Si possible, je ne veux plus te parler d’émotions. Je veux t’expliquer la monnaie, le crédit, les taux d’intérêt, les taux de change, l’inflation, puis t’expliquer les actifs, les passifs, les capitaux propres, les revenus, les charges, les profits. Ensuite, je te parlerai d’actions, d’obligations, de fonds, de produits dérivés, de futures, d’options, de swaps, puis je te parlerai d’émissions primaires, de transactions sur le marché secondaire, de teneurs de marché, de liquidité, de volatilité, d’arbitrage. Parlons ensuite du coefficient bêta, du rendement alpha, du ratio de Sharpe, du drawdown maximum, du taux de réussite, du ratio gains/pertes, puis de l’évaluation des actifs financiers, de la tarification par arbitrage, de l’hypothèse de marché efficient, de la marche aléatoire, de la réversion à la moyenne. Ensuite, on discutera de l’analyse des états financiers, de l’actualisation des flux de trésorerie, du taux de rendement interne, de la valeur actuelle nette, de la période de récupération. Enfin, parlons ensemble du cycle économique macroéconomique, du PIB, de l’IPC, du PMI, du taux de chômage, du solde commercial, ainsi que de la banque centrale, des opérations d’open market, du taux de réserve, du taux de réescompte, du taux directeur. Puis parlons de la value-at-risk, des tests de résistance, de la simulation Monte Carlo, du hedging en retour de marché, et de l’assurance. Puis, encore, parlons de la finance comportementale, de l’effet d’ancrage, de la surconfiance, de l’aversion aux pertes, de l’effet moutonnier. Ensuite, on parlera de la gouvernance d’entreprise, des problèmes d’agence, de la rémunération incitative en actions, des fusions-acquisitions, des LBO (rachat avec effet de levier), et enfin de la liquidation / restructuration en cas de faillite. Et finalement, seulement alors, c’est le monde et moi.