*Artikel ini ditulis bersama oleh penulis tamu Beosin, pengacara Liao Wang dan Gu Jiening.

Untuk secara aktif menggemakan "Deklarasi Kebijakan tentang Pengembangan Aset Virtual di Hong Kong" pada bulan Oktober 2022, dan untuk mempromosikan pengembangan Hong Kong menjadi pusat aset virtual internasional, Dewan Legislatif Hong Kong mengesahkan "Memerangi Pencucian Uang dan Pembiayaan Teroris 2022" pada tanggal 7 Desember 2022. Amandemen terbaru terhadap Undang-undang Penggalangan Dana (Undang-undang Anti Pencucian Uang) berarti bahwa sistem perizinan penyedia layanan aset virtual (sistem VASP) baru di Hong Kong akan secara resmi diterapkan pada tanggal 1 Juni 2023.

Pada tanggal 20 Februari 2023, Komisi Sekuritas dan Berjangka Hong Kong (SFC) merilis "Dokumen Konsultasi VASP" dan "Ringkasan Konsultasi VASP" pada tanggal 23 Mei, mengklarifikasi "Pedoman yang Berlaku untuk Operator Platform Perdagangan Aset Virtual" (Pedoman VASP) akan resmi berlaku pada 1 Juni 2023. Hal ini menandai bahwa setelah lebih dari setengah tahun perencanaan, pemerintah Hong Kong telah secara aktif menyambut sistem VASP baru dengan sikap terbuka terhadap pasar aset virtual.

Semua bursa aset virtual terpusat yang beroperasi di Hong Kong atau secara aktif mempromosikan layanannya kepada investor Hong Kong, terlepas dari apakah mereka menyediakan layanan perdagangan token keamanan, harus dilisensikan dan diatur oleh SFC. SFC akan menerapkan hal-hal tersebut pada paruh kedua tahun ini untuk memungkinkan pertukaran aset virtual berlisensi memberikan layanan kepada investor ritel, namun hanya token yang bukan sekuritas dan memiliki likuiditas tinggi di salah satu indeks keuangan tradisional yang dapat ditawarkan kepada investor ritel. Untuk stablecoin, pengaturan peraturan untuk stablecoin akan diterapkan pada tahun 2023/24, dan sistem perizinan dan perizinan untuk aktivitas terkait stablecoin akan dibentuk. Sampai stablecoin diregulasi, SFC percaya bahwa stablecoin tidak boleh disertakan untuk perdagangan ritel.

Artikel ini akan membantu Anda lebih memahami latar belakang revisi sistem VASP, apa itu aset virtual dan layanan aset virtual, persyaratan permohonan lisensi VASP, persyaratan kepatuhan bursa, sistem lisensi ganda, pengaturan periode transisi, dll. Sistem lisensi VASP aset virtual Hong Kong diterapkan pada tanggal 1.

1. Latar belakang dilakukannya revisi sistem VASP

Dalam "Dokumen Konsultasi VASP", SFC dengan jelas menguraikan latar belakang yang direvisi untuk pembentukan sistem VASP baru: Di musim dingin kripto yang sedang berlangsung, peristiwa kerusakan terjadi satu demi satu, yang mengakibatkan peningkatan risiko di pasar aset virtual, khususnya pasar aset virtual. runtuhnya FTX yang menyebabkan puluhan juta investor mengalami kerugian besar. Risiko saat ini yang timbul dari semakin dekatnya pasar aset virtual dan pasar keuangan tradisional menyoroti pentingnya dan perlunya pengawasan yang efektif terhadap industri aset virtual. Yurisdiksi-yurisdiksi besar di seluruh dunia sedang mengubah pendekatan peraturan mereka dari yang longgar (yaitu mengatur dari perspektif pemberantasan pencucian uang dan pembayaran) menjadi lebih komprehensif (yaitu mengatur dari perspektif perlindungan investor).

Pada awal tahun 2018, SFC secara bertahap membentuk sistem "lisensi sukarela" untuk aset virtual token keamanan, dengan jelas menetapkan bahwa SFC tidak memiliki wewenang untuk mengawasi platform yang hanya membeli dan menjual aset virtual non-keamanan atau token. Di bawah sistem "lisensi sukarela", jika itu adalah platform perdagangan aset virtual yang bergerak dalam token non-keamanan, maka tidak perlu dilisensikan. Hanya dua bursa aset virtual yang telah memperoleh izin usaha pertukaran di bawah sistem "lisensi sukarela": OSL Digital Securities Limited, anak perusahaan dari BC Technology Group, dan Hash Blockchain Limited, anak perusahaan dari HashKey Group, memperoleh lisensi No.1 (perdagangan sekuritas) dan Plat Nomor No. 7 (menyediakan layanan transaksi otomatis).

Saat ini, industri aset virtual telah mengalami perubahan yang luar biasa. Sistem "lisensi sukarela" yang asli tidak dapat lagi mencakup pasar yang kini didominasi oleh investor ritel dan menggunakan token non-keamanan sebagai objek perdagangan utama. Untuk mengawasi secara komprehensif semua platform perdagangan aset virtual terpusat di Hong Kong dan menerapkan standar terbaru dari Satuan Tugas Aksi Keuangan untuk Pencucian Uang (FATF), pemerintah Hong Kong mengesahkan revisi Undang-undang Anti Pencucian Uang dan membentuk peraturan baru. Sistem “lisensi wajib” VASP bertujuan untuk mencapai keseimbangan yang lebih tepat antara perlindungan investor dan pengembangan pasar. Setelah sistem VASP diterapkan secara resmi, semua bursa aset virtual terpusat yang menjalankan bisnis di Hong Kong atau secara aktif mempromosikan layanannya kepada investor Hong Kong, terlepas dari apakah mereka menyediakan layanan perdagangan token keamanan, akan diminta untuk mendapatkan lisensi dari SFC dan tunduk pada Pengawasannya.

2. Aset virtual dan layanan aset virtual

Dalam konteks “lisensi wajib” sistem VASP, penting untuk memperjelas apa itu aset virtual dan layanan aset virtual.

2.1 Apa yang dimaksud dengan aset virtual

Menurut Peraturan Anti Pencucian Uang 53 Pedoman ZRA dan VASP, aset virtual (VA) secara luas didefinisikan sebagai:

Representasi nilai digital yang dilindungi secara kriptografis yang sesuai dengan deskripsi berikut:

Dinyatakan sebagai satuan hitung atau penyimpan nilai ekonomi;

Temui salah satu dari berikut ini:

atau

B. Memberikan hak, kualifikasi atau sarana untuk memberikan suara pada manajemen, operasi atau tata kelola segala hal yang berkaitan dengan perlindungan nilai kriptografi dalam bentuk digital, atau perubahan ketentuan pengaturan apa pun yang berlaku untuk perlindungan nilai kriptografi dalam bentuk digital ;

Dapat ditransfer, disimpan atau diperdagangkan secara elektronik; dan

Memiliki karakteristik lain yang ditentukan oleh SFC dari waktu ke waktu dengan pemberitahuan dalam Lembaran Negara;

Menurut pemberitahuan yang diterbitkan dalam Gazette oleh Layanan Keuangan dan Biro Keuangan Hong Kong, ini ditetapkan sebagai representasi digital dari nilai aset virtual.

Token keamanan apa pun berarti bentuk nilai digital yang dilindungi secara kriptografis dan merupakan “keamanan” sebagaimana didefinisikan dalam bagian 1 Bagian 1 dari Jadwal 1 Undang-undang Sekuritas dan Kontrak Berjangka.

Menurut Peraturan Anti Pencucian Uang 53 ZRA, hal-hal berikut dikecualikan dari definisi VA:

Mata uang digital (CBDC) yang diterbitkan oleh bank sentral, entitas yang menjalankan fungsi bank sentral, atau oleh entitas yang diberi wewenang oleh bank sentral atas nama bank sentral;

Token digital dengan tujuan terbatas (tidak dapat dipindahtangankan, tidak dapat ditukar, dan tidak dapat dipertukarkan, seperti kartu hadiah, program penghargaan loyalitas pelanggan, dan layanan pembayaran elektronik);

Fasilitas Nilai Tersimpan (diatur oleh Undang-undang Sistem Pembayaran dan Fasilitas Nilai Tersimpan);

Sekuritas atau kontrak berjangka (diatur berdasarkan Undang-undang Sekuritas dan Berjangka).

Definisi VA dalam Peraturan Anti Pencucian Uang akan mencakup sebagian besar mata uang virtual di pasar, termasuk BTC, ETH, stablecoin, token utilitas, token tata kelola, dll. Mengenai stablecoin, SFC juga menjelaskannya dalam "Ringkasan Konsultasi": Otoritas Moneter Hong Kong telah mengeluarkan "Ringkasan Konsultasi Makalah Diskusi Aset Kripto dan Stablecoin" pada Januari 2023, yang menyatakan bahwa mereka akan menerapkan stablecoin pada 2023/24 Pengaturan pengawasan akan membentuk sistem perizinan dan perizinan untuk aktivitas terkait stablecoin. Sampai stablecoin diatur, SFC percaya bahwa stablecoin tidak boleh disertakan untuk perdagangan ritel.

Atribut NFT dikaitkan dengan atribut aset di belakangnya. Saat ini tidak ada definisi yang jelas dalam sistem VASP. Ketika SFC mengeluarkan peringatan kepada investor tentang risiko NFT pada 6 Juni 2022, SFC menyatakan bahwa jika NFT adalah representasi digital sebenarnya dari sebuah barang koleksi (seni, musik, atau film), aktivitas yang terkait dengannya tidak termasuk dalam kategori ini. ruang lingkup peraturan SFC. Namun, beberapa NFT melintasi batas antara barang koleksi dan aset keuangan dan mungkin memiliki sifat “sekuritas” yang diatur oleh Undang-undang Sekuritas dan Kontrak Berjangka dan oleh karena itu akan tunduk pada peraturan.

2.2 Apa itu layanan aset virtual

Menurut Jadwal 3 B Undang-undang Anti Pencucian Uang dan Pedoman VASP, aktivitas terkait layanan aset virtual (Layanan VA) didefinisikan sebagai: mengoperasikan pertukaran aset virtual, yaitu:

Memberikan layanan yang memenuhi uraian berikut melalui fasilitas elektronik:

Layanan ini:

A. Penawaran untuk membeli atau menjual aset virtual sering kali dibuat atau diterima dengan cara yang membuat atau menerima penawaran sedemikian rupa sehingga terbentuk transaksi yang mengikat atau menghasilkan transaksi yang mengikat; atau

B. Orang sering kali memperkenalkan atau mengidentifikasi satu sama lain dengan tujuan untuk menegosiasikan atau menyelesaikan pembelian dan penjualan aset virtual, atau sering kali memperkenalkan atau mengidentifikasi satu sama lain dengan harapan yang wajar bahwa mereka akan menegosiasikan atau menyelesaikan pembelian dan penjualan aset virtual dalam beberapa hal. cara, dan perundingan atau penyelesaian transaksi tersebut dengan cara demikian menghasilkan suatu transaksi yang mengikat atau mengakibatkan suatu transaksi yang mengikat;

Dalam layanan tersebut, uang klien atau aset virtual klien berada dalam kepemilikan, secara langsung atau tidak langsung, dari orang yang menyediakan layanan;

Segala aktivitas perdagangan aset virtual dan layanan tambahan yang disediakan oleh operator platform kepada pelanggannya yang dilakukan di luar platform, dan aktivitas apa pun yang dilakukan sehubungan dengan aktivitas perdagangan aset virtual yang dilakukan di luar platform.

Oleh karena itu, untuk (1) bursa aset virtual terpusat yang beroperasi di Hong Kong, dan (2) bursa aset virtual terpusat yang beroperasi di luar negeri yang secara aktif mempromosikan layanannya kepada investor Hong Kong, jika mereka terlibat dalam aktivitas terkait yang disebutkan di atas, semuanya bersifat virtual aset. Ruang lingkup layanan aset. Menurut Peraturan Anti Pencucian Uang 53 ZRD, setiap entitas yang mengoperasikan layanan aset virtual harus mendapatkan lisensi VASP dari SFC.

Saat ini, kecuali layanan aset virtual yang disebutkan di atas, bisnis lain seperti pembuat pasar, perdagangan kepemilikan, kontrak berjangka, dan derivatif tidak diperbolehkan untuk dilakukan. Namun, tidak menutup kemungkinan bahwa Layanan Keuangan Hong Kong dan Biro Perbendaharaan selanjutnya akan mengadopsi bentuk pengumuman dalam Lembaran Negara Menggabungkan layanan aset virtual lainnya.

3. Aplikasi lisensi VASP

Di bawah sistem VASP baru, SFC melisensikan dan mengawasi pelamar sesuai dengan Peraturan Anti Pencucian Uang dan Pedoman VASP. Pengajuan lisensi VASP memberikan persyaratan yang sangat tinggi pada perusahaan dan personelnya:

A. Perusahaan: 1. Perusahaan yang didirikan di Hong Kong dengan lokasi kantor tetap; 2. Harus memiliki modal terdaftar minimal HK$5 juta dan modal kerja lebih dari HK$3 juta; perusahaan harus memiliki lisensi TCSP perwalian Hong Kong untuk penyimpanan aset virtual.

B. Personil: 1. Pemohon, pejabat yang bertanggung jawab, perwakilan berlisensi, direktur, dan pemilik utama VASP harus memenuhi uji kebugaran dan kebugaran SFC; 2. Setidaknya 2 pejabat yang bertanggung jawab (RO) dengan pengalaman dalam layanan aset virtual harus ditunjuk, Pada saat yang sama, ketentuan berikut harus dipenuhi: setidaknya satu RO harus menjadi direktur eksekutif VASP, setidaknya satu RO harus berdomisili di Hong Kong, dan harus selalu ada setidaknya satu RO yang mengawasi bisnis; Setidaknya satu perwakilan berlisensi RO; 4. Aset virtual diperlukan Auditor dengan pengalaman bisnis.

C. Persyaratan kepatuhan: Selain memenuhi kualifikasi perusahaan dan persyaratan personel perusahaan, juga harus memenuhi serangkaian sistem kepatuhan seperti laporan evaluasi pengembangan bisnis perdagangan aset virtual, AML/CTF, dan manajemen aset pelanggan. Menurut pedoman VASP, persyaratan rinci untuk lamaran ini juga mencakup: persyaratan kandidat yang sesuai, persyaratan kompetensi, persyaratan pelatihan berkelanjutan, prinsip etika bisnis, kesehatan finansial, pengoperasian aset virtual di platform, pencegahan manipulasi pasar dan aktivitas ilegal, Transaksi dengan pelanggan, perlindungan aset pelanggan, manajemen, pengawasan dan pengendalian internal, keamanan jaringan, penghindaran konflik kepentingan, pencatatan, audit auditor, pelaporan berkelanjutan dan tanggung jawab pemberitahuan, dll.

4. Persyaratan kepatuhan bursa

Menurut pedoman VASP, pertukaran aset virtual terpusat harus memenuhi persyaratan kepatuhan berikut saat beroperasi:

A. Penitipan yang aman atas aset klien

Operator platform harus menyimpan dana pelanggan dan aset virtual pelanggan dalam perwalian (lisensi perwalian TCPP) melalui anak perusahaan yang dimiliki sepenuhnya (yaitu, "entitas terkait"). Operator platform harus memastikan bahwa tidak lebih dari 2% aset virtual pelanggan disimpan di dompet online.

Selain itu, karena akses ke aset virtual memerlukan penggunaan kunci privat, penyimpanan aset virtual pada dasarnya memerlukan pengelolaan kunci privat terkait yang aman. Operator platform harus menetapkan dan menerapkan kebijakan internal tertulis dan prosedur tata kelola mengenai manajemen kunci pribadi untuk memastikan bahwa semua benih dan kunci enkripsi dibuat, disimpan, dan dicadangkan dengan aman.

Selain itu, operator platform tidak boleh menyetor, mentransfer, meminjamkan, menggadaikan, menjaminkan kembali, atau membeli atau menjual aset virtual pelanggan, atau membuat beban apa pun pada aset virtual pelanggan. Perusahaan juga harus memiliki asuransi, dan cakupannya harus mencakup risiko yang terkait dengan penyimpanan aset virtual klien.

B. Kenali Pelanggan Anda (KYC)

Operator platform harus mengambil semua langkah yang wajar untuk menetapkan identitas, status keuangan, pengalaman investasi, dan tujuan investasi yang benar dan lengkap dari setiap pelanggan mereka. Selain itu, operator platform harus memastikan bahwa pelanggan memiliki pemahaman penuh tentang aset virtual (termasuk kesadaran akan risiko yang ada) sebelum memberikan layanan apa pun kepada pelanggan.

C. Pemberantasan Pencucian Uang/Pendanaan Teroris

Operator platform harus menetapkan dan menerapkan kebijakan, prosedur, dan pengendalian anti pencucian uang/pendanaan teroris yang memadai dan sesuai. Operator platform dapat menggunakan alat pelacakan aset virtual untuk melacak catatan aset virtual tertentu di blockchain.

D. Mencegah konflik kepentingan

Operator platform tidak boleh terlibat dalam perdagangan kepemilikan atau aktivitas taruhan kepemilikan, dan harus memiliki kebijakan yang mengatur perdagangan aset virtual oleh karyawan internal untuk menghilangkan, menghindari, mengelola, atau mengungkapkan konflik kepentingan aktual atau potensial.

E. Memasukkan aset virtual untuk jual beli

Operator platform harus menetapkan fungsi yang bertanggung jawab untuk menetapkan, menerapkan, dan menegakkan kriteria penyertaan aset virtual, dan kriteria untuk penangguhan, penangguhan, dan penarikan transaksi dalam aset virtual, bersama dengan opsi yang dapat dilakukan oleh pelanggan.

Selain itu, operator platform harus melakukan uji tuntas yang wajar terhadap aset virtual apa pun sebelum memasukkannya ke dalam perdagangan dan memastikan bahwa aset tersebut terus mematuhi semua standar.

F. Mencegah manipulasi pasar dan kegiatan ilegal

Operator platform harus menetapkan dan menerapkan kebijakan tertulis dan langkah-langkah pengendalian untuk mengidentifikasi, mencegah dan melaporkan segala manipulasi pasar atau aktivitas perdagangan ilegal di platform mereka. Tindakan pengendalian harus mencakup pembatasan atau penangguhan perdagangan setelah terdeteksi adanya manipulasi atau aktivitas tidak wajar. Operator platform harus mengadopsi sistem pengawasan pasar yang efektif yang disediakan oleh penyedia independen yang memiliki reputasi baik untuk mengidentifikasi, memantau, mendeteksi dan mencegah manipulasi atau aktivitas perdagangan ilegal, dan memberikan SFC akses ke sistem ini.

G. Akuntansi dan Audit

Operator platform diharuskan memilih auditor dengan keterampilan, perhatian, dan ketekunan yang sesuai, serta mempertimbangkan pengalaman, rekam jejak, dan kemampuan mereka untuk mengaudit bisnis terkait aset virtual dan operator platform. Selain itu, operator platform harus menyerahkan laporan auditor setiap tahun keuangan, yang harus berisi pernyataan apakah telah terjadi pelanggaran terhadap persyaratan peraturan yang berlaku. Selain itu, SFC mewajibkan operator platform untuk memberikan laporan bulanan mengenai aktivitas bisnis mereka kepada SFC dalam waktu dua minggu setelah akhir setiap bulan kalender dan atas permintaan SFC.

H.Manajemen Risiko

Operator platform harus menetapkan kerangka kerja manajemen risiko yang kuat untuk memungkinkan mereka mengidentifikasi, mengukur, memantau, dan mengelola semua risiko yang timbul dari bisnis dan operasi mereka. Operator platform juga harus mewajibkan pelanggan untuk memasukkan dana ke akun mereka terlebih dahulu dan tidak boleh memberikan fasilitas keuangan apa pun kepada pelanggan untuk membeli aset virtual.

5. Sistem lisensi ganda

Menurut otorisasi peraturan yang berbeda, SFC akan mengawasi transaksi token keamanan di bursa aset virtual (lisensi No. 1 + No. 7) sesuai dengan Undang-undang Sekuritas dan Berjangka, pada saat yang sama, SFC juga akan mengawasi Anti Pencucian Uang Peraturan sesuai dengan Undang-undang Anti Pencucian Uang. Mengatur perdagangan token non-keamanan di bursa aset virtual (lisensi VASP).

Mengingat sifat aset virtual dapat berkembang seiring berjalannya waktu, seperti perubahan dari token non-keamanan menjadi token keamanan, untuk menghindari pelanggaran ketentuan sistem perizinan apa pun, pertukaran aset virtual juga harus mematuhi Undang-undang Sekuritas dan Kontrak Berjangka " dan Undang-undang Anti Pencucian Uang untuk mendapatkan lisensi ganda dan persetujuan dari SFC (yaitu mengajukan permohonan lisensi VASP dan lisensi No. 1 dan No. 7 secara bersamaan).

Untuk menyederhanakan proses permohonan lisensi ganda, pemohon yang ingin mengajukan permohonan lisensi berdasarkan sistem yang ada saat ini berdasarkan Undang-undang Sekuritas dan Berjangka dan sistem penyedia layanan aset virtual berdasarkan Undang-undang Anti Pencucian Uang hanya perlu mengajukan permohonan yang komprehensif secara online. Formulir aplikasi dan tunjukkan bahwa Anda mengajukan kedua lisensi secara bersamaan.

SFC mengharapkan bahwa operator platform berlisensi ganda hanya perlu membuat satu pemberitahuan untuk mematuhi persyaratan perizinan atau pemberitahuan dari rezim yang ada di bawah Undang-undang Sekuritas dan Berjangka dan rezim penyedia layanan aset virtual di bawah Undang-undang Anti Pencucian Uang.

6. Pengaturan masa transisi

"Peraturan Pemberantasan Pencucian Uang" memberikan pengaturan transisi untuk "pertukaran aset virtual asli" dan menetapkan bahwa masa transisi akan dilakukan sebelum 1 Juni 2024. Untuk bursa yang telah beroperasi di Hong Kong dan mempunyai bisnis yang berarti dan substantif sebelum 1 Juni 2023, termasuk (1) bursa yang memiliki atau sedang mengajukan izin berdasarkan Undang-undang Sekuritas dan Berjangka, juga mencakup (2) ) Bursa tanpa izin yang membawa bisnis luar dalam token non-keamanan berdasarkan Undang-undang Sekuritas dan Kontrak Berjangka berhak untuk berpartisipasi dalam pengaturan transisi.

Bursa yang memenuhi syarat untuk berpartisipasi dalam pengaturan transisi harus memenuhi ketentuan yang ditetapkan dalam Jadwal 3G Undang-undang Anti Pencucian Uang sebelum mereka dapat terus beroperasi di Hong Kong mulai 1 Juni 2023 hingga 31 Mei 2024, dan akan dimulai dari Juni 2024. Tunduk pada sistem lisensi VASP mulai tanggal 1 Maret.

Jika operator mengajukan permohonan ke SFC dalam waktu 9 bulan setelah 1 Juni 2023 dan mengonfirmasi bahwa operator tersebut akan mematuhi persyaratan peraturan yang ditetapkan oleh SFC, operator dapat dianggap telah memiliki lisensi hingga SFC mengambil keputusan atas permohonan lisensinya. bahwa layanan akan dapat terus diberikan selama periode ini hingga yang lebih awal dari (i) akhir 12 bulan pertama, (ii) permohonan ditarik, (iii) SFC menolak permohonan, dan (iv) SFC memberikan lisensi.

Jika permohonan lisensi penyedia layanan aset virtual ditolak oleh SFC, SFC harus menghentikan bisnis layanan aset virtualnya dalam waktu 3 bulan setelah menerima pemberitahuan penolakan atau sebelum 1 Juni 2024 (mana yang lebih lama). Selama periode ini, operator hanya boleh mengambil tindakan yang semata-mata bertujuan untuk menutup layanannya. Operator dapat mengajukan permohonan kepada SFC untuk perpanjangan periode penutupan selama jangka waktu yang dianggap tepat oleh SFC dengan mempertimbangkan bisnis dan aktivitas operator.

Untuk "pertukaran aset virtual non-asli" yang berencana menyediakan layanan aset virtual di Hong Kong setelah 1 Juni 2023, mereka harus mengajukan permohonan ke SFC terlebih dahulu dan mendapatkan lisensi VASP.

7. “Arbitrase regulasi” mulai memudar

Berdasarkan Peraturan Anti Pencucian Uang, sanksi yang relevan akan dikenakan atas pelanggaran dan ketidakpatuhan, termasuk menyediakan layanan aset virtual tanpa lisensi dan ketidakpatuhan terhadap persyaratan APU/PPT. Selain itu, pemasaran layanan apa pun yang proaktif kepada publik Hong Kong akan dianggap sebagai penyediaan layanan aset virtual, terlepas di mana layanan tersebut disediakan atau apakah penyedia layanan berada di Hong Kong.

Setelah 1 Juni 2023, mengoperasikan layanan aset virtual tanpa lisensi VASP merupakan tindakan kriminal. Jika terbukti bersalah berdasarkan dakwaan, pelaku dapat dikenakan denda sebesar HK$5 juta dan 7 tahun penjara, dan dalam kasus pelanggaran yang berkelanjutan, denda tambahan sebesar HK$100,000 untuk setiap hari pelanggaran berlanjut. Berdasarkan hukuman singkat, pelanggar dapat dikenakan denda sebesar HK$5 juta dan 2 tahun penjara, dan dalam kasus pelanggaran berkelanjutan, denda tambahan sebesar HK$10.000 untuk setiap hari pelanggaran berlanjut.

Kegagalan untuk mematuhi persyaratan hukum APU/PPT akan membuat penyedia layanan berlisensi dan personel yang bertanggung jawab melakukan pelanggaran dan setelah dinyatakan bersalah berdasarkan dakwaan, masing-masing dapat dikenakan denda sebesar HK$1 juta dan 2 tahun penjara. Selain tanggung jawab pidana, mereka mungkin dikenakan tindakan disipliner oleh SFC, termasuk penangguhan atau pencabutan izin, teguran, perintah untuk mengambil tindakan perbaikan, dan denda.

Selain itu, berbagai “pelanggaran” selama pengoperasian pertukaran aset virtual juga dapat dikenakan denda disipliner dari SFC.

Dibandingkan dengan yurisdiksi lain, terutama wilayah lain di Asia Timur, peraturan Hong Kong sebelumnya untuk transaksi aset virtual bisa dikatakan sangat longgar. Itu sebabnya banyak sekali perusahaan, besar dan kecil, yang memiliki kantor pusat atau pusat operasi di Hong Kong. Namun, dengan diperkenalkannya “Kesepakatan Baru Enkripsi VASP”, Hong Kong secara bertahap menjauh dari “arbitrase peraturan”.

8. Kesimpulan

Sistem VASP akan segera diterapkan, terlepas dari situasi berikut: (1) bursa aset virtual sudah beroperasi di Hong Kong; (2) bursa aset virtual yang beroperasi di luar negeri yang secara aktif mempromosikan layanannya kepada investor Hong Kong; diusulkan Apakah mengoperasikan pertukaran aset virtual di Hong Kong; atau (4) lembaga keuangan tradisional yang berencana untuk terlibat dalam pertukaran aset virtual, pemohon lisensi VASP harus mempersiapkan kepatuhan bisnis dan permohonan izin terkait terlebih dahulu.

Sistem VASP yang “menyalurkan air ke dalam saluran” melalui bursa berlisensi adalah apa yang dilakukan pemerintah Hong Kong. Dalam konteks ini, kepatuhan KYC dan anti pencucian uang adalah prioritas utama. Setelah langkah pertama "menyalurkan air ke saluran", kita akan melihat pengenalan serangkaian peraturan dan regulasi rinci di paruh kedua tahun ini mengenai pembukaan investasi oleh investor ritel dan bagaimana melindungi investor. Jika Anda ingin memakai mahkota, Anda harus menanggung bebannya. Hanya dengan memenuhi persyaratan peraturan, bursa dapat berpartisipasi dalam distribusi kue besar ini dan mendorong perkembangan pasar jangka panjang.

Kita dapat melihat bahwa “kebangkitan di timur dan keruntuhan di barat” sudah menjadi hal yang tak terelakkan. Dalam menghadapi jatuhnya FTX dan pengetatan peraturan dan permainan politik di Amerika Serikat, Hong Kong pasti akan mendapatkan kembali “pusat enkripsi” sebelumnya dengan mengandalkan landasan keuangan tradisional dan sistem hukum yang sempurna, serta soliditas. sumber daya toko depan dan pabrik belakang yang didukung oleh daratan yang cemerlang.

Sebagai perusahaan keamanan blockchain terkemuka di dunia, Beosin telah mendirikan cabang di lebih dari 10 negara dan wilayah di seluruh dunia. Bisnisnya mencakup audit keamanan kontrak pintar sebelum proyek diluncurkan, pemantauan risiko keamanan, peringatan dini dan pemblokiran, serta keamanan selama proyek Operasi yang sesuai dengan KYT/AML dan produk + layanan keamanan blockchain "satu atap" lainnya, saat ini menyediakan layanan teknologi keamanan ke lebih dari 3.000 perusahaan blockchain di seluruh dunia, dan mengaudit lebih dari 3.000 kontrak pintar. Beosin juga memberikan penilaian keamanan untuk proyek pencatatan mata uang dan memberikan penilaian kepatuhan yang memenuhi persyaratan peraturan lokal, layanan audit pencatatan mata uang otomatis VaaS, layanan penetrasi bursa, layanan konsultasi konstruksi keamanan bursa, dan solusi keamanan lainnya. Selamat mengklik kotak pesan akun resmi untuk menghubungi kami.

Pengantar penulis tamu artikel ini:

Liao Wang, pengacara di Firma Hukum Beijing Deheng (Hangzhou), liaowang@dehenglaw.com, akun publik: Web3 Xiaolu

Gu Jiening, penasihat hukum senior di Firma Hukum Shanghai Mankun, gujiening@mankunlaw.com, akun publik: Mankun Blockchain

Referensi:

https://www.elegislation.gov.hk/hk/cap571!zh-Hant-HK

https://www.sfc.hk/TC/Regulatory-functions/Intermediaries/Licensing/Do-you-need-a-licence-or-registration

https://apps.sfc.hk/edistributionWeb/API/consultation/openFile?lang=TC&refNo=23CP1

https://apps.sfc.hk/publicreg/Terms-and-Conditions-for-VATP_10Dec20.PDF

https://www.hkex.com.hk/-/media/HKEX-Market/News/Research-Reports/HKEx-Research-Papers/2023/CCEO_CryptoETF_202304_c.PDF

https://apps.sfc.hk/edistributionWeb/gateway/TC/news-and-announcements/news/doc?refNo=23PR53