Qu'est-ce que l'indicateur RSI ?
Essentiellement, l’analyse technique (TA) consiste à prédire les tendances futures du marché en examinant les mouvements passés. Du marché traditionnel au marché des cryptomonnaies, la plupart des traders s'appuient sur des indicateurs et des outils spéciaux pour analyser les informations passées afin d'identifier les tendances du marché et peut-être de prédire les mouvements de prix à venir.
Le Relative Strength Index (RSI) est un indicateur d'analyse technique développé à la fin des années 1970 comme un outil que les traders en bourse utilisaient pour examiner le comportement d'une action sur une période de temps spécifique. Il s’agit essentiellement d’un analyste du momentum qui mesure l’ampleur des mouvements de prix en plus de la vitesse de ces mouvements. Le RSI peut être un outil très utile selon le type de trading que vous effectuez et est largement utilisé par de nombreux traders et analystes techniques.
En 1978, un ingénieur en mécanique nommé J. Welles Wilder a concentré sa formation analytique sur l'aspect technique du trading. Il a débuté sa carrière dans le secteur immobilier. Après que ses partenaires ont acheté toutes ses propriétés en 1972, il a réalisé un bénéfice de 100 000,00 R$ et a commencé peu après à négocier en bourse. Au cours de ces années, il a commencé à rechercher des outils fiables pour identifier des modèles rentables. Toujours en 1928, Wilder a compilé ses recherches et son expérience sur des formules et des indicateurs mathématiques que les gens pourraient utiliser dans le trading. Le RSI était l’un de ces indicateurs créés par lui.
Comment fonctionne l'indicateur RSI ?
Par défaut, RSI mesure les variations de prix d'un actif sur 14 périodes (14 jours pour les graphiques quotidiens, 14 heures pour les graphiques horaires, etc.). La formule consiste à diviser le gain moyen que le prix a réalisé pendant cette période par la perte moyenne qu'il a subie puis à organiser le calcul sur une échelle de 0 à 100.
Comme mentionné, le RSI est un indicateur de dynamique, qui est un type d'outil technique de trading mesurant la fréquence à laquelle le prix change. Lorsque l’élan augmente, cela indique que l’action est activement achetée sur le marché. Si l'élan ralentit, c'est le signe que l'intérêt des traders pour une action particulière diminue.
Le RSI fonctionne également comme un indicateur de swing qui permet aux traders d'identifier plus facilement les conditions de surachat ou de survente du marché. Il évalue le prix d'un actif sur une échelle de 0 à 100, en considérant 14 périodes. Alors qu'un score RSI de 30 ou moins signifie que l'actif est probablement proche de sa base (survendu), une mesure supérieure à 70 points suggère que le prix de l'actif est proche de son sommet (surachat) pour cette période et qu'il va probablement baisser.
Bien que l'indicateur soit défini par défaut sur 14 périodes, les traders peuvent apporter des modifications pour augmenter la sensibilité (moins de périodes) ou diminuer la sensibilité (plus de périodes). Cependant, un RSI sur 7 jours est plus sensible aux mouvements de prix qu'un RSI sur 21 jours. De plus, certaines stratégies de trading peuvent ajuster l'indicateur pour considérer 20 et 80 comme des niveaux de surachat et de survente (par opposition à 30 et 70), ce qui le rend moins susceptible d'indiquer de faux signaux.
Divergences RSI
En plus des scores RSI de 30 et 70 – qui peuvent potentiellement suggérer des conditions de marché survendues et surachetées – les traders utilisent également le RSI pour tenter de prédire les changements de modèle ou d'identifier les niveaux de support et de résistance à travers des modèles de divergence haussière et baissière.
La divergence haussière est une condition dans laquelle le prix d'un actif évolue et le RSI évolue dans la direction opposée. Ensuite, le score RSI augmente et crée un plus bas plus élevé tandis que le prix baisse, créant ainsi des plus bas plus bas. C'est ce qu'on appelle une divergence haussière et indique que la dynamique se renforce malgré la tendance à la baisse des prix.
En revanche, des divergences baissières peuvent indiquer que malgré la hausse des prix, le marché perd de son élan. Par conséquent, le score RSI diminue et crée des sommets plus bas tandis que le prix des actifs augmente et crée des sommets plus élevés.
Gardez toutefois à l’esprit que les divergences RSI ne sont pas aussi fiables lors de tendances de marché très fortes. Cela signifie qu’une forte tendance baissière pourrait représenter des divergences haussières avant que le plancher ne soit finalement atteint. Pour cette raison, les divergences RSI conviennent mieux aux marchés moins volatils (avec des mouvements latéraux ou des tendances subtiles).
Comment utiliser le RSI ?
Il y a plusieurs facteurs importants à prendre en compte lors de l'utilisation de l'indicateur RSI, tels que les paramètres, le score (30 et 70) et les divergences haussières/baissières. Il faut cependant garder à l’esprit qu’aucun indicateur technique n’est efficace à 100 % – surtout s’il est utilisé seul. Par conséquent, les traders devraient envisager d’utiliser le RSI avec d’autres indicateurs pour éviter les faux signaux.