En 2020, l’annonce n° 21 du ministère des Finances et la circulaire d’accompagnement en matière de recouvrement, l’annonce n° 15 de l’administration générale, publiée le 24 juillet, s’accompagnent d’interprétations officielles et de réponses aux questions des journalistes. Les signaux de la politique la plus récente indiquent que, s’agissant de la gestion de l’impôt sur le revenu des personnes physiques lié aux trusts offshore, la Chine est en train de préciser davantage le cadre de la réglementation.
Auparavant, de nombreuses personnes très fortunées mettaient en place des trusts offshore. Outre des objectifs tels que la transmission du patrimoine et l’isolation des actifs, un autre attrait majeur réside dans :
Après avoir placé des actifs dans un trust, faut-il payer des impôts sur la plus-value et la distribution ?
Depuis longtemps, faute de règles d’application clairement définies, ce domaine offre une large zone grise en matière d’impôt.
Les principaux changements libérés par cette politique :
La fiducie reste une fiducie, mais l’ère des « outils exonérés d’impôt » est terminée.
Quelques changements clés :
1️⃣ Établir une fiducie offshore : ne plus la considérer simplement comme un transfert d’actifs
Si un particulier résident place des actifs dans une fiducie offshore, cela peut être considéré comme un acte de transfert de biens. Il devra alors payer l’impôt sur le revenu des personnes physiques correspondant, après déduction des coûts au prix du marché.
2️⃣ Ne mettez plus l’accent sur la répartition effective : calculez les bénéfices par transparence
L’idée de nombreuses personnes autrefois était la suivante : la fiducie gagne de l’argent → le laisser sur le compte pour continuer à investir → ne pas distribuer → ne pas payer l’impôt pour le moment.
La nouvelle orientation de régulation met davantage l’accent sur le principe de transparence.
Même si les revenus ne sont pas effectivement perçus par la personne individuellement, tant qu’ils relèvent du contrôle du particulier résident ou de la sphère de ses bénéficiaires, il peut être nécessaire de déclarer et payer l’impôt conformément aux dispositions.
Le report d’impôt via des sociétés BVI, des structures multi-niveaux, etc., sera également réexaminé couche par couche par transparence.
3️⃣ L’immigration ne signifie pas une sortie automatique de la relation fiscale
D’autres pensaient autrefois : établir une fiducie offshore → immigrer à l’étranger → couper la richesse et les impôts chinois.
Mais à l’avenir, l’évaluation portera davantage sur l’origine réelle des intérêts économiques. Si la principale source de richesse reste liée à la Chine, même en ayant une identité à l’étranger, vous continuerez à être soumis aux règles d’imposition mondiale des particuliers résidents.
En réalité, la grande tendance derrière cela est plus importante qu’une politique spécifique :
Ces dernières années :
Échange d’informations sur les comptes financiers dans le cadre du CRS ;
Mise à niveau du système Golden Tax 4 ;
Renforcement de la surveillance des fonds transfrontaliers ;
Augmentation des cas de régularisation et de paiement d’impôts chez les personnes à revenus élevés ;
Tout pointe dans la même direction :
La gestion de l’impôt des particuliers passe de la « gestion des revenus domestiques » à la « gestion mondiale des actifs ».
Cependant, il faut noter :
La fiducie offshore, elle-même, n’a pas perdu sa valeur.
Il peut encore être utilisé pour :
✅ Transmission de patrimoine
✅ Gouvernance familiale
✅ Séparation/isolement des actifs
✅ Organisation des investissements transfrontaliers
Mais sa position est en train d’évoluer :
Autrefois, beaucoup de gens la considéraient comme un « outil fiscal » ; à l’avenir, elle reviendra davantage comme un « outil de gestion de patrimoine ».
En résumé :
La fiducie offshore n’a pas disparu, mais les avantages liés à l’évasion fiscale sont en train de s’éteindre.
Pour les personnes ayant des actifs à l’étranger, les familles à très hauts revenus et celles qui prévoient d’allouer des actifs transfrontaliers, l’avenir ne se jouera plus à savoir qui trouvera des failles, mais à qui fera le meilleur plan de conformité.
La tendance mondiale à la transparence fiscale est irréversible.