Gagnez plus de 10 000 USD par jour, des portefeuilles DeFi dont le rendement annualisé (APY) peut atteindre 100000%% sur l’année : comment cette stratégie LP fonctionne-t-elle vraiment ?
C’est l’une des stratégies Uniswap v4 à très haut taux de frais qui fait récemment fureur sur la Robinhood Chain. Son idée centrale consiste à faire du market-making sur des “bourses”/pools de memes liés à des actions.
La logique derrière ces APY qui font du +100 000 % tous les jours est la suivante :
Des nouveaux particuliers qui entrent sur le marché via l’ETH arrivent sur ces memes par un chemin qui traverse ces pools à très hauts frais ; l’intégralité des frais est versée aux LP.
Comment peut-on obtenir un APY aussi spectaculaire ?
En général, ce type de pools peut générer des annualisations ultra-élevées car ils réunissent souvent :
1. Un volume de transactions bien supérieur à la taille du pool Lors de l’émission de nouveaux tokens et pendant la phase de FOMO, un pool avec quelques dizaines de milliers de TVL peut réaliser, en une journée, plusieurs millions voire des dizaines de millions de transactions. Même si le taux de frais n’est que de 0,3 % à 1 %, les commissions du jour peuvent déjà atteindre un niveau de capital très élevé ; l’annualisation finit alors par devenir 100 000 %+
2. Dans v4, on peut fixer un fee / hook très élevé Avec v4, on peut personnaliser les frais via des hooks. Certains pools ont des frais fixes très élevés (0,9 %, 1 %, 2 %), tandis que d’autres utilisent des frais dynamiques. À chaque achat d’un retail, la part des LP est bien plus importante que dans des pools “normaux” à 0,05 % / 0,3 %.
3. Les routes passent souvent par ETH Beaucoup de gens ont déjà de l’ETH dans leur portefeuille, sans convertir au préalable en NVDA/HIMS pour acheter des memes. Le routage se fait d’abord : ETH → actif intermédiaire → meme, ou alors directement vers un pool à forts frais MEME/ETH ou MEME/STOCK.
4. Les pools “actions” ont en plus un effet d’entraînement sur le spot Acheter des memes liés à des actions implique souvent de passer d’abord par l’échange contre le Stock Token correspondant. Autrement dit, cela contribue aussi au volume des pools tels que ceux de NVDA, HIMS, etc. C’est un玩法 (jeu/atout) propre à cette chaîne.
C’est l’une des stratégies Uniswap v4 à très haut taux de frais qui fait récemment fureur sur la Robinhood Chain. Son idée centrale consiste à faire du market-making sur des “bourses”/pools de memes liés à des actions.
La logique derrière ces APY qui font du +100 000 % tous les jours est la suivante :
Des nouveaux particuliers qui entrent sur le marché via l’ETH arrivent sur ces memes par un chemin qui traverse ces pools à très hauts frais ; l’intégralité des frais est versée aux LP.
Comment peut-on obtenir un APY aussi spectaculaire ?
En général, ce type de pools peut générer des annualisations ultra-élevées car ils réunissent souvent :
1. Un volume de transactions bien supérieur à la taille du pool Lors de l’émission de nouveaux tokens et pendant la phase de FOMO, un pool avec quelques dizaines de milliers de TVL peut réaliser, en une journée, plusieurs millions voire des dizaines de millions de transactions. Même si le taux de frais n’est que de 0,3 % à 1 %, les commissions du jour peuvent déjà atteindre un niveau de capital très élevé ; l’annualisation finit alors par devenir 100 000 %+
2. Dans v4, on peut fixer un fee / hook très élevé Avec v4, on peut personnaliser les frais via des hooks. Certains pools ont des frais fixes très élevés (0,9 %, 1 %, 2 %), tandis que d’autres utilisent des frais dynamiques. À chaque achat d’un retail, la part des LP est bien plus importante que dans des pools “normaux” à 0,05 % / 0,3 %.
3. Les routes passent souvent par ETH Beaucoup de gens ont déjà de l’ETH dans leur portefeuille, sans convertir au préalable en NVDA/HIMS pour acheter des memes. Le routage se fait d’abord : ETH → actif intermédiaire → meme, ou alors directement vers un pool à forts frais MEME/ETH ou MEME/STOCK.
4. Les pools “actions” ont en plus un effet d’entraînement sur le spot Acheter des memes liés à des actions implique souvent de passer d’abord par l’échange contre le Stock Token correspondant. Autrement dit, cela contribue aussi au volume des pools tels que ceux de NVDA, HIMS, etc. C’est un玩法 (jeu/atout) propre à cette chaîne.