のユーザーは、ビットコインが90,000を回復できなかったにもかかわらず、木曜日にロングポジションを増やしました。このオンチェーンデータは、トレーダーが現在の高レバレッジのプレイに対する食欲の欠如にもかかわらず、ニュートラルから強気の見解を保っていることを強化しています。
市場の注目は現在、企業の利益に移っています。マイクロソフト（NASDAQ: MSFT）、テスラ（NASDAQ: TSLA）は来週報告する最大の名前の一部であり、翌日にはアップル（NASDAQ: AAPL）とビザ（NYSE: V）が続きます。一般消費者の需要も、ゼネラルモーターズ（NYSE: GM）やスターバックス（NASDAQ: SBUX）がリリースの準備を進める中で注視されます。金価格は10年物国債利回りが上昇する中で新たな高値に達し、進行中の財政刺激策と借入コストの上昇への信頼が揺らいでいる兆候です。上昇する利回りと貴金属の間の乖離は、さらなる刺激策がインフレ圧力を引き起こす可能性があることへの懸念が高まっていることを示唆し、ビットコインのようなリスク資産の需要見通しを複雑にしています。
債券市場の背景は重要です: 10年物利回りは木曜日に4.25%に上昇し、前週の4.14%から上昇しました。利回りが上昇すると、リスク資産の魅力が減少し、非利回りのエクスポージャーを保持する機会コストが増加しますが、ビットコインのデリバティブ市場は88,000の再テスト後に回復力を示しています。95,000への持続的な動きは、新たな機関投資家の流入に依存しており、この発展は過去2日間でのスポットビットコインETFからの15.8億ドルのネット流出にもかかわらず、まだ実現していません。マクロデータがリスク嗜好を形作り続ける中、BTCは慎重なホールドパターンにあり、機関が大規模な資本を再投入する準備が整ったというより明確なシグナルを待っています。
この記事は元々、ビットコインプロトレーダーがディップを買い、クリプトがさらなる下落を期待しているという内容で公開されました - 信頼できるクリプトニュース、ビットコインニュース、ブロックチェーンの更新のソース。