Points clés à retenir

• Le trading de cryptomonnaies consiste à acheter et vendre des actifs numériques sur des plateformes pour spéculer sur l’évolution des prix.

• Pour commencer à trader, vous devez choisir une plateforme fiable, créer et vérifier un compte, et comprendre des notions essentielles comme les paires de trading, les types d’ordres et le trading au comptant.

• Les stratégies de trading courantes incluent le day trading, le swing trading, le scalping et la conservation à long terme (HODLing).

• La gestion des risques, y compris le dimensionnement des positions et les ordres stop-loss, est au cœur de toute approche de trading.

Introduction

La cryptomonnaie a attiré un grand nombre de participants dans le monde, des traders particuliers aux institutions financières. Pour les débutants, le vocabulaire, les stratégies et des marchés en mouvement rapide peuvent sembler intimidants. Ce guide vous explique les bases de la façon de trader des cryptomonnaies, en abordant comment commencer, les notions clés, les stratégies de trading et la manière de gérer le risque.

Qu’est-ce que le trading de cryptomonnaies ?

Le trading de cryptomonnaies consiste à acheter et vendre des actifs numériques sur des plateformes pour spéculer sur les variations de prix. Contrairement aux marchés traditionnels, les marchés crypto fonctionnent 24 h/24 et 7 j/7, offrant plus de flexibilité aux traders, mais les exposant aussi à des mouvements de prix constants.

Il existe des milliers de cryptomonnaies, mais certaines des plus échangées incluent le bitcoin (BTC) et l’ether (ETH). Les traders de cryptos peuvent aller en position longue (acheter un actif en s’attendant à une hausse de son prix) ou en position courte (vendre un actif en s’attendant à une baisse de son prix). Certains conservent des positions pendant des jours ou des semaines, tandis que d’autres alternent entre entrées et sorties en quelques minutes, selon leur stratégie et leur tolérance au risque.

Vous pouvez trader des cryptomonnaies contre des monnaies fiduciaires (comme l’USD ou l’EUR) ou contre d’autres cryptomonnaies. Le trading au comptant est la forme la plus simple : il s’agit d’un échange direct d’un actif contre un autre au prix du marché actuel.

Avant de trader des cryptomonnaies

Avant de commencer, prenez un moment pour comprendre comment fonctionnent les marchés crypto. 

Choisissez une plateforme d’échange de cryptomonnaies fiable et sécurisée, avec un historique solide, des protocoles de sécurité efficaces et un service client réactif. Pour les nouveaux venus, il est généralement recommandé de commencer avec une plateforme centralisée. À mesure que vous gagnez en expérience, vous pourrez explorer les plateformes décentralisées (DEX) à un stade ultérieur.

Créer un compte implique généralement de fournir votre e-mail, de définir un mot de passe et d’accepter les conditions de la plateforme. 

La plupart des plateformes exigent une vérification d’identité (KYC), ce qui signifie que vous devrez soumettre une pièce d’identité délivrée par un organisme gouvernemental et une preuve de domicile avant de pouvoir trader. Vous devriez aussi vous assurer de savoir comment protéger votre compte et vos avoirs. 

Comment commencer à trader des cryptomonnaies

1. Déposer des fonds

La plupart des plateformes centralisées acceptent la monnaie fiduciaire via virement bancaire ou d’autres méthodes de paiement. Si vous détenez déjà des cryptos, vous pouvez les transférer directement vers le portefeuille de votre plateforme d’échange.

Envoyez toujours chaque actif à sa bonne adresse de réseau ; envoyer une cryptomonnaie à la mauvaise adresse peut entraîner une perte permanente. Envoyez Bitcoin vers votre adresse Bitcoin, ether vers votre adresse Ethereum, etc.

2. Choisir une paire de trading

Les cryptomonnaies s’échangent par paires (par exemple, BTC/USDT ou ETH/BTC). La paire vous indique quels deux actifs sont échangés. Les paires crypto contre monnaie fiduciaire (comme BTC/EUR) vous permettent d’échanger une cryptomonnaie contre une devise traditionnelle. 

Les paires crypto contre crypto (comme ETH/BTC) impliquent deux actifs numériques. De nombreuses paires incluent une stablecoin (comme USDT) en tant que devise de cotation, ce qui fournit un repère de prix indexé sur le dollar américain.

3. Vérifiez le carnet d’ordres

Un carnet d’ordres est une liste en temps réel et dynamique d’ordres d’achat et de vente passés par des traders. Il fournit un aperçu de l’offre et de la demande d’un actif donné à différents niveaux de prix. Les ordres d’achat (bid) sont affichés du prix le plus élevé vers le bas ; les ordres de vente (ask) sont affichés du prix le plus bas vers le haut. 

En consultant le carnet d’ordres, vous comprenez mieux l’offre et la demande au prix du marché actuel.

4. Choisissez votre type d’ordre

Un ordre au marché s’exécute immédiatement au meilleur prix disponible. C’est le moyen le plus rapide d’entrer ou de sortir d’une position. Un ordre limite vous permet de définir un prix précis auquel vous souhaitez acheter ou vendre. 

Votre ordre ne s’exécutera que si le marché atteint le prix que vous avez indiqué. Les ordres limites vous donnent plus de contrôle sur vos prix d’entrée et de sortie, mais leur exécution n’est pas garantie.

Après vous être familiarisé avec les types d’ordres de base, vous pouvez aussi explorer des types d’ordres plus avancés, comme les ordres stop-limite ou les ordres OCO.

5. Élaborer votre stratégie

Réfléchissez au type de trader que vous souhaitez être avant de passer des ordres. Tenir un journal de trading pour consigner vos décisions et leurs résultats est une approche pratique pour repérer des schémas dans votre manière de faire et vous améliorer avec le temps.

Stratégies de trading populaires

Il existe de nombreuses approches pour le trading de cryptos, chacune avec des horizons temporels, des profils de risque et des niveaux de complexité différents. Les deux grandes catégories de trading sont le trading actif et le trading passif. 

Les stratégies de trading actif, comme le day trading, le swing trading ou le scalping, nécessitent généralement que vous consacriez plus de temps et d’attention que si vous utilisiez des stratégies passives. 

Si vous débutez, vous pourriez commencer par des stratégies passives, comme acheter et conserver sur une période prolongée (HODLing) ou faire du cost averaging (moyennage), avant d’explorer des stratégies actives. Ce sont en général des approches moins stressantes, qui demandent moins de surveillance du marché. Vous devez néanmoins être conscient des risques liés au marché et garder à l’esprit que les performances passées du prix d’un actif ne garantissent pas les résultats futurs. 

Analyse technique (AT)

L’analyse technique consiste à étudier les graphiques de prix et à utiliser des indicateurs pour anticiper d’éventuels mouvements futurs du prix. C’est l’un des principaux outils que les traders utilisent pour planifier leurs entrées et sorties.

Les graphiques en chandeliers affichent les prix d’ouverture, de plus haut, de plus bas et de clôture (OHLC) pour une période donnée. Chaque bougie représente une période, par exemple une heure ou un jour.

Le corps montre l’amplitude entre le cours d’ouverture et de clôture (ou entre la clôture et l’ouverture, selon que le chandelier est haussier ou baissier), tandis que les mèches indiquent les plus hauts et les plus bas. Lire les figures en chandeliers est une compétence fondamentale en analyse technique.

Support et résistance

Le support et la résistance sont des notions clés en analyse technique. Le support correspond à un niveau de prix où l’intérêt acheteur a historiquement été suffisamment fort pour empêcher de nouvelles baisses. La résistance correspond à un niveau où la pression vendeuse a historiquement limité de nouveaux gains. Ces niveaux sont couramment utilisés pour identifier des points d’entrée et de sortie potentiels.

Indicateurs techniques

Les traders utilisent des indicateurs pour donner du contexte aux données de prix. Parmi les exemples courants, on trouve les moyennes mobiles (qui lissent les données pour identifier la direction de la tendance), les bandes de Bollinger (qui mesurent la volatilité autour d’une moyenne mobile), l’indice de force relative (RSI) (qui indique si un actif peut être suracheté ou survendu) et le MACD (qui suit la dynamique et les changements de tendance). Chaque indicateur a ses forces et ses limites, et la plupart des traders en utilisent plusieurs en combinaison plutôt que de se fier à un seul.

Analyse fondamentale (AF)

L’analyse fondamentale se concentre sur l’évaluation de la valeur sous-jacente d’une cryptomonnaie en examinant sa technologie, son cas d’usage, l’équipe de développement, la tokenomics et les tendances d’adoption. Au lieu de lire des graphiques de prix, l’AF se demande si un projet a une utilité réelle et une viabilité à long terme.

Dans le domaine des cryptos, l’AF peut aussi impliquer l’examen des données on-chain (comme le nombre d’adresses actives et le volume des transactions), les feuilles de route du projet, l’activité des développeurs, ainsi que le paysage concurrentiel plus large du secteur dans lequel le projet opère.

Gestion du risque dans le trading de cryptomonnaies

La gestion du risque consiste à identifier les risques financiers liés au trading et à prendre des mesures pour limiter les pertes potentielles. Voici quelques approches largement utilisées.

Limitez vos pertes

Ne placez que des fonds que vous pouvez vous permettre de perdre. Utilisez des ordres stop-loss et take-profit pour définir vos points de sortie à l’avance. Un stop-loss ferme automatiquement une position si le prix évolue contre vous d’un montant prédéfini, ce qui limite le risque à la baisse. Un take-profit clôt la position une fois que le prix cible est atteint, ce qui verrouille un gain.

Prévoyez une stratégie de sortie

Planifiez votre sortie avant d’entrer dans une position. Définir des objectifs de prix et des seuils de perte maximale avant d’ouvrir une position retire une partie de l’émotion des décisions de trading. En règle générale, une fois que vous avez un plan de trading, tenez-vous-y au lieu de l’ajuster sous l’influence des mouvements du marché.

Diversification

La diversification et la répartition des actifs sont des stratégies clés de gestion du risque. La diversification, c’est-à-dire détenir une gamme d’actifs différents plutôt que de concentrer votre mise sur une seule position, peut réduire l’impact des variations du prix d’un actif donné sur l’ensemble de votre portefeuille. Réviser régulièrement vos positions et les rééquilibrer permet de garder vos allocations en ligne avec votre niveau de risque visé.

Couverture (hedging)

Les traders plus expérimentés utilisent parfois la couverture pour compenser le risque d’une position existante en prenant une position opposée sur un actif corrélé. Par exemple, des contrats d’options peuvent servir à se protéger contre une baisse dans le cas d’une position longue. Comme la couverture implique des coûts et une complexité supplémentaires, elle convient généralement mieux aux traders qui ont déjà des bases solides.

FAQ

Ai-je besoin d’être vérifié (KYC) pour trader des cryptomonnaies ?

La plupart des plateformes exigent une vérification d’identité (KYC) avant de pouvoir retirer des fonds ou trader. Vous devrez généralement fournir une pièce d’identité délivrée par un organisme gouvernemental, une preuve de domicile et activer l’authentification à deux facteurs (2FA) pour sécuriser votre compte. Le KYC aide la plateforme à se conformer à la réglementation et à protéger votre compte contre tout accès non autorisé.

Quelle est la différence entre un ordre au marché et un ordre limite ?

Un ordre au marché s’exécute immédiatement au meilleur prix disponible, ce qui est utile lorsque vous recherchez de la rapidité. Un ordre limite vous permet de définir un prix précis auquel vous souhaitez acheter ou vendre ; il ne sera exécuté que si le marché atteint le prix que vous avez choisi. Les ordres limite vous donnent plus de contrôle sur votre prix d’entrée et de sortie, mais l’exécution n’est pas garantie.

Quelle est la stratégie de trading la plus sûre pour un débutant ?

Il n’existe pas de stratégie unique universellement sûre. Beaucoup de débutants préfèrent des approches à plus long terme, comme le swing trading ou la détention à long terme (HODLing), car elles demandent moins de surveillance active que le day trading ou le scalping. Quelle que soit la stratégie que vous choisissez, appliquez des pratiques de gestion du risque comme les ordres stop-loss et un dimensionnement de position approprié.

De combien d’argent ai-je besoin pour commencer à trader la crypto ?

Vous pouvez commencer avec un petit montant que vous êtes prêt à perdre. Commencez avec un actif liquide comme le bitcoin (BTC) ou l’ether (ETH) et une paire de trading au comptant, et ne consacrez que des fonds que vous pouvez vous permettre de perdre. En règle générale, gardez votre premier trade petit et concentrez-vous d’abord sur la compréhension du carnet d’ordres et sur vos niveaux de stop-loss avant d’augmenter la taille.

Le trading de cryptomonnaies est-il risqué ?

Oui. Les marchés des cryptomonnaies sont très volatils et fonctionnent 24 h/24. Les prix peuvent évoluer rapidement, et tous les actifs ne se redressent pas après de fortes baisses (drawdowns). Une approche disciplinée, avec des stop-loss, en limitant la taille de votre position et en tenant un journal de trading, est la principale façon de gérer ce risque pendant que vous apprenez.

Quelle est la stratégie de trading la plus sûre pour les débutants ?

Il n’existe pas de stratégie unique universellement sûre. Beaucoup de débutants commencent par des approches à plus long terme, comme la détention à long terme, car elles demandent moins de surveillance active que le day trading ou le scalping. Quelle que soit la stratégie, les pratiques de gestion du risque, comme les ordres stop-loss et un dimensionnement de position approprié, s’appliquent à toutes les approches de trading.

Dernières réflexions

Le trading de cryptomonnaies offre des opportunités passionnantes, mais il comporte aussi ses propres risques et défis. En comprenant les bases, en choisissant une plateforme fiable et en mettant en place des stratégies efficaces de gestion du risque, les traders peuvent naviguer sur le marché avec davantage de confiance.

Pour aller plus loin

• Qu’est-ce que l’analyse technique ?

• Qu’est-ce que le swing trading dans les cryptos ?

• Day trading de cryptos vs HODLing : quelle stratégie est la meilleure pour vous ?

• Guide pour débutants sur les graphiques en chandeliers

• Ordres Stop-Loss et Take-Profit expliqués