APY dan APR: Apa bedanya?

TL;DR

Anda mungkin pernah menemukan dua istilah yang terdengar serupa, APY dan APR, ketika mempertimbangkan produk keuangan terdesentralisasi (DeFi).

APY, atau persentase hasil tahunan, mencakup bunga majemuk triwulanan, bulanan, mingguan, atau harian, sedangkan APR, atau persentase hasil tahunan, tidak termasuk bunga majemuk. Perbedaan sederhana ini dapat membuat perbedaan yang signifikan ketika menghitung keuntungan selama periode waktu tertentu. Oleh karena itu, penting untuk memahami bagaimana kedua metrik ini dihitung dan apa pengaruhnya terhadap keuntungan yang dapat Anda peroleh dari dana digital Anda.

APR vs APY

APR dan APY keduanya merupakan metrik dasar untuk tujuan keuangan pribadi. Mari kita mulai dengan istilah yang lebih sederhana, tingkat persentase tahunan (APR). APR adalah tingkat bunga yang diperoleh pemberi pinjaman atas uang mereka – dan peminjam membayar untuk menggunakan uang tersebut – selama jangka waktu satu tahun.

Misalnya: Jika Anda menyetor $10.000 ke rekening tabungan bank dengan APR 20%, Anda akan menerima bunga $2.000 setelah satu tahun. Bunga Anda dihitung dengan mengalikan jumlah pokok ($10.000) dengan APR (20%). Jadi, setelah satu tahun Anda akan memiliki total 12.000 USD. Setelah dua tahun, modal Anda akan berjumlah 14.000 USD. Setelah tiga tahun, Anda akan memiliki $16.000, dan seterusnya.

Sebelum masuk ke persentase hasil tahunan (APY), mari kita pahami dulu apa itu bunga majemuk. Sederhananya, bunga majemuk adalah menghasilkan bunga atas bunga sebelumnya. Dalam contoh di atas, jika lembaga keuangan membayar bunga pada rekening Anda setiap bulan, selama dua belas bulan dalam setahun, setiap bulan saldo Anda akan berbeda.

Daripada menerima $12.000 pada akhir bulan ke-12, Anda akan menerima sejumlah bunga setiap bulannya. Bunga tersebut ditambahkan ke jumlah pokok deposito Anda dan jumlah total bunga Anda meningkat setiap bulan. Setiap bulan, Anda akan memiliki lebih banyak uang untuk mendapatkan bunga. Efek ini disebut bunga majemuk.

Katakanlah Anda menyetor $10.000 ke rekening bank dengan APR 20%, dengan bunga majemuk setiap bulan. Mengabaikan detail matematika yang rumit, Anda akan menerima 12,429 USD pada akhir satu tahun. Itu berarti Anda mendapat tambahan bunga sebesar $429 yang diperoleh hanya dengan menambahkan efek bunga majemuk. Berapa bunga yang akan Anda peroleh dengan tepat 20% APR tetapi bunganya dimajemukkan setiap hari? Anda kemudian akan memiliki 12.452 USD.

Semakin lama jangka waktunya, semakin besar kekuatan bunga majemuk. Setelah tiga tahun, Anda akan menerima $19.309 untuk produk yang sama dengan APR 20% yang digabungkan setiap hari. Itu berarti bunga yang diperoleh akan menjadi $3,309 lebih banyak dibandingkan produk yang sama dengan APR 20% tetapi tanpa bunga majemuk.

Hanya dengan menggabungkan bunga majemuk, Anda akan mendapatkan lebih banyak uang dari modal yang Anda miliki. Perhatikan juga bahwa bunga akan bervariasi tergantung pada frekuensi perhitungan bunga. Semakin sering bunga dihitung, semakin banyak penghasilan Anda. Penggabungan harian akan memberi Anda lebih banyak bunga daripada penggandaan bulanan.

Bagaimana Anda menghitung berapa banyak yang bisa Anda peroleh ketika suatu produk keuangan memiliki bunga majemuk? Sekarang kita membutuhkan persentase keuntungan tahunan (APY). Anda dapat menggunakan rumus untuk mengonversi APR ke APY bergantung pada frekuensi penghitungan bunga. APR 20% dengan bunga majemuk bulanan setara dengan APY 21,94%. APR sebesar 20% dengan pemajemukan harian setara dengan APY sebesar 22,13%. APY ini mewakili pengembalian bunga tahunan yang Anda peroleh setelah bunga majemuk.

Singkatnya, APR (tingkat persentase tahunan) adalah metrik yang lebih sederhana dan statis: Selalu dikutip sebagai tingkat tahunan tetap. Namun APY (persentase hasil tahunan) memasukkan bunga yang diperoleh berdasarkan bunga, atau bunga majemuk. APY berubah sesuai frekuensi perhitungan bunga. Salah satu cara untuk mengingat perbedaannya adalah dengan mengingat bahwa "yield" memiliki tujuh huruf (tiga lebih banyak dari "rate") dan juga memiliki konsep yang lebih kompleks (dan return yang lebih besar).

Bagaimana cara membandingkan suku bunga yang berbeda?

Dari contoh di atas, Anda dapat melihat bahwa lebih banyak keuntungan yang dapat diperoleh bila bunga dimajemukkan. Produk yang berbeda mungkin menampilkan suku bunga sebagai APR atau APY. Karena perbedaan ini, kita perlu menggunakan terminologi yang sama untuk perbandingan. Berhati-hatilah saat membandingkan produk karena Anda mungkin membandingkan apel dengan jeruk.

Produk dengan APY lebih tinggi belum tentu menghasilkan keuntungan lebih besar dibandingkan produk dengan APR lebih rendah. Anda dapat dengan mudah mengonversi APR dan APY menggunakan alat online jika Anda mengetahui seberapa sering bunga dihitung.

Hal yang sama berlaku untuk DeFi dan jenis produk kripto lainnya. Saat melihat produk yang dapat dipromosikan menggunakan mata uang kripto APY dan APR, seperti Tabungan dan Staking, pastikan untuk mengonversi APY dan APR sehingga Anda dapat membandingkan apel dengan apel.

Selanjutnya, saat membandingkan dua produk DeFi dengan APY, pastikan periode perhitungan bunganya sama. Jika mereka memiliki APR yang sama, namun satu produk mengenakan biaya bulanan dan satu produk mengenakan biaya setiap hari, produk yang mengenakan biaya setiap hari mungkin memberi Anda lebih banyak bunga kripto.

Hal penting lainnya yang perlu diperhatikan adalah apa arti APY dalam kaitannya dengan produk mata uang kripto spesifik yang Anda pertimbangkan. Beberapa jaminan produk menggunakan istilah “APY” untuk merujuk pada imbalan yang dapat diperoleh seseorang dalam mata uang kripto dalam jangka waktu yang dipilih, bukan keuntungan/hasil yang sebenarnya atau yang diproyeksikan dalam mata uang fiat apa pun. Ini adalah perbedaan penting yang perlu diperhatikan karena harga aset kripto dapat berfluktuasi dan nilai investasi Anda (dalam mata uang fiat) dapat turun maupun naik. Jika harga aset kripto anjlok, nilai investasi Anda (dalam fiat) mungkin tetap kurang dari jumlah fiat awal yang Anda investasikan, bahkan jika Anda terus memperoleh APY dalam aset Kripto. Oleh karena itu, penting bagi Anda untuk meninjau dengan cermat syarat dan ketentuan produk yang relevan dan melakukan riset sendiri untuk memahami sepenuhnya risiko investasi yang terlibat dan apa arti APY dalam konteks tertentu.

ringkasan

APR dan APY mungkin tampak membingungkan pada awalnya, namun mudah untuk membedakannya dengan mengingat bahwa persentase hasil tahunan (APY) adalah indeks yang lebih kompleks yang mencakup penggabungan. Karena pengaruh perolehan bunga terhadap bunga, APY selalu lebih besar bila bunga dihitung lebih sering dari setahun sekali. Intinya adalah selalu memeriksa kurs yang Anda lihat saat menghitung berapa banyak keuntungan yang akan Anda peroleh.

Penafian dan Peringatan Risiko: Konten ini disajikan kepada Anda “sebagaimana adanya”, hanya untuk informasi umum dan tujuan pendidikan, dan tidak ada pernyataan atau jaminan yang diberikan kepada Anda dalam bentuk apa pun. Hal ini tidak boleh ditafsirkan sebagai nasihat keuangan, juga tidak dimaksudkan sebagai rekomendasi untuk membeli produk atau layanan tertentu. Silakan baca penafian lengkap kami di sini untuk lebih jelasnya. Harga aset digital mungkin berfluktuasi. Nilai investasi Anda mungkin turun atau naik dan Anda mungkin tidak mendapatkan kembali jumlah yang Anda investasikan. Anda sepenuhnya bertanggung jawab atas keputusan investasi Anda dan Binance tidak bertanggung jawab atas kerugian apa pun yang mungkin Anda alami. Ini bukan nasihat keuangan. Untuk informasi lebih lanjut, lihat Ketentuan Penggunaan dan Peringatan Risiko kami.