Caroline Elison a finalement coupé l’herbe sous le pied de SBF sur le dossier FTX. Caroline, ancienne PDG d'Alameda Research, reconnaît SBF comme le méchant et l'artiste machinateur de la débâcle d'Alameda et de FTX ; un mois plus tôt, personne n’aurait prédit une telle issue.
Ellison dénonce Sam Bankman-Fried
Selon un rapport de Bloomberg, Elison a expliqué comment elle et le co-fondateur de la bourse, Sam Bankman-Fried (SBF), ont sciemment induit les prêteurs en erreur sur le montant que la société commerciale, aujourd'hui en faillite, empruntait à la bourse de crypto-monnaie.
Les dossiers déposés le 21 décembre opposant la SEC à Caroline et au directeur de la technologie de FTX, Gary Wang, ont révélé le récit complet de la fraude.
L'ampleur de la procédure a révélé que SBF était un menteur : l'ancien PDG supervisait toutes les activités d'Alameda.
Alameda était le fonds de SBF qu'il utilisait pour investir dans de grands domaines aux Bahamas, des politiciens et du capital-risque.
La fraude impliquait d’augmenter la TTF, la monnaie native de la bourse, pour tromper les investisseurs sur la garantie d’Alameda.
L’enfer s’est déchaîné lorsque le prix de FTT s’est effondré, révélant toute la pourriture des livres d’Alameda.
Dans son premier témoignage public, le 19 décembre, elle a déclaré au tribunal de Manhattan qu'elle était consciente que leurs actions étaient erronées.
Alameda avait un accès spécial à l'échange. L'accord a donné « à Alameda l'accès à une ligne de crédit illimitée sans avoir à fournir de garantie », a déclaré Caroline. Alameda n'était pas soumise à des appels de marge et était autorisée à fonctionner avec des soldes négatifs.
Elle a déclaré qu’elle et SBF avaient délibérément caché cet arrangement aux prêteurs et élaboré de faux états financiers pour cacher le montant des emprunts d’Alameda, y compris des milliards de prêts accordés aux responsables de l’échange.
Elle avait auparavant nié tout traitement spécial de la part de l'échange. "Nous sommes indépendants et ne bénéficions d'aucun traitement différent de celui des autres teneurs de marché", a-t-elle déclaré à Bloomberg News dans une précédente interview.
Wang a déclaré dans son plaidoyer qu'il avait été "ordonné" d'apporter des modifications au code de la bourse et d'accorder à Alameda des privilèges spéciaux qui donnaient de fausses impressions aux clients et aux investisseurs.
Ellison et Wang coopèrent avec les procureurs fédéraux de Manhattan et ont tous deux plaidé coupables de fraude.
Les procureurs ont déclaré qu'ils utiliseraient les témoignages, la communication numérique, les lettres aux prêteurs et aux investisseurs, ainsi que la base de données d'échange pour étayer leur dossier.
Sam Bankman-Fried double
Les comptes de la SBF étaient trop optimistes quant à la reprise des opérations de FTX avant le dépôt de bilan. Lors des entretiens, il a nié toutes les allégations d'implication avec Alameda, réitérant qu'il s'agissait d'une entité indépendante distincte.
Premièrement, d’une manière ou d’une autre, Alameda Research met fin à ses activités commerciales. Ils ne font aucune des choses étranges que je vois sur Twitter – et rien de grand. Et d’une manière ou d’une autre, ils ne négocieront bientôt plus sur FTX.
Twitter SBF 10 novembre 2022
Jeudi, il a été libéré sous caution de 250 millions de dollars et assigné à résidence, un montant plus élevé que le tristement célèbre escroc financier Bernie Madoff, à qui les tribunaux ont accordé une caution de 10 millions de dollars. Selon le New York Times, ses parents ont acheté sa caution avec la valeur de leur maison et il retournait vivre avec ses parents à Palo Alto, en Californie.
Les procureurs l'ont accusé d'avoir orchestré des années de fraude au cours desquelles il a utilisé des milliards de fonds de clients pour des dépenses personnelles et des activités à haut risque avec Alameda. Il a clamé son innocence à plusieurs reprises, mais les avocats de la défense l’ont miné en utilisant les déclarations de Wang et Caroline.
Dernières pensées
La débâcle en est à son deuxième mois et les procureurs ont fait des progrès significatifs. Caroline et Wang risquent des années de prison après avoir plaidé coupables des accusations portées contre eux. Les poursuites judiciaires mettront probablement fin à la carrière des dirigeants de FTX.
Il n’y a pas d’honneur parmi les voleurs ; Sam fera probablement face à la peine la plus lourde des deux.
Pour les investisseurs mécontents, ils devront attendre la fin de la procédure de faillite. Un processus qui, selon les experts, pourrait prendre plus de dix ans.