Autore: David, TechFlow di Shenchao
Le carte di pagamento in criptovaluta stanno diventando un'attività che pervade l'intero settore.
Aprendo Twitter e altri social media, si possono spesso vedere KOL che raccomandano vari tipi di carte con costi diversi;
E da exchange centralizzati come Binance, Coinbase e Bitget, fino a infrastrutture crittografiche come il portafoglio Onekey, tutti hanno già aderito a questo settore, sperando di emettere carte a marchio proprio per collegare gli asset crittografici con l'economia reale;
Fonte immagine: beincrypto.com
Recentemente, le applicazioni DeFi hanno iniziato a pianificare l'emissione di carte.
Ad agosto, il progetto di stablecoin decentralizzato Hope.money ha annunciato l'emissione di HopeCard, che può essere utilizzata per pagamenti presso i commercianti che supportano VISA in tutto il mondo;
E nei giorni scorsi, l'Uniswap DAO ha anche lanciato una proposta, votando per discutere se approvare l'emissione di una carta VISA con il logo Uniswap...
Perché nel settore delle criptovalute l'emissione di carte è diventata improvvisamente popolare?
Exchange, portafogli, infrastrutture, applicazioni e persino team di startup focalizzati sull'emissione di carte, quando tutti vogliono dividere il bottino, le carte di pagamento in criptovaluta possono davvero rappresentare un buon affare?
Prelievo e GPT, la miccia che accende la domanda
In realtà, le carte di pagamento in criptovaluta non sono una novità.
Già nel 2015, Coinbase aveva emesso una carta di pagamento in criptovaluta basata su Bitcoin. Anche se negli ultimi due anni, durante il boom del mercato, ci sono state organizzazioni del settore che hanno esplorato l'emissione di carte, il loro grado di popolarità e il calore della discussione erano lontani da quelli di oggi.
Perché le carte di pagamento in criptovaluta sono diventate particolarmente popolari quest'anno?
La chiave scatenante potrebbe risiedere nell'esplosione della domanda per prelievi e ChatGPT.
Il primo rappresenta il desiderio del settore delle criptovalute per la sicurezza dei canali, mentre il secondo attiva nuovi scenari di pagamento.
Innanzitutto, il prelievo è sempre un argomento che non si può evitare.
Quando il modello di prelievo C2C diventa mainstream, l'uso delle criptovalute per il riciclaggio di denaro e lo sviluppo di attività grigie e nere si muove lungo questo canale, non saprai mai se la tua prossima transazione sarà "colpita" e la tua carta congelata per i motivi sopra citati.
Così spesso possiamo vedere online varie guide su "come effettuare prelievi perfetti", i fornitori di servizi di deposito e prelievo fanno leva sul fatto di avere "carte non congelate", il che indica una domanda urgente del mercato per prelievi sicuri.
Pertanto, le carte di pagamento in criptovaluta hanno trovato il loro spazio di sopravvivenza: invece di spendere energie per studiare prelievi, è più efficiente utilizzare questa carta per collegare i metodi di pagamento comuni e utilizzare direttamente le criptovalute per il consumo quotidiano.
Inoltre, l'emergere di servizi in abbonamento come ChatGPT ha contribuito alla domanda di carte di pagamento in criptovaluta.
Per i pionieri del settore tecnologico, GPT è senza dubbio il fulcro di tutto.
Ma per sfruttare le funzionalità potenziate di GPT-4, è necessario pagare un abbonamento mensile per un membro Plus, e OpenAI non accetta le principali carte di credito e debito nel paese.
In questo contesto, le carte di pagamento in criptovaluta hanno risolto con successo l'imbarazzo delle limitazioni geografiche.
La maggior parte delle carte di pagamento in criptovaluta inizia con 4 o 5 e appartiene a organizzazioni di carte americane (VISA / Master / American Express, ecc.), soddisfacendo perfettamente i requisiti di OpenAI per le tipologie di carte, permettendo di convertire criptovalute in dollari per il caricamento.
Allo stesso tempo, questo tipo di carte supporta anche per lo più lo shopping online su piattaforme di e-commerce straniere (Amazon, eBay, Shopee, ecc.) e altri abbonamenti software (Midjourney, Netflix, ecc.); e con la fine della pandemia, per gli utenti con scenari di consumo transnazionali, le carte di pagamento in criptovaluta non sono da meno come scelta conveniente.
Tuttavia, va notato che molte notizie confondono i concetti di "carta VISA in criptovaluta", "carta di credito in criptovaluta" o "carta in criptovaluta", tanto che in mezzo a una marea di promozioni e pubblicità sui social media, molti neofiti non sanno cosa stiano effettivamente utilizzando.
Desiderare pagare con carta, come nelle banche tradizionali, si presenta principalmente in due forme: carta di credito e carta di debito.
Il primo consente di andare in rosso, cioè consumare prima e rimborsare dopo; mentre il secondo richiede di depositare prima e poi consumare.
Nel contesto attuale del mercato, le carte di debito prepagate in criptovaluta sono di fatto le più popolari: non è necessario legare un conto bancario esistente, ma è necessario convertire preventivamente le criptovalute in valuta fiat per caricare sulla carta.
L'emissione come servizio, la copia dei fenomeni popolari
Gli exchange emettono carte, i portafogli emettono carte, i team di startup nel settore dei pagamenti emettono carte... Chiunque può emettere una carta di pagamento in criptovaluta?
Nella nostra concezione tradizionale, l'emissione di carte di credito e debito sembra essere un'esclusiva delle banche, avendo un alto livello di competenza e requisiti; ma nel settore delle carte di pagamento in criptovaluta, non è così.
Quando gli utenti vedono una carta con il marchio di un exchange di criptovalute e il logo VISA, ciò che non è noto è che dietro c'è un modello di collaborazione tra l'emittente e il fornitore di tecnologia.
Ad esempio, la carta VISA di Coinbase è in realtà supportata dal fornitore di tecnologia Marqeta, che le consente di emettere carte di debito in criptovaluta e fornire agli utenti servizi di autorizzazione delle transazioni e conversione di fondi in tempo reale; fornitori simili includono Immersve, Reap, Striga e Alchemy Pay, più familiari ai lettori nazionali.
Inoltre, grazie alla presenza del ruolo di "fornitore di tecnologia", il processo di emissione delle carte di pagamento in criptovaluta è diventato più semplice.
Nella catena completa di pagamenti, le tradizionali figure come utenti, commercianti e organizzazioni di carte (Visa/MasterCard) non hanno bisogno di essere menzionate; invece, i fornitori di tecnologia offrono una capacità simile a "emissione di carte come servizio":
Fornendo alle organizzazioni che necessitano di emettere carte la tecnologia di sicurezza necessaria, i sistemi di elaborazione dei pagamenti e le interfacce utente, supportando l'emissione di carte crittografiche, la conversione di valuta e i pagamenti.
E i richiedenti di emissione di carte devono solo chiamare l'API o la soluzione SaaS del fornitore di tecnologia per emettere e gestire carte di credito/debito in criptovaluta.
Allo stesso tempo, il "card issuing as a service" del fornitore di tecnologia include anche molteplici funzioni, come autorizzazione delle transazioni, conversione di fondi, monitoraggio delle transazioni e gestione del rischio, aiutando l'emittente a semplificare le operazioni e migliorare l'efficienza.
Pertanto, teoreticamente, le istituzioni soggette a regolamentazione o che possiedono una licenza possono emettere carte di pagamento in criptovaluta con il supporto di fornitori di tecnologia, ed è per questo che possiamo vedere sul mercato diverse carte di pagamento in criptovaluta emesse da vari emittenti.
Prendendo come esempio il noto fornitore di soluzioni all'estero Galileo, la sua API è già integrata con reti di pagamento come Visa e MasterCard e ha anche stabilito relazioni di cooperazione con banche emittenti e altre industrie; le parti interessate possono utilizzare i suoi servizi per completare l'emissione delle carte.
Come si può vedere dall'immagine sopra, le applicazioni di criptovaluta che hanno bisogno di emettere carte potrebbero aver bisogno solo di fornire un indirizzo del portafoglio e di gestire i conti (in viola), mentre tutte le azioni di apertura, transazione, autorizzazione e liquidazione della carta sono completate da Galileo (in blu).
E il modello tecnologico di Galileo non è un'eccezione.
A luglio di quest'anno, il noto portafoglio multi-firma Gnosis Safe ha lanciato una rete specializzata per i pagamenti in criptovaluta chiamata Gnosis Pay, supportando anche l'emissione di carte Visa.
Questo modello tecnologico collega un portafoglio di criptovaluta a un sistema bancario, a Visa, MasterCard e a terze parti, costruendo un Layer 2 basato su Polygon per gestire la conversione e i pagamenti tra criptovalute e finanza tradizionale.
Allo stesso modo, Gnosis svolge anche il ruolo di fornitore di tecnologia: fornisce un insieme di strumenti di integrazione per sviluppatori, aprendo chiamate API, consentendo ad altre applicazioni di criptovaluta di personalizzare le proprie carte di pagamento.
In generale, i fornitori di tecnologia fungono più da costruttori di ponti, colmando il divario tra il mondo delle criptovalute e la finanza tradizionale, consentendo a più applicazioni di pagamento di operare su questo ponte.
Il guadagno in un settore di pagamento
Detto ciò, perché tutti si sono concentrati su questo business delle carte di pagamento in criptovaluta?
Le carte di pagamento in criptovaluta, come una forma di business con molteplici partecipanti, hanno ciascuna parte nella catena che ha interesse a realizzare profitti e ognuna ha la propria strategia.
Per i grandi exchange: fare carte di pagamento in criptovaluta non è solo osservare le piccole commissioni di apertura e le spese, spesso si combina con altre attività aziendali.
Empower Token proprio: utilizzare le carte di pagamento in criptovaluta per consumare può ottenere cashback in token, come BNB della carta Binance, e CRO di Crypto.com, il che aiuta a migliorare l'influenza e la consapevolezza dei propri token; allo stesso modo, a seconda del numero di BNB o CRO messi in staking, il livello di diritti della carta di pagamento può variare, attirando così gli utenti ad acquistare o mettere in staking i propri token;
Espandere le operazioni di trading: gli exchange detengono un enorme volume di traffico e utenti, l'emissione delle carte sta cercando di uscire dal business del trading di criptovalute, espandendo ulteriori scenari di pagamento per i clienti finali. Sebbene influenzata da problemi di conformità, la logica di sviluppo è chiara: si riferisce a WeChat, che ha accumulato un grande traffico e fidelizzazione, per poi passare ai pagamenti basati sul sociale.
Per le applicazioni/fornitori di tecnologia in criptovaluta: se già forniscono portafogli hardware/software, allora l'attività di carte di pagamento sembra logica, poiché possono già offrire servizi di archiviazione di asset crittografici, diventare inevitabile collegare il prossimo anello di consumo;
Un altro tipo di fornitore di servizi tecnologici, come AlchemyPay o i già citati Galileo e Gnosis, trasforma le carte di pagamento in criptovaluta in un'attività di vendita di servizi SaaS, guadagnando in base alle chiamate o ai servizi personalizzati dei clienti B2B.
Per altri emittenti di carte: il reddito dopo l'emissione deriva da commissioni di apertura, commissioni annuali/mensili e commissioni sulle transazioni, e secondo quanto ho appreso, alcune organizzazioni emittenti utilizzano anche gli importi depositati dagli utenti sulla carta per investire in obbligazioni governative statunitensi, guadagnando così una parte dei profitti RWA.
Per le organizzazioni di carte: VISA e Mastercard accettano chiunque, più ce ne sono meglio è. Sia per le carte di pagamento in criptovaluta che per le carte di credito tradizionali, più alto è l'importo speso dagli utenti, il numero di transazioni e le transazioni all'estero, maggiori saranno le commissioni ricevute da loro dalla liquidazione, più alto sarà l'importo, maggiore sarà il guadagno.
Ogni anello nella catena di pagamento in criptovaluta è redditizio. In un contesto normativo e di grande stabilità economica, sembra un affare vantaggioso per più parti.
Il grande mercato e la torta
Le narrazioni nel mondo delle criptovalute evolvono rapidamente, ma in fondo la maggior parte rimane confinata nel settore.
E le carte di pagamento in criptovaluta sono, per loro natura, un settore che deve "espandersi":
Che si tratti di una domanda a breve termine per i prelievi e i servizi di abbonamento GPT, o di lungo termine nel soddisfare la conformità, utilizzando la comodità delle criptovalute nei pagamenti transnazionali e transfrontalieri per connettere più scenari di pagamento online e offline, ciò che le carte di pagamento in criptovaluta vogliono fare è il business degli "ingressi e uscite", senza dubbio il mercato è enorme.
Rapporti di ricerca correlati mostrano anche che il tasso di crescita annuale composto delle applicazioni di pagamento in criptovaluta supera il 18%, e che i pagamenti in criptovaluta potrebbero formare un mercato da miliardo.
In un grande mercato, ritagliarsi un piccolo pezzo della torta può portare a ricompense evidenti. Questo potrebbe essere uno dei motivi per cui le varie parti del settore si stanno attivamente posizionando nel mercato delle carte di pagamento in criptovaluta.
Ma guardando la realtà, qualsiasi prodotto porta con sé rischi e limiti attuali.
Le carte di pagamento in criptovaluta possono interrompere il servizio a causa di difficoltà nel collaborare con le banche; se gli utenti non controllano regolarmente le e-mail o non utilizzano la carta, potrebbero perdere il tempo di prelievo e subire perdite; allo stesso tempo, con il restringimento della regolamentazione e il cambiamento dell'atteggiamento delle organizzazioni di carte, anche leader del settore come Binance potrebbero sospendere l'emissione di carte.
La rivoluzione non è ancora riuscita, i compagni devono continuare a impegnarsi.
Ci aspettiamo che il mercato cresca, affinché anche gli utenti possano assaporare i benefici delle carte di pagamento in criptovaluta.
Allo stesso tempo, nel prossimo articolo, faremo anche una ricerca approfondita sulle condizioni di apertura, le funzionalità, le tariffe e le promozioni delle principali carte di pagamento in criptovaluta sul mercato, fornendo riferimenti più pratici e utili per la scelta e l'utilizzo delle carte.