Jika Anda ingin memperjelas kepatuhan terhadap peraturan global Web3, Anda tidak boleh menghindari Tiongkok. Pertama-tama, terlepas dari larangan "satu ukuran untuk semua" terhadap mata uang virtual oleh otoritas pengatur negara saya, mengingat sebagian besar pihak proyek Web3 dimiliki oleh @PRC, dan sebagian besar proyek Web3 Penggunanya adalah @PRC, jadi sangat penting untuk memahami sikap peraturan Tiongkok terhadap mata uang virtual, yang akan membantu memahami risiko kepatuhan hukum proyek Web3 secara keseluruhan.
Hingga saat ini, karena adanya larangan "satu ukuran untuk semua" terhadap mata uang virtual di Tiongkok, semakin sulit untuk membicarakan sistem pengawasan hukum mata uang virtual. Melihat kembali rilis manfaat Web3 yang berkelanjutan baru-baru ini di Hong Kong, dapat dilihat bahwa Tiongkok terutama mengembangkan ekonomi digital yang diperluas dari ekonomi Internet dari perspektif blockchain (pemisahan rantai mata uang) dan metaverse, sementara Hong Kong mengembangkan ekonomi digital. dari perspektif mata uang asli kripto dan virtual. Mulai mengembangkan ekonomi digital yang merupakan perpanjangan dari sistem keuangan tradisional.
1. "Pemberitahuan tentang Pencegahan Resiko Bitcoin" ("Pemberitahuan 289") di Era Bitcoin
Pada tanggal 3 Desember 2013, ketika apa yang disebut "Bitcoin" yang dihitung melalui program komputer tertentu menarik perhatian luas secara internasional, beberapa institusi dan individu dalam negeri juga mengambil kesempatan untuk berspekulasi tentang Bitcoin dan transaksi terkait Bitcoin Tiongkok, Kementerian Perindustrian dan Teknologi Informasi, Komisi Regulasi Sekuritas Tiongkok, Komisi Regulasi Perbankan Tiongkok, dan Komisi Regulasi Asuransi Tiongkok mengeluarkan "Pemberitahuan tentang Pencegahan Risiko Bitcoin" (Yinfa [2013] No. 289) untuk melindungi masyarakat hak dan kepentingan properti serta menjamin stabilitas RMB. Status alat pembayaran yang sah, mencegah risiko pencucian uang dan menjaga stabilitas keuangan.
Kesimpulan：
(1) Memahami dengan benar atribut Bitcoin: Bitcoin memiliki empat karakteristik utama: tidak ada penerbit terpusat, jumlah total terbatas, tidak ada batasan penggunaan geografis, dan anonimitas. Meskipun Bitcoin disebut "mata uang", karena tidak dikeluarkan oleh otoritas moneter, Bitcoin tidak memiliki atribut moneter seperti legalitas dan wajib, dan ini bukanlah mata uang dalam arti sebenarnya. Bitcoin harus menjadi komoditas virtual tertentu yang tidak memiliki status hukum yang sama dengan mata uang dan tidak dapat dan tidak boleh digunakan sebagai mata uang di pasar.
(2) Lembaga keuangan dan lembaga pembayaran tidak diperbolehkan menjalankan bisnis terkait Bitcoin, termasuk: menyediakan pendaftaran Bitcoin, perdagangan, kliring, penyelesaian, dan layanan lainnya kepada pelanggan; menerima Bitcoin atau menggunakan Bitcoin sebagai alat pembayaran dan penyelesaian; Layanan Pertukaran Bitcoin dengan RMB dan mata uang asing; melakukan penyimpanan Bitcoin, penyimpanan, hipotek, dan bisnis lainnya; menerbitkan produk keuangan yang terkait dengan Bitcoin menggunakan Bitcoin sebagai target investasi untuk perwalian, dana, dan investasi lainnya.
Sejak Bitcoin memasuki cakrawala regulasi, negara saya telah mengadopsi sikap regulasi yang relatif hati-hati. Pertama, Bitcoin secara langsung menolak atribut mata uang Bitcoin. "Ini tidak dikeluarkan oleh otoritas moneter, tidak memiliki atribut mata uang yang sah dan wajib, dan bukan "Mata uang yang berarti" yang sebenarnya dapat dikatakan sebagai prinsip dasar regulasi mata uang virtual dalam negeri, yang berlanjut hingga saat ini. Pada tingkat praktik peradilan, keputusan pengadilan umumnya mengakui keabsahan kontrak transaksi mata uang virtual dan menggunakan komoditas virtual untuk menentukan sifat mata uang virtual seperti Bitcoin.
2. "Pengumuman Pencegahan Risiko Pembiayaan Penerbitan Token" di Era ICO ("Pengumuman 94")
Pada tanggal 4 September 2017, karena banyaknya aktivitas pendanaan dalam negeri melalui penerbitan token, termasuk penawaran koin perdana (ICO), spekulasi merajalela, dugaan melakukan aktivitas keuangan ilegal, dan sangat mengganggu tatanan perekonomian dan keuangan. Tujuh kementerian dan komisi Rakyat Tiongkok termasuk bank, Kantor Informasi Internet Partai Komunis Tiongkok, Kementerian Perindustrian dan Teknologi Informasi, Administrasi Negara untuk Industri dan Perdagangan, Komisi Regulasi Sekuritas Tiongkok, Komisi Regulasi Perbankan Tiongkok, dan Komisi Regulasi Asuransi Tiongkok mengeluarkan "Pengumuman tentang Pencegahan Risiko Pembiayaan Penerbitan Token" untuk menerapkan semangat Konferensi Kerja Keuangan Nasional dan melindungi hak dan kepentingan sah investor.
Kesimpulan：
(1) Mendefinisikan ICO sebagai tindakan pendanaan publik ilegal tanpa persetujuan, memperjelas atribut non-moneter dari token, dan melarang pertukaran, perdagangan, penetapan harga, dan layanan perantara informasi dari berbagai pertukaran token.
(2) Memahami secara akurat atribut penting dari penerbitan token dan aktivitas pendanaan. Pembiayaan penerbitan token mengacu pada entitas pembiayaan yang mengumpulkan apa yang disebut "mata uang virtual" seperti Bitcoin dan Ethereum dari investor melalui penjualan ilegal dan peredaran token. Ini pada dasarnya adalah tindakan pembiayaan publik ilegal tanpa persetujuan dan diduga merupakan penjualan ilegal Token tiket, penerbitan surat berharga secara ilegal, penggalangan dana ilegal, penipuan keuangan, skema piramida dan kegiatan ilegal dan kriminal lainnya. Token atau “mata uang virtual” yang digunakan dalam pembiayaan penerbitan token tidak diterbitkan oleh otoritas moneter, tidak memiliki atribut moneter seperti legalitas dan sifat wajib, tidak memiliki status hukum yang sama dengan mata uang, dan tidak dapat dan tidak boleh diedarkan di pasar. sebagai mata uang.
(3) Tidak ada organisasi atau individu yang boleh terlibat secara ilegal dalam aktivitas penerbitan dan pendanaan token, termasuk bisnis pertukaran antara mata uang sah, token, dan "mata uang virtual", dan tidak boleh membeli, menjual, atau bertindak sebagai pihak pusat untuk membeli atau menjual token. atau "mata uang virtual", tidak akan menyediakan penetapan harga, perantara informasi, dan layanan lainnya untuk token atau "mata uang virtual".
(4) Lembaga keuangan dan lembaga pembayaran bukan bank dilarang melakukan usaha yang berkaitan dengan transaksi pembiayaan penerbitan token.
Pada saat yang sama, pada 13 September 2017, Asosiasi Keuangan Internet Tiongkok mengeluarkan "Tips Mencegah Risiko Bitcoin dan Apa yang disebut" Mata Uang Virtual "", yang mengklarifikasi bahwa Bitcoin dan apa yang disebut "mata uang virtual" lainnya. tidak memiliki dasar nilai yang jelas; berbagai yang disebut Platform perdagangan "koin" tidak memiliki dasar pendirian hukum di negara kita. Setelah itu, berbagai otoritas pengatur juga semakin mewaspadai potensi risiko mata uang virtual dalam lingkup peraturan masing-masing. Hal ini juga mendorong sebagian besar pertukaran mata uang virtual dan proyek terkait di luar negeri.
Selama periode ini, baik pada tingkat kebijakan maupun praktik peradilan, diyakini bahwa meskipun mata uang virtual tidak memiliki atribut moneter, hal ini tidak menghalangi mata uang virtual untuk diakui sebagai komoditas dan diberikan perlindungan hukum sebagai properti secara umum. nalar. Pada saat yang sama, dalam praktik peradilan, pengadilan secara ketat mengikuti prinsip "risiko Anda sendiri" ketika membuat keputusan: Meskipun perilaku warga negara dalam memperdagangkan mata uang virtual adalah kebebasan pribadi, perilaku ini tidak dilindungi oleh hukum di negara kita, dan konsekuensi dan risiko yang disebabkan oleh transaksi harus ditentukan oleh Investor bertanggung jawab atas tanggung jawab mereka sendiri. Jika pihak-pihak yang terlibat terlibat dalam kegiatan sipil ilegal dan menuntut hak yang sesuai, mereka tidak boleh menerima dukungan dari pengadilan rakyat. Meskipun Pengumuman tanggal 4 September tidak melarang individu untuk membeli, menjual dan berinvestasi dalam mata uang virtual, karena Pengumuman tanggal 4 September mendefinisikan ICO sebagai pendanaan publik ilegal tanpa persetujuan, dari perspektif kebijakan nasional, pengadilan menolak keabsahan mata uang virtual. kontrak transaksi. Jumlah wasit mulai meningkat.
3. "Pemberitahuan tentang Pencegahan Lebih Lanjut dan Penanganan Risiko Spekulasi dalam Transaksi Mata Uang Virtual" ("Pemberitahuan 924") di Era Kripto
Pada tanggal 15 September 2021, karena meningkatnya aktivitas perdagangan dan spekulasi mata uang virtual, mengganggu tatanan ekonomi dan keuangan, membiakkan perjudian, penggalangan dana ilegal, penipuan, skema piramida, pencucian uang dan aktivitas ilegal dan kriminal lainnya, dan sangat membahayakan keamanan properti rakyat, Bank Rakyat Tiongkok dan Pemerintah Pusat Sepuluh kementerian dan komisi termasuk Administrasi Ruang Siber Tiongkok, Mahkamah Agung Rakyat, Kejaksaan Agung, Kementerian Perindustrian dan Teknologi Informasi, Kementerian Keamanan Publik, Administrasi Negara untuk Regulasi Pasar, Komisi Regulasi Perbankan dan Asuransi Tiongkok, Komisi Regulasi Sekuritas Tiongkok, dan Administrasi Valuta Asing Negara mengeluarkan "Pemberitahuan tentang Pencegahan Lebih Lanjut dan Penanganan Risiko Spekulasi dalam Transaksi Mata Uang Virtual" (Yinfa [2021 ] No. 237) untuk lebih mencegah dan menangani risiko spekulasi dalam transaksi mata uang virtual dan secara efektif menjaga keamanan nasional dan stabilitas sosial.
Kesimpulan：
(1) Mata uang virtual tidak mempunyai status hukum yang sama dengan mata uang sah. Mata uang virtual seperti Bitcoin, Ethereum, Tether, dll. memiliki karakteristik utama yang dikeluarkan oleh otoritas non-moneter, menggunakan teknologi enkripsi dan akun terdistribusi atau teknologi serupa, dan ada dalam bentuk digital digunakan sebagai mata uang di pasar.
(2) Kegiatan bisnis yang berkaitan dengan mata uang virtual adalah kegiatan keuangan ilegal. Menjalankan bisnis pertukaran mata uang virtual dan mata uang virtual, bisnis pertukaran antar mata uang virtual, bertindak sebagai mitra pusat untuk membeli dan menjual mata uang virtual, menyediakan perantara informasi dan layanan penetapan harga untuk transaksi mata uang virtual, pembiayaan penerbitan token, transaksi derivatif mata uang virtual dan virtual lainnya Aktivitas bisnis terkait mata uang yang dicurigai berupa penjualan token ilegal, penerbitan sekuritas publik tanpa izin, bisnis berjangka ilegal, penggalangan dana ilegal, dan aktivitas keuangan ilegal lainnya sangat dilarang dan akan dilarang secara tegas sesuai dengan hukum. Mereka yang melakukan aktivitas keuangan ilegal terkait yang merupakan kejahatan akan diselidiki atas pertanggungjawaban pidana sesuai dengan hukum.
Peraturan ini dengan jelas mengidentifikasi bisnis terkait mata uang virtual sebagai aktivitas keuangan ilegal untuk pertama kalinya di tingkat nasional. Semua aktivitas yang berasal dari mata uang virtual (dapat dikatakan bahwa semua bisnis yang memberi harga pada mata uang virtual dan menyediakan sirkulasi, sebagian besar bisnis yang disebutkan termasuk dalam lingkup bisnis pertukaran) adalah aktivitas keuangan ilegal dan tunduk pada peraturan ketat di negara kita dilarang keras dan bahkan dapat dianggap sebagai tindak pidana.
(3) Pertukaran mata uang virtual luar negeri yang menyediakan layanan kepada penduduk di negara saya melalui Internet juga merupakan aktivitas keuangan ilegal. Staf dalam negeri dari pertukaran mata uang virtual luar negeri yang relevan, serta badan hukum, organisasi tidak berbadan hukum, dan perorangan yang mengetahui atau seharusnya mengetahui bahwa mereka terlibat dalam bisnis terkait mata uang virtual dan masih memberikan publisitas pemasaran, pembayaran dan penyelesaian, dukungan teknis, dan layanan lainnya kepada mereka akan diselidiki sesuai dengan tanggung jawab.
Ketentuan ini untuk pertama kalinya mendefinisikan bisnis bursa luar negeri dalam negeri sebagai aktivitas keuangan ilegal. Hal ini dapat dipahami dalam tiga bagian berdasarkan prinsip-prinsip yurisdiksi pidana di negara kita. Pertama-tama, bagi staf domestik bursa luar negeri @PRC, karena mereka terlibat dalam aktivitas keuangan ilegal, mereka mungkin dicurigai melakukan kejahatan keuangan seperti operasi bisnis ilegal, penyerapan simpanan publik secara ilegal, penipuan penggalangan dana, dan pengorganisasian dan kepemimpinan piramida skema.
Kedua, untuk penyedia layanan dalam negeri (seperti outsourcing teknologi pihak ketiga, hubungan masyarakat media, penyelesaian bank) untuk bursa luar negeri @PRC, karena bisnis objek layanan adalah kegiatan keuangan ilegal, penyedia layanan dapat bertanggung jawab menurut hukum . Dalam kasus yang serius, dapat dicurigai melakukan kejahatan bersama, atau kejahatan kaki tangan yang terpisah, dll.
Terakhir, jika bursa luar negeri menyediakan layanan mata uang virtual kepada warga negara Tiongkok @PRC melalui Internet di luar wilayah negara saya dan mengambil tindakan terkait yang melanggar hukum negara saya, mereka akan tetap tunduk pada hukum negara saya. Selanjutnya, jika kegiatan keuangan ilegal pertukaran luar negeri merupakan suatu kejahatan, sepanjang lokasi sistem jaringan informasi yang digunakan korban, lokasi korban saat korban dilanggar, dan lokasi kerugian harta benda korban berada di Tiongkok. @PRC, otoritas peradilan negara saya akan memiliki yurisdiksi ekstrateritorial.
(4) Terdapat risiko hukum dalam berpartisipasi dalam aktivitas investasi dan perdagangan mata uang virtual. Jika ada badan hukum, organisasi tidak berbadan hukum, atau perorangan yang berinvestasi dalam mata uang virtual dan derivatif terkait serta melanggar ketertiban umum dan adat istiadat, maka tindakan hukum perdata terkait akan menjadi tidak sah, dan kerugian yang diakibatkannya akan ditanggung oleh mereka sendiri jika mereka dicurigai merusak ketertiban keuangan dan membahayakan keamanan keuangan, departemen terkait akan bertanggung jawab sesuai dengan hukum.
Munculnya ketentuan ini berdampak besar pada peradilan perdata berikutnya terkait mata uang virtual. Dalam kasus seperti ini, perselisihan sebagian besar timbul dari titipan pembelian dan titipan investasi. Berdasarkan penetapan pengadilan bahwa kegiatan yang terlibat dalam perkara tersebut adalah kegiatan keuangan yang melanggar hukum, maka apabila melanggar ketertiban umum dan adat istiadat yang baik, maka perbuatan hukum perdata yang bersangkutan menjadi tidak sah, dan kerugian yang diakibatkannya ditanggung oleh para pihak sendiri. Dikombinasikan dengan Pasal 157 KUH Perdata negara saya, setelah suatu perbuatan hukum perdata menjadi tidak sah, dicabut atau ditetapkan tidak berlaku, maka harta benda yang diperoleh pelaku akibat perbuatan itu harus dikembalikan; , itu harus dikompensasi dengan diskon. Pihak yang bersalah harus memberikan ganti rugi kepada pihak lain atas kerugian yang diakibatkannya; jika kedua belah pihak bersalah, mereka masing-masing harus memikul tanggung jawab yang sesuai.
4. Tulis di akhir
Melalui analisis di atas, logika peraturan ketat negara saya untuk mata uang virtual adalah untuk memutus peredaran semua mata uang virtual dan alat pembayaran yang sah (terutama RMB) dari perspektif stabilitas keuangan nasional, dan memperjelas atribut "non-moneter" dari mata uang virtual. , termasuk di sini Penerbitan mata uang virtual (ICO) dan transaksi (penukaran mata uang fiat, pertukaran mata uang) adalah dua bisnis penting pertukaran mata uang virtual. Atas dasar ini, kami akan menindak kejahatan seperti penipuan, penyerapan simpanan masyarakat secara ilegal, skema piramida, dan pencucian uang yang disebabkan oleh properti mata uang virtual di tingkat pidana, dan memperjelas hubungan hukum bagi para pihak di tingkat perdata. .
Secara singkat dapat diringkas sebagai poin-poin berikut:
(1) Mata uang virtual tidak memiliki atribut moneter dan tidak boleh dan tidak dapat digunakan sebagai mata uang di pasar. Aktivitas bisnis yang berkaitan dengan mata uang virtual adalah aktivitas keuangan ilegal, dan penyediaan layanan pertukaran mata uang virtual luar negeri kepada penduduk di negara saya melalui Internet adalah aktivitas keuangan ilegal.
(2) Setiap organisasi atau individu dilarang terlibat secara ilegal dalam kegiatan penerbitan dan pendanaan mata uang virtual, dan lembaga keuangan serta lembaga pembayaran non-bank dilarang melakukan bisnis yang berkaitan dengan mata uang virtual.
(3) Tindakan memegang mata uang virtual itu sendiri belum ditentukan, artinya memegang mata uang virtual masih merupakan tindakan yang tidak secara tegas dilarang oleh undang-undang.