Les actions liées à l’IA affichent encore une forte dynamique, mais je ne pense pas que l’opportunité se limite à l’achat des plus grandes valeurs de l’IA.
Les perspectives récentes de Nvidia indiquent une nouvelle année de très forte demande en capacité de calcul pour l’IA, tandis que Broadcom s’attend à ce que ses revenus issus des puces destinées à l’IA puissent encore doubler d’ici 2028. Dans le même temps, les entreprises investissent massivement dans les centres de données, le réseau, l’alimentation électrique et le refroidissement pour soutenir cette expansion.
Cela me rend optimiste quant à la couche d’infrastructure de l’IA, mais pas de manière aveugle à l’égard de chaque action liée à l’IA. La prochaine phase pourrait concerner les entreprises qui fournissent l’infrastructure dont l’IA a besoin pour passer à l’échelle : semi-conducteurs, centres de données, électricité, réseaux, refroidissement et logiciels spécialisés.
Il existe également un vrai débat sur la rapidité à laquelle le développement de l’IA devrait se poursuivre : certains chercheurs soulèvent des inquiétudes en matière de sécurité, tandis que les responsables politiques américains continuent de mettre l’accent sur l’expansion de l’IA.
Pour moi, la question clé n’est pas simplement « Est-ce que les actions liées à l’IA vont monter ? »
Elle est plutôt : qui capte réellement la valeur économique créée par la prochaine vague de dépenses liées à l’IA ?
Je reste optimiste sur le thème de l’IA à long terme, mais je surveille l’évaluation, les flux de trésorerie et la demande réelle plutôt que de poursuivre la dynamique.
Quelle est votre opinion : les actions liées à l’IA sont-elles encore en début de cycle, ou déjà valorisées comme si tout était parfait ?
#AIStocksWhatNext
Les perspectives récentes de Nvidia indiquent une nouvelle année de très forte demande en capacité de calcul pour l’IA, tandis que Broadcom s’attend à ce que ses revenus issus des puces destinées à l’IA puissent encore doubler d’ici 2028. Dans le même temps, les entreprises investissent massivement dans les centres de données, le réseau, l’alimentation électrique et le refroidissement pour soutenir cette expansion.
Cela me rend optimiste quant à la couche d’infrastructure de l’IA, mais pas de manière aveugle à l’égard de chaque action liée à l’IA. La prochaine phase pourrait concerner les entreprises qui fournissent l’infrastructure dont l’IA a besoin pour passer à l’échelle : semi-conducteurs, centres de données, électricité, réseaux, refroidissement et logiciels spécialisés.
Il existe également un vrai débat sur la rapidité à laquelle le développement de l’IA devrait se poursuivre : certains chercheurs soulèvent des inquiétudes en matière de sécurité, tandis que les responsables politiques américains continuent de mettre l’accent sur l’expansion de l’IA.
Pour moi, la question clé n’est pas simplement « Est-ce que les actions liées à l’IA vont monter ? »
Elle est plutôt : qui capte réellement la valeur économique créée par la prochaine vague de dépenses liées à l’IA ?
Je reste optimiste sur le thème de l’IA à long terme, mais je surveille l’évaluation, les flux de trésorerie et la demande réelle plutôt que de poursuivre la dynamique.
Quelle est votre opinion : les actions liées à l’IA sont-elles encore en début de cycle, ou déjà valorisées comme si tout était parfait ?
#AIStocksWhatNext