Le graphique en chandeliers est l'un des indicateurs les plus fondamentaux et les plus importants de l'analyse technique, et c'est la compétence de base de l'analyse technique. Savoir interpréter un graphique en chandeliers peut améliorer vos décisions d'investissement.
Les décisions d'investissement varient énormément, se basant principalement sur l'analyse des fondamentaux et techniques pour élaborer la méthode d'investissement la plus adaptée. Si vous souhaitez utiliser l'analyse technique pour interpréter les tendances du marché, il est essentiel d'apprendre à lire les graphiques en chandeliers. Le graphique en chandeliers est l'un des indicateurs les plus fondamentaux et les plus importants de l'analyse technique, représentant une visualisation de données complexes.
Qu'est-ce qu'un graphique en chandeliers ?
Les chandeliers peuvent être considérés comme une forme de données simplifiée, utilisée pour enregistrer la performance d'un produit ou d'un marché pendant une période donnée, formant des symboles graphiques des fluctuations de prix. Non seulement pour les actions, mais aussi pour le marché du riz à ses débuts, ainsi que pour divers taux de change, contrats à terme, matières premières, or, pétrole et indices, tout mouvement numérique peut être enregistré à l'aide de chandeliers.
Les chandeliers (Candlestick Chart), qui enregistrent la trajectoire des prix de trading sur une période donnée, ressemblent à des bougies, elles sont donc appelées bougies ou lignes yin-yang. En japonais, le graphique en chandeliers est également appelé 'bougie'. On dit que cet outil a été inventé il y a plus de 300 ans par un marchand de riz de l'époque d'Edo au Japon, Honma Munehisa (本间宗久), pour enregistrer les variations de prix du riz chaque jour. Plus tard, la théorie classique des chandeliers japonais, appelée 'méthode de Sakata', a été transmise au monde financier occidental au XIXe siècle par le livre 'Chandelles baissières et haussières'.
Composition des graphiques en chandeliers ?
Cycle
Les cycles de calcul des chandeliers sont :
Les variations de prix sur une journée sont appelées chandeliers journaliers
Les variations de prix sur une semaine sont appelées chandeliers hebdomadaires
Les variations de prix sur un mois sont appelées chandeliers mensuels
Structure principale des chandeliers
En fonction des variations de prix haut et bas pendant une période donnée, quatre niveaux de prix sont formés, à savoir le prix d'ouverture, le prix de clôture, le prix maximum et le prix minimum.
Le prix d'ouverture à celui de clôture est représenté par une barre pleine, tandis que les prix maximum et minimum s'étendent respectivement à partir des prix d'ouverture et de clôture pour former la structure des barres K (bougies).
Remarque : sur les marchés financiers occidentaux, le vert représente une hausse et le rouge une baisse, tandis que sur les marchés asiatiques, le rouge représente une hausse et le vert une baisse.
Principe de composition des chandeliers
La partie épaisse représente le prix d'ouverture et de clôture, tandis que la partie fine représente le prix maximum et le prix minimum.
Chandelle haussière : une barre K rouge dont le prix de clôture est supérieur au prix d'ouverture.
Chandelle baissière : une barre K verte dont le prix de clôture est inférieur au prix d'ouverture.
Ombre supérieure : indique la partie des prix plus élevés, le sommet étant le prix maximum
Ombre inférieure : indique la partie des prix plus bas, le point le plus bas étant le prix minimum
Quatre points : prix d'ouverture, prix de clôture, prix maximum intraday, prix minimum intraday
Prix d'ouverture : le prix de la première transaction pendant la période choisie
Prix de clôture : le prix de la dernière transaction pendant la période choisie
Prix maximum : le prix le plus élevé des transactions pendant la période choisie
Prix minimum : le prix le plus bas des transactions pendant la période choisie
Avec les variations quotidiennes des tendances, la distribution des quatre points d'ouverture, de clôture, de prix maximum et de prix minimum varie également, donc peu importe comment les prix changent, tant que ces quatre points sont pris en compte, on peut avoir une idée générale de la tendance du marché durant cette journée de trading.
Comment lire les graphiques en chandeliers
Comparé à des graphiques simples en barres et en lignes, le graphique en chandeliers révèle plus d'informations sur le marché, enregistrant non seulement la tendance des prix, mais aussi facilitant le jugement sur la force des tendances haussières et baissières.
Les graphiques en chandeliers peuvent montrer approximativement la tendance haussière ou baissière sur une période donnée. Au cours d'une période de mesure, si le corps de la barre K est plus long, cela indique une pression d'achat ou de vente plus forte ; si les ombres supérieure et inférieure sont plus longues, cela indique que le prix de clôture est éloigné du prix maximum ou minimum.
Les quatre points les plus importants 'prix d'ouverture, prix maximum, prix minimum, prix de clôture' sont les principales bases de jugement, les lignes fines aux deux extrémités montrent l'écart entre le prix maximum et le prix minimum, tandis que les lignes épaisses aux deux extrémités représentent l'écart entre le prix d'ouverture et le prix de clôture. L'ouverture et la clôture représentent le début et la fin de la journée de trading, déterminant le résultat final ; le maximum et le minimum représentent l'ampleur de la volatilité du marché ce jour-là, et le graphique en chandeliers est basé sur ces quatre points pour tracer les symboles de prix.
Les couleurs et autres paramètres sont également différents selon les habitudes des investisseurs, en général, les graphiques en chandeliers des pays occidentaux montrent du vert pour une hausse et du rouge pour une baisse, tandis que les marchés asiatiques préfèrent montrer du rouge pour une hausse et du vert pour une baisse. La couleur de la chandelle entière est déterminée par la position d'ouverture et de clôture : une chandelle rouge indique que la clôture est supérieure à l'ouverture, montrant que le résultat final est une hausse, la chandelle sera rouge, également appelée chandelle rouge ou barre rouge ; inversement, elle est verte, également appelée chandelle noire ou barre noire.
Voici trois exemples courants
Performance : la clôture est au niveau du prix maximum ou minimum à ce moment-là.
Signification : les tendances haussières ou baissières sont particulièrement fortes et se déplacent sans entrave.
Performance : le prix baisse puis remonte, avec une longue ligne fine en bas représentant l'ombre inférieure, où après l'ouverture, une forte pression de vente entraîne une baisse des prix, mais après un certain temps, la demande des acheteurs augmente, entraînant une hausse des prix, atteignant finalement le prix maximum à la clôture.
Inversement, il y a l'ombre supérieure, où après l'ouverture, il y a un fort soutien des acheteurs, avec d'importantes acquisitions entraînant une hausse des prix, mais après un certain temps, les vendeurs émergent et les ventes massives entraînent une chute rapide des prix.
Signification : accumulation prolongée, pourrait être un signal de retournement du marché.
Performance : si les ombres supérieure et inférieure de la chandelle sont longues, cela indique une forte compétition entre les acheteurs et les vendeurs.
Si l'ombre supérieure est longue, cela indique une forte pression de vente ; si l'ombre inférieure est longue, cela indique une forte pression d'achat.
Signification : cette chandelle indique que les forces d'achat et de vente sont à égalité, ce qui est généralement un signe de retournement ou de consolidation.
Les secrets non révélés des graphiques en chandeliers
En résumé, le graphique en chandeliers peut donner une indication générale de la tendance du marché, mais il ne fournit pas nécessairement toutes les connaissances nécessaires. Le graphique ne montre que l'écart entre le prix maximum et le prix minimum, sans indiquer quel point est apparu en premier, ce qui ne permet pas de fournir en détail les différences entre le prix d'ouverture et le prix de clôture. Par conséquent, la plupart des outils graphiques disposent d'une fonction de zoom sur des périodes plus courtes pour permettre aux investisseurs de comprendre les informations détaillées.
Les graphiques en chandeliers sont également soumis à de nombreux facteurs instables, surtout sur de courtes périodes, la vitesse de changement des chandeliers est très rapide, avec des variations de couleur et de forme imprévisibles, rendant leur interprétation précise assez difficile.
Résumé
En combinant les chandeliers sur une période donnée, on peut dessiner un graphique en chandeliers de prix dans le temps, avec l'axe horizontal représentant le temps et l'axe vertical représentant le prix. En tant qu'outil d'entrée pour l'analyse technique, le graphique en chandeliers est un outil de base, et comprendre son fonctionnement permet de rapidement saisir la tendance des prix d'un produit ou d'un marché financier sur une période donnée. Il est conseillé de compléter les décisions d'investissement en utilisant les graphiques en chandeliers pour l'analyse technique, avec d'autres informations fondamentales et outils d'indicateurs techniques pour une évaluation précise.
Ainsi, en utilisant l'expérience historique des graphiques en chandeliers pour prédire les prix futurs, et en y associant une évaluation de la valeur incluant les fondamentaux et les informations de diverses sources, les investisseurs peuvent créer des stratégies de trading adaptées à leurs besoins.
