Points Clés :

• Sur le marché au comptant, les traders peuvent acheter et vendre des cryptomonnaies avec une livraison immédiate.

• Tandis que sur le marché des contrats à terme, les traders achètent et vendent des contrats dérivés représentant la valeur d'un actif spécifique.

• Le trading à terme est l'une des options préférées parmi les traders expérimentés car il peut générer des profits, peu importe la direction du marché.

Le marché au comptant offre une variété d'actifs numériques qui peuvent être achetés et conservés par les traders, tandis que le marché à terme donne aux traders la possibilité de réaliser des bénéfices à partir de petites fluctuations de prix dans n'importe quelle direction.

En général, le marché au comptant est l'endroit où les matières premières, les devises, les actions et les obligations sont échangées avec une livraison instantanée. En revanche, le marché des futures finalise la livraison de l'actif sous-jacent et des contrats à terme à une date déterminée dans le futur.

Les marchés au comptant et des futures sont des écosystèmes importants pour les actifs financiers traditionnels. Ces marchés jouent un rôle tout aussi important pour les cryptomonnaies.

Ici, vous comprendrez les principales différences entre le trading sur ces deux marchés.

Qu'est-ce que le Trading au Comptant Cryptographique ?

Le trading au comptant de cryptomonnaies est le processus d'achat et de vente d'actifs numériques tels que Bitcoin et Ethereum avec une livraison instantanée. En d'autres termes, les cryptomonnaies sont transférées directement entre les acteurs du marché (acheteurs et vendeurs). Sur le marché au comptant, vous détenez directement les cryptomonnaies et avez des droits légaux tels que le droit de vote pour les forks majeurs ou la participation au staking.

Des bourses telles que Binance facilitent les activités de trading au comptant, permettant ainsi aux utilisateurs d'effectuer des transactions fiat-vers-crypto et crypto-vers-crypto. Les bourses au comptant agissent en tant qu'intermédiaires pour que les acheteurs et les vendeurs puissent placer des offres et des demandes sur un actif cryptographique. Si une offre ou une demande correspond, la bourse facilitera la transaction. Les bourses au comptant fonctionnent 24 heures sur 24, 7 jours sur 7. Cela signifie que vous pouvez acheter et vendre des cryptomonnaies à tout moment.

Par exemple, si vous souhaitez acheter du Bitcoin en utilisant de la monnaie fiat (USD) sur le marché au comptant. Dans ce scénario, vous pouvez entrer sur le marché au comptant de la bourse cryptographique pour rechercher la paire de trading BTC/USD, puis passer un ordre d'achat avec le prix et la quantité souhaités pour l'exécution. Après avoir finalisé la transaction, vos tokens seront stockés dans un portefeuille au comptant, c'est-à-dire un endroit où vous pouvez les conserver jusqu'à ce que leur valeur augmente. Alternativement, vous pouvez convertir vos tokens pour acheter d'autres altcoins dont vous pensez que la valeur augmentera.

Lorsque vous possédez des cryptomonnaies sur le marché au comptant, vous pouvez potentiellement réaliser des gains grâce à l'appréciation du capital à mesure que la valeur de vos cryptomonnaies augmente au fil du temps.

Qu'est-ce que le Trading de Futures Cryptographiques ?

Sur le marché des futures, vous négociez des contrats qui représentent la valeur d'une cryptomonnaie spécifique. Lorsque vous achetez un contrat à terme, vous ne possédez pas l'actif sous-jacent. Au lieu de cela, vous possédez un contrat avec un accord pour acheter ou vendre une cryptomonnaie spécifique à une date future. Par conséquent, la possession d'un contrat à terme n'offre pas d'avantages économiques tels que le vote et le staking.

Les contrats à terme cryptographiques offrent une protection contre la volatilité et les mouvements de prix défavorables de l'actif sous-jacent. De plus, les Futures Bitcoin sont un outil proxy pour que les traders spéculent sur le prix d'une cryptomonnaie spécifique à l'avenir.

Avec les contrats à terme, vous pouvez profiter des fluctuations de prix. Peu importe si le prix monte ou descend, les contrats à terme vous permettent de participer facilement aux mouvements de la cryptomonnaie. En d'autres termes, vous pouvez spéculer sur le prix d'une cryptomonnaie sans avoir à acheter l'actif sous-jacent.

Si vous prévoyez que la valeur d'un actif va augmenter, vous achèterez un contrat à terme pour ouvrir une position d'achat. Si vous prévoyez que la valeur d'un actif va diminuer, vous vendrez pour ouvrir une position de vente. Le bénéfice ou la perte dépendra des résultats de vos prévisions.

Des bourses de dérivés comme Binance Futures facilitent le trading de produits dérivés tels que les futures cryptographiques. Tout comme les bourses au comptant, les bourses de dérivés fonctionnent 24h/24 et 7j/7. La principale différence entre les bourses au comptant et les bourses de dérivés est que les bourses de dérivés ont des mécanismes de protection et de gestion des risques tels que des fonds d'assurance en raison de la complexité de leurs produits.

Trading de Futures Cryptographiques vs. Trading au Comptant Cryptographique : Comprendre les Principales Différences

1. Effet de levier - Les traders sont attirés par le marché des futures en raison de l'effet de levier. L'effet de levier rend le trading de futures très efficace en termes de capital. Par exemple, pour acheter 1 BTC sur le marché au comptant, vous avez besoin de milliers de dollars - 50 000 $ sur la base du taux de change actuel sur le marché. Avec un contrat à terme, vous pouvez ouvrir une position à terme BTC à un coût inférieur. Cela n'est possible que grâce à l'utilisation de l'effet de levier. Plus l'effet de levier est élevé, moins vous aurez besoin de fonds pour ouvrir une position. En revanche, le trading au comptant n'offre pas d'effet de levier. Par exemple, si vous ne disposez que de 5 000 USDT. Dans ce cas, vous ne pouvez acheter que des Bitcoins d'une valeur de 5 000 USDT.

2. Flexibilité dans le choix Long ou Short - Lorsque vous achetez du Bitcoin sur le marché au comptant, vous ne réalisez des bénéfices que si le prix augmente. Cependant, dans un marché baissier, vous ne pouvez pas réaliser de gains. Les contrats à terme vous permettent de réaliser des bénéfices sur les mouvements de prix à court terme, quelle que soit la direction du prix. Même si le prix du Bitcoin baisse, vous pouvez participer à cette baisse de prix et effectuer des transactions en suivant son élan. Avec les contrats à terme, les traders peuvent développer des stratégies de trading sophistiquées, telles que la vente à découvert, l'arbitrage, le trading de paires, et bien plus encore. De plus, les contrats à terme sont également utilisés pour se couvrir contre le risque de baisse des prix et protéger un portefeuille contre la volatilité des prix extrêmes. Les mineurs et les détenteurs à long terme utilisent souvent des contrats à terme pour protéger leur portefeuille contre des risques imprévus.

3. Liquidité - Le marché des futures offre une liquidité profonde avec un volume mensuel valant des trillions. Par exemple, le marché des futures Bitcoin génère un chiffre d'affaires mensuel moyen de 2 trillions de dollars, bien plus important que le volume de trading du marché au comptant Bitcoin. Sa forte liquidité soutient le processus de découverte des prix et permet aux traders de réaliser des transactions sur le marché rapidement et efficacement. Un marché liquide est généralement associé à un risque plus faible car il y a toujours quelqu'un prêt à prendre l'autre côté d'une position donnée et les traders connaîtront moins de glissements.

4. Prix des Futures vs. Spot - Le prix des cryptomonnaies sur le marché au comptant est le prix applicable à toutes les transactions au comptant connu sous le nom de prix au comptant. Les acheteurs et les vendeurs déterminent le prix au comptant des cryptomonnaies par le biais d'un processus économique, à savoir l'offre et la demande. En revanche, le prix des futures est basé sur le prix au comptant applicable plus le coût de portage pendant la période avant la livraison. La base est le coût de portage d'un contrat à terme. Cette base peut être un chiffre positif ou négatif. Une base positive signifie que le prix des futures est négocié à un niveau supérieur à celui du prix au comptant et vice versa. La base peut fluctuer en raison des variations d'offre et de demande, mais en raison du mécanisme d'arbitrage, la base sera nulle le jour de l'expiration.

Négocier des Futures Cryptographiques sur Binance

Binance Futures propose une large gamme d'instruments de futures cryptographiques, offrant ainsi diverses façons pour les traders et les investisseurs d'entrer sur le marché.

Les utilisateurs peuvent accéder à deux gammes de produits à terme :

• Contrats à terme USD-Margined - Soutient des contrats perpétuels et à terme avec un effet de levier allant jusqu'à 125x et réglés en USDT & BUSD. Découvrez les spécifications des contrats USD-margined ici.

• Contrats à terme Coin-Margined - Soutient des contrats perpétuels et à terme avec un effet de levier allant jusqu'à 125x et réglés en cryptomonnaie. Découvrez les spécifications des contrats Coin-margined ici.

Les contrats USD-margined et Coin-margined sont conçus pour répondre aux besoins spécifiques des utilisateurs. Ces contrats offrent flexibilité et diversité, permettant aux utilisateurs de négocier des contrats à terme financés par différents choix d'actifs négociables. Ces contrats offrent également des avantages stratégiques dans diverses conditions de marché, permettant ainsi aux utilisateurs d'augmenter leur rendement.

Si vous prévoyez de négocier des contrats à terme, vous devez comprendre les avantages et les inconvénients des différents types de contrats à terme disponibles. Pour maximiser les bénéfices du trading de futures, nous recommandons :

• Trouver la bonne bourse - Binance Futures propose une gamme complète de produits dérivés cryptographiques, tels que des futures perpétuels, des options, des tokens de levier, et des futures trimestriels.

• Diversification des contrats - Envisagez d'utiliser deux types de contrats à terme. Pour les traders avec des positions à long terme, négociez des contrats avec des futures trimestriels Coin-margined, car il n'y a pas de frais de financement et cela optimise les bénéfices dans un marché haussier. Pour les traders actifs, les contrats USD-margined offrent la flexibilité de négocier avec une seule cryptomonnaie de règlement sur tous les contrats à terme USD-margined, évitant ainsi la nécessité de convertir en d'autres cryptomonnaies.

Conclusion

Le trading au comptant est facile à comprendre et intuitif pour la plupart des débutants. Ainsi, cette option est idéale pour les utilisateurs qui découvrent le trading de cryptomonnaies. Cependant, le trading de futures offre des avantages stratégiques et vous permet d'augmenter vos profits.

Le trading de futures peut être rentable si vous avez une compréhension précise et des techniques de gestion des risques pour éviter de lourdes pertes. Par conséquent, vous devez élaborer une stratégie et effectuer une due diligence avant de vous engager dans le trading de futures et comprendre les avantages ainsi que les risques.

Lisez les articles utiles suivants pour plus d'informations sur la façon d'ajouter des cryptomonnaies à votre portefeuille :

• (Blog) Trading de Futures Cryptographiques : Ce que vous devez savoir avant de commencer

• (Blog) Risques des Futures Cryptographiques et Gestion de l'Argent : 5 choses que vous pouvez faire pour mieux gérer les risques de trading

• (Support) Résumé des Produits & Caractéristiques de Binance Futures

• (Académie) Comment construire un portefeuille cryptographique équilibré

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