今回の講座では、ポジション管理について話しましょう。安定した持続的な利益を得るためには、小さな損失で大きな利益を得ることが必要で、ポジション管理が最も核心的な基礎です。
図のように、同じ市場で同じ戦略で取引を行っても、利益が百倍も異なることがあります。
📖唯一の違いはポジション管理の違いです。
非常に簡単に言えば、私たちが大小を当てるゲームに参加した場合、正解すれば賭け金が倍増し、間違えれば賭けた資金を失います。その場合、私たちは最大の利益を得るために、毎回の賭け資金Xをどのように管理すればよいのでしょうか？
ゲームから送られてきたお金を、私たちは手に入れることができるのでしょうか？実際に考えてみると、稼ぐ本質は私たちがどのように賭けるべきかにあります。仮に私たちが毎回賭けるポジションをxとし、総利益をyとし、正解の回数をn、間違いの回数をmとすると、次の公式が得られます。yᵢ₊₁ = yᵢ (1 + 2x)ⁿ (1 - x)ᵐ、簡略化すると、私たちが正解する勝率を50%と仮定すれば、nとmはそれぞれ1回とみなすことができ、最もなじみのある1次方程式に変わります。
さらに推論を進めると、取引市場により適した公式が得られます。これが有名なケリーの公式です：
y = ∏ (1 + bᵢx)ᵖⁱ、ここでbは利益率、pは確率です。
📌しかし、実際の取引過程では、私たちが直面するのは：
今後はこの基礎の上に、異なる取引段階でのポジション管理がどのように行われるべきかを更新していきます。
この記事が皆さんに役立つことを願っています。ポジション管理を意識して学ぶときが、取引を正式に始めるときです。今後も不定期に取引に関する小講座を更新していきます。