Chip NVDA yang sudah terjual masih bisa terus menjadi lebih cepat
Untuk NVDA pekan ini, saya lebih memilih melihatnya terus naik. Harga penutupan pada paruh kedua pekan lalu semakin tinggi, OpenAI terus mengoptimalkan Blackwell, dan kini ada satu alasan lagi bagi pelanggan untuk tetap menggunakan NVIDIA.
Dalam blog pada 1 Oktober, NVIDIA mengatakan GPT-6 Astra Ultrafast berjalan di Blackwell, dan OpenAI masih menggunakan model untuk mengoptimalkan perangkat lunak inferensi GPU. Mesin yang sudah dipasang pun masih bisa ditingkatkan kecepatan responsnya, dan perangkat yang sama juga bisa digunakan bergantian untuk pelatihan dan inferensi. Pelanggan yang sudah mengeluarkan uang untuk membeli mesin dapat terus merasakan manfaat dari optimalisasi perangkat lunak. Saat beralih ke pemasok lain, mereka juga harus memperhitungkan biaya perangkat lunak dan migrasi.
Meski chip pesaing sedikit lebih murah, pelanggan belum tentu bersedia langsung meninggalkan perangkat lunak yang sudah nyaman mereka gunakan. Namun, OpenAI juga tidak hanya memilih NVIDIA. Pada Juli, AMD mengungkapkan bahwa OpenAI diperkirakan mulai menggunakan Helios pada kuartal keempat tahun ini. Ini masih merupakan rencana kerja sama, belum bisa dianggap sebagai penerapan yang sudah selesai. Blackwell yang terus menjadi lebih cepat juga tidak menutup peluang AMD untuk merebut pelanggan.
Dari sisi harga saham, Jumat lalu NVDA ditutup di 233,95 dolar AS, sekitar 3,9% lebih tinggi dibandingkan Jumat sebelumnya. Namun, pada perdagangan Jumat saham ini sempat menyentuh 237,88 sebelum turun kembali dan ditutup dekat level terendah hari itu. Harga prapasar hari ini pukul 20.09 waktu Beijing berada di 235,13, masih belum melampaui level tertinggi Jumat lalu. Kenaikan tipis prapasar ini belum bisa disebut penembusan, sementara penurunan pada Jumat menunjukkan adanya tekanan jual di level yang lebih tinggi.
Jika harga berikutnya mampu menembus kisaran 237,88 dan mempertahankan kenaikannya hingga penutupan, pandangan bahwa saham ini akan terus naik pekan ini akan lebih kuat. Jika beberapa kali gagal mempertahankan kenaikan setelah menyentuh level tinggi, lalu kembali ke kisaran penutupan sekitar 227 hingga 229 dolar AS pada paruh pertama pekan lalu, saham ini kemungkinan lebih perlu berkonsolidasi selama beberapa hari. Untuk sementara, kita tak perlu berharap kenaikannya berlanjut begitu saja.
Data sektor jasa ISM juga akan dirilis malam ini pukul 22.00. Jika komponen harga memperbesar kekhawatiran inflasi dan ekspektasi suku bunga ikut naik, valuasi investor terhadap laba masa depan bisa tertekan, dan NVDA juga akan terdampak. Hasilnya belum dirilis, jadi kita belum bisa lebih dulu menganggap data tersebut akan menjadi kabar baik.
Optimalisasi perangkat lunak bisa membuat pelanggan lebih ingin terus menggunakan NVIDIA, tetapi juga bisa mengurangi jumlah GPU yang perlu dibeli untuk beban kerja yang sama. Pada akhirnya, apakah NVIDIA bisa menjual lebih banyak chip tetap bergantung pada seberapa cepat permintaan baru tumbuh. GPU yang lebih mudah digunakan adalah hal positif, tetapi berapa banyak tambahan laba yang bisa diperoleh NVDA tetap perlu dihitung secara terpisah.
#NVDA #美股 #AI
Untuk NVDA pekan ini, saya lebih memilih melihatnya terus naik. Harga penutupan pada paruh kedua pekan lalu semakin tinggi, OpenAI terus mengoptimalkan Blackwell, dan kini ada satu alasan lagi bagi pelanggan untuk tetap menggunakan NVIDIA.
Dalam blog pada 1 Oktober, NVIDIA mengatakan GPT-6 Astra Ultrafast berjalan di Blackwell, dan OpenAI masih menggunakan model untuk mengoptimalkan perangkat lunak inferensi GPU. Mesin yang sudah dipasang pun masih bisa ditingkatkan kecepatan responsnya, dan perangkat yang sama juga bisa digunakan bergantian untuk pelatihan dan inferensi. Pelanggan yang sudah mengeluarkan uang untuk membeli mesin dapat terus merasakan manfaat dari optimalisasi perangkat lunak. Saat beralih ke pemasok lain, mereka juga harus memperhitungkan biaya perangkat lunak dan migrasi.
Meski chip pesaing sedikit lebih murah, pelanggan belum tentu bersedia langsung meninggalkan perangkat lunak yang sudah nyaman mereka gunakan. Namun, OpenAI juga tidak hanya memilih NVIDIA. Pada Juli, AMD mengungkapkan bahwa OpenAI diperkirakan mulai menggunakan Helios pada kuartal keempat tahun ini. Ini masih merupakan rencana kerja sama, belum bisa dianggap sebagai penerapan yang sudah selesai. Blackwell yang terus menjadi lebih cepat juga tidak menutup peluang AMD untuk merebut pelanggan.
Dari sisi harga saham, Jumat lalu NVDA ditutup di 233,95 dolar AS, sekitar 3,9% lebih tinggi dibandingkan Jumat sebelumnya. Namun, pada perdagangan Jumat saham ini sempat menyentuh 237,88 sebelum turun kembali dan ditutup dekat level terendah hari itu. Harga prapasar hari ini pukul 20.09 waktu Beijing berada di 235,13, masih belum melampaui level tertinggi Jumat lalu. Kenaikan tipis prapasar ini belum bisa disebut penembusan, sementara penurunan pada Jumat menunjukkan adanya tekanan jual di level yang lebih tinggi.
Jika harga berikutnya mampu menembus kisaran 237,88 dan mempertahankan kenaikannya hingga penutupan, pandangan bahwa saham ini akan terus naik pekan ini akan lebih kuat. Jika beberapa kali gagal mempertahankan kenaikan setelah menyentuh level tinggi, lalu kembali ke kisaran penutupan sekitar 227 hingga 229 dolar AS pada paruh pertama pekan lalu, saham ini kemungkinan lebih perlu berkonsolidasi selama beberapa hari. Untuk sementara, kita tak perlu berharap kenaikannya berlanjut begitu saja.
Data sektor jasa ISM juga akan dirilis malam ini pukul 22.00. Jika komponen harga memperbesar kekhawatiran inflasi dan ekspektasi suku bunga ikut naik, valuasi investor terhadap laba masa depan bisa tertekan, dan NVDA juga akan terdampak. Hasilnya belum dirilis, jadi kita belum bisa lebih dulu menganggap data tersebut akan menjadi kabar baik.
Optimalisasi perangkat lunak bisa membuat pelanggan lebih ingin terus menggunakan NVIDIA, tetapi juga bisa mengurangi jumlah GPU yang perlu dibeli untuk beban kerja yang sama. Pada akhirnya, apakah NVIDIA bisa menjual lebih banyak chip tetap bergantung pada seberapa cepat permintaan baru tumbuh. GPU yang lebih mudah digunakan adalah hal positif, tetapi berapa banyak tambahan laba yang bisa diperoleh NVDA tetap perlu dihitung secara terpisah.
#NVDA #美股 #AI
