Mercredi 19 juillet, en début de séance en Asie, l'indice du dollar américain est revenu à 100 après avoir rencontré le soutien des données sur les ventes au détail américaines au jour le jour, puis a légèrement chuté à 99,97. L'or continue de grimper jusqu'à 1 977 dollars, visant la barre des 2 000 dollars. Le Bitcoin est tombé en dessous de 30 000 dollars, l'administration du président américain Biden tiendra une réunion de cryptage à huis clos avec le PDG de Coinbase et un sentiment réglementaire négatif a enveloppé le marché du cryptage. Cependant, l'analyse technique estime que la tendance haussière à long terme du Bitcoin n'a pas été inversée, ce qui signifie que le marché est susceptible de « s'accroupir et de sauter haut ».

Les ventes de base aux États-Unis ont fait preuve de résilience en juin, en hausse de 0,6 %. Les données de mai ont également été légèrement révisées à la hausse, montrant une hausse des ventes au détail de base de 0,3% au lieu des 0,2% précédemment annoncés. Le rendement du Trésor à 2 ans a inversé une baisse de 9 points de base et a plutôt augmenté de 2 points de base, tandis que le rendement du Trésor à 2 ans a chuté de 9,4 points de base. Pendant ce temps, le dollar est passé d'un plus bas de 15 mois mardi après que les ventes au détail de base aient fortement augmenté en juin.

L'euro/dollar a baissé à la clôture des échanges à New York, mais n'a pas réussi à franchir à nouveau le sommet de la semaine dernière, bien qu'il ait atteint le niveau le plus élevé depuis février 2022 à 1,12750. Cependant, le changement global est limité, et il n'a pas réussi à maintenir un biais haussier au-dessus du niveau de retracement de 61,8 % de l'effondrement de 2021-22 à 1,1271.

Après que le gouverneur de la Banque du Japon, Haruhiko Kuroda, ait sapé l'espoir d'une augmentation des rendements obligataires japonais vendredi prochain, le dollar/yen a augmenté. Les traders attendent l'indice des prix à la consommation (IPC) japonais de jeudi, mais la position de Kuroda est plus critique. Ce couple de devises est actuellement soutenu et devrait connaître une correction haussière au cours de la vente.

La livre sterling subit des pressions sur un marché considéré comme fortement suracheté, en baisse de 0,25 % par rapport au dollar américain, tandis que le rendement des obligations britanniques diminue. Les traders porteront leur attention sur l'IPC de base britannique de mercredi, qui est crucial pour la Banque d'Angleterre (BoE) pour une augmentation de 25 ou 50 points de base lors de la réunion d'août. La paire livre/dollar teste en dessous de 1,3050 et ajuste les positions longues à l'intérieur de la tendance quotidienne.

Concernant le Bitcoin, la SEC américaine a annoncé une grande nouvelle positive, suite à l'examen de cinq demandes d'ETF Bitcoin au comptant sur le Chicago Board Options Exchange (CBOE), les documents de BlackRock et Valkyrie ont également été confirmés. Les démocrates de la Chambre dirigés par le président américain Biden tiendront une réunion à huis clos mercredi avec le PDG de Coinbase, Brian Armstrong, pour discuter de la législation sur les actifs numériques, visant à établir des règles plus claires.

Analyse technique de l'or

L'analyste de FXEmpire Bruce Powers a noté que le prix de l'or a franchi le niveau de 1964 et a créé un nouveau sommet de tendance, déclenchant la poursuite de la tendance haussière. Le sommet de 1984 dollars de mardi est situé à la limite inférieure de la zone de résistance entre 1983 et 1987 dollars, tandis que le sommet de cette zone a complété un retracement de 50 %. De plus, la forme ABCD s'étend à 161,8 % du ratio d'or, complétant aujourd'hui à 1971 dollars.

Les deux premiers rebonds depuis les creux de septembre sont respectivement de 21,4 % et 15,4 %. Au mardi, la tendance actuelle a augmenté de 4,8 % par rapport au sommet d'aujourd'hui. Si nous supposons que ce rebond se termine par une augmentation de 15 % du prix de l'or, alors le prix de l'or sera à égalité avec cette augmentation, clôturant à 2177 dollars. Le sommet de 1984 dollars atteint mardi visait les précédents sommets de volatilité depuis le 2 juin. Ensuite, un prix de clôture quotidien supérieur à ce sommet confirmerait davantage la force, car cela violerait la structure de prix de la tendance baissière.

Le mouvement prudent a été calculé depuis le creux de 1903 dollars du 6 juillet jusqu'au sommet de la semaine dernière. Cette distance a ensuite été ajoutée au creux du retracement de 1946 dollars pour atteindre l'objectif de mouvement mesuré de 2007 dollars. C'est ici que la deuxième vague de hausse depuis le creux du 6 juillet correspond au mouvement de la première vague de hausse. Près de cet objectif se trouve le niveau de retracement de 61,8 % à 2010 dollars. Ensemble, ils créent la zone de résistance entre 2007 et 2010 dollars.

Il est tout aussi important que la percée mensuelle d'aujourd'hui se produise, nécessitant toujours la confirmation que le prix de clôture quotidien est supérieur au sommet du mois dernier de 1983 dollars. Néanmoins, cela a effectivement déclenché et soutenu la hausse des prix de l'or. Plus le temps passe, plus cela devient évident. Par conséquent, une percée sur le graphique mensuel est plus significative qu'une percée sur le graphique quotidien ou hebdomadaire.

Le dernier bas de volatilité est probablement le prix le plus bas de l'or que le marché verra pendant un certain temps. Le prix de l'or est sur le point de franchir des sommets historiques précédents, et il a déjà bien commencé depuis le creux du 6 juillet.

Analyse technique du Bitcoin

Le Bitcoin est tombé en dessous de 30000 dollars, quelque chose que les investisseurs particuliers ne s'attendaient peut-être pas compte tenu des développements du mois dernier, mais la baisse de mardi représente-t-elle un changement imminent de tendance ? Les données suggèrent que ce n'est pas le cas à long terme.

Commençons par le bon côté, depuis avril de cette année, après environ 10 tentatives, le prix du Bitcoin continue d'essayer de franchir le niveau de soutien de 30000 dollars, mais le prix cherche constamment des acheteurs dans la fourchette de 28000 à 25000 dollars, les acheteurs semblent considérer cela comme une zone d'accumulation.

Les données sur la chaîne du score de tendance d'accumulation Bitcoin de Glassnode soutiennent ce sentiment, et cela pourrait être positif, selon la façon dont les investisseurs perçoivent les choses, car le comportement des investisseurs au prix de 30000 dollars reflète le même comportement d'accumulation observé dans la zone de 28000 à 24000 dollars, et se rapproche de l'hypothétique fond de 16800 dollars.

Selon Glassnode, "un score de tendance d'accumulation proche de 1 indique qu'un grand nombre d'entités accumulent, tandis qu'une valeur proche de 0 indique qu'elles se distribuent ou n'accumulent pas."

Fondamentalement, les acheteurs ont massivement accumulé de novembre 2022 à décembre 2022, et de mars 2023 à avril 2023, lorsqu'ils ont été de gros accumulateurs alors que le Bitcoin reprenait les 30 000 dollars. Cet indicateur montre qu'ils ont fait la même chose en juillet, alors que le Bitcoin tentait de surmonter la résistance des 30 000 dollars, ou qu'ils ont été stimulés par toutes les nouvelles de la SEC américaine concernant les ETF Bitcoin au comptant.

Les mouvements de prix actuels et les données du marché des dérivés indiquent que le Bitcoin est dans un marché de crabe, avec des prix oscillant et consolidant dans une plage pendant une longue période. Comme l'a souligné l'analyste de JLabs JJ the Janitor la semaine dernière, une forte rupture au-dessus du niveau de 32000 dollars catalysera le comblement du gap CME de l'ère de l'effondrement de Luna Terra.

Du point de vue de la structure de marché hebdomadaire du Bitcoin, le niveau de 30000 dollars est un point pivot important qui a joué un rôle de soutien dans les précédents cycles de marché haussier, mais qui est maintenant un niveau de résistance. Cependant, franchir ce niveau établirait essentiellement un cadre pour des sommets plus élevés sur le long terme et confirmerait un renversement de tendance, le prochain point de résistance se situant autour de 37000 dollars.

L'activité des traders sur le marché des dérivés est un autre facteur contribuant au marché de crabe actuel, avec une réduction des capitaux et des contrats ouverts relativement calmes, à l'exception des détaillants tentant de faire des percées à la hausse et de retester des niveaux de soutien plus bas, ou de faire des ventes à découvert, et dans les deux cas, des hausses significatives de ces indicateurs pourraient inspirer confiance dans une hausse des prix. Jusqu'à présent, la marge pour une grande percée n'est pas encore apparue.

Bien sûr, l'indice du dollar a chuté en dessous de 100 la semaine dernière, mais cela pourrait être davantage lié à la réaction des investisseurs aux mesures proactives de la Réserve fédérale concernant l'inflation, et le cadre temporel est trop serré pour s'attendre à ce que le Bitcoin réagisse massivement immédiatement.

Les mouvements de prix des contrats à terme sur les échanges de cryptomonnaies mettent en évidence que les haussiers et les baissiers tentent de réussir avant la rupture de prix, mais n'ont pas eu beaucoup de succès à court terme.

JJ indique qu'un indicateur à surveiller est le volume total des positions, si cet indicateur tombe de manière significative en dessous de la plage actuelle, alors il pourrait y avoir de véritables opportunités d'achat à bon compte. Actuellement, bien qu'il y ait une consolidation, cela reste dans une tendance haussière, mais voir une explosion de l'OL pourrait également être intéressant, et pourrait être alimenté par des nouvelles, des régulations ou des événements législatifs.

Bien que les mouvements de prix à court terme du Bitcoin puissent susciter certaines inquiétudes chez de nouveaux investisseurs et des traders de jour, les perspectives sur la chaîne restent assez remarquables.

Entre-temps, l'indicateur de solde total des adresses accumulées a également repris la tendance à la hausse depuis que le prix du Bitcoin a atteint 25000 dollars le 16 mars.

Les lecteurs doivent également noter que cet indicateur montre que le solde total des adresses accumulées a continuellement augmenté depuis janvier 2022, lorsque le prix du Bitcoin était de 47800 dollars par pièce. Il est évident qu'à l'époque de l'effondrement du marché des cryptomonnaies et des ventes massives du prix du Bitcoin, plusieurs indicateurs sur la chaîne ont montré que les investisseurs continuaient à augmenter leur allocation au Bitcoin.