$NVDA harga saat ini 218,48, naik 1,322% dalam 24 jam, dana (funding) untuk kontrak perpetual sebesar 0, open interest 165975,06. Dalam berita, imbal hasil obligasi pemerintah AS tenor 30 tahun sebesar 5,33%, level tertinggi dalam 19 tahun. Imbal hasil jangka panjang menekan valuasi saham pertumbuhan, tapi $NVDA tidak turun.
Menurut penilaian saya, target price analis menjadi penyangga (bottom support), bukan skenario tren. Konsensus 62 analis: Strong Buy, rata-rata target price 305, 42% di atas harga saat ini. BofA memakai EV/FCF 18x untuk 2027 dan 15x untuk 2028 untuk menghasilkan diskon 34–50%. Angka-angka ini membuat kubu bull enggan membayar biaya (premium), sehingga funding tetap di 0.
Bukti dari pihak sebaliknya juga kuat. Obligasi 30 tahun dengan imbal hasil 5,33% secara langsung menekan saham dengan P/E 32,88; dividen (yield) hanya 0,13%. Memegangnya berarti memperoleh keuntungan dari arus kas masa depan—semakin tinggi suku bunga, semakin tidak bernilai arus kas masa depan itu. Jika imbal hasil terus naik, target price 305 akan direvisi ke bawah.
Untuk langkahnya, saya tidak mengejar pada 218,48. Tunggu koreksi ke sekitar low intraday 214,50 untuk melihat apakah ada penyerapan. Jika tembus 214,50, saya akan keluar. Jika kembali bertahan di atas high intraday 218,74, baru dipertimbangkan lagi.
Tag transaksi: #TradFi #链上美股 #NVDA
Menurut Anda, bagian mana dari rangkaian penilaian ini yang paling mungkin keliru?
Menurut penilaian saya, target price analis menjadi penyangga (bottom support), bukan skenario tren. Konsensus 62 analis: Strong Buy, rata-rata target price 305, 42% di atas harga saat ini. BofA memakai EV/FCF 18x untuk 2027 dan 15x untuk 2028 untuk menghasilkan diskon 34–50%. Angka-angka ini membuat kubu bull enggan membayar biaya (premium), sehingga funding tetap di 0.
Bukti dari pihak sebaliknya juga kuat. Obligasi 30 tahun dengan imbal hasil 5,33% secara langsung menekan saham dengan P/E 32,88; dividen (yield) hanya 0,13%. Memegangnya berarti memperoleh keuntungan dari arus kas masa depan—semakin tinggi suku bunga, semakin tidak bernilai arus kas masa depan itu. Jika imbal hasil terus naik, target price 305 akan direvisi ke bawah.
Untuk langkahnya, saya tidak mengejar pada 218,48. Tunggu koreksi ke sekitar low intraday 214,50 untuk melihat apakah ada penyerapan. Jika tembus 214,50, saya akan keluar. Jika kembali bertahan di atas high intraday 218,74, baru dipertimbangkan lagi.
Tag transaksi: #TradFi #链上美股 #NVDA
Menurut Anda, bagian mana dari rangkaian penilaian ini yang paling mungkin keliru?