Le modèle de trading Wyckoff est une méthode efficace d’analyse des marchés d’investissement et est appliqué à ce jour. Basée sur les règles des mouvements du marché, l'application de la méthode Wyckoff aidera les investisseurs à prendre des décisions judicieuses pour saisir des ordres d'achat ou de vente.
Quelle est la méthode de trading Wyckoff ?
La méthode Wyckoff (modèle Wyckoff) est une méthode d'analyse basée sur les règles des mouvements du marché qui aide les traders à évaluer l'ensemble du marché, à trouver des zones de profit potentielles et à déterminer des objectifs de trading en cas de pandémie.
Les approches théoriques et pratiques de la méthode Wyckoff des marchés comprennent :
Identifiez les zones d’achat/vente potentielles pour saisir des ordres d’achat ou de vente.
Analyser les canaux d'oscillation, d'accumulation et de distribution.
Comment utiliser les graphiques à points et à chiffres pour déterminer les objectifs de prix.
Depuis la base de la loi de Wyckoff, deux méthodes célèbres ont été développées et couramment utilisées sur le marché : le modèle Spring and Upthrust et la méthode VSA (Analyse du Volume et des Prix).
Cependant, cet article se concentre uniquement sur l'introduction des règles, principes et techniques de trading du modèle Wyckoff, notamment :
Les 3 lois fondamentales de la méthode Wyckoff
Cycle de prix Wyckoff
Diagramme de Wyckoff
Qu’est-ce que « l’Homme Composite » ?
5 étapes détaillées d’accès au marché
Le modèle Wyckoff aide les traders à évaluer l'ensemble du marché commercial (Source : Internet)
Quelles sont les 3 lois importantes du modèle de Wyckoff ?
Les 3 lois du modèle Wyckoff (Les Lois de Wyckoff) comprennent : Les lois de l'offre - demande, Cause - Effet, Effort - Résultat.
3.1 Loi de l'offre et de la demande
C'est la première et principale règle de la méthodologie de Wyckoff. Cette règle stipule que les prix augmentent lorsque la demande est supérieure à l'offre, à l'inverse lorsque l'offre est supérieure à la demande, les prix diminuent :
Offre > Demande => Les prix diminuent ;
Offre < Demande => Augmentation des prix ;
Offre = Demande => Prix (presque) inchangé.
Pour identifier la force de l'offre et de la demande, vous pouvez effectuer une recherche en comparant les prix et les volumes d'échanges. Cependant, en réalité, cela prend beaucoup de temps à apprendre.
3.2 Loi de cause à effet
Cette règle est utilisée pour déterminer des objectifs de prix en fonction du temps d'accumulation, via des graphiques Point & Figure. En termes simples, plus le prix évolue latéralement (se consolide) longtemps, plus la force de la tendance sera grande lorsqu'elle sortira de la zone d'accumulation. L’accumulation est considérée comme la raison de la force de la tendance.
Cette règle permet de prédire les niveaux de prix attendus en déterminant le niveau potentiel d’une tendance formée à partir de l’accumulation ou de la distribution.
La loi de cause à effet dans la méthode Wyckoff (Source : Internet)
3.3 La loi de l'effort et des résultats
Cette loi de Wyckoff fournit des signaux d'alerte précoces d'un éventuel changement de tendance dans un avenir proche. La divergence entre le prix et le volume indique souvent des fluctuations dans les tendances des prix.
Les changements de prix sont considérés comme le résultat d’efforts, exprimés par des changements dans le volume des transactions. Si le prix et le volume évoluent en harmonie, il est probable que la tendance se poursuive. Mais s’il y a une différence dans l’amplitude des fluctuations, il est probable que la tendance s’arrête.
La loi de l'effort et des résultats dans la méthode Wyckoff (Source : Internet)
Quelle est la notion d’« homme composite » chez Wyckoff ?
L'homme composite est la synthèse des forces majeures qui animent le marché (traders institutionnels, fonds d'investissement...).
En fait, le comportement des traders individuels va souvent à l'encontre de l'ensemble du marché, c'est-à-dire à l'opposé de « l'homme composite », entraînant des pertes. Par conséquent, Wyckoff estime que les commerçants devraient agir selon l'homme composite, car la stratégie de cette force peut être complètement apprise. C'est ce qu'on appelle se tenir sur les épaules de géants.
Du concept de l'homme composite, nous avons un modèle Wyckoff Price Cycle du cycle de marché composé de quatre étapes : accumulation, croissance, distribution et récession.
Cycle de prix Wyckoff dans la méthode Wyckoff (Source : Internet)
Cycles dans la méthode Wyckoff
La méthode Wyckoff se compose de 4 étapes : étape d’accumulation, de croissance, de distribution et de déclin. Spécifiquement:
Phase d'accumulation
Pour reconnaître cette étape, il suffit de regarder « l’homme composite » qui commence à acheter les actifs accumulés. Cependant, les flux de trésorerie de ce groupe entrent très habilement sur le marché, sont difficiles à reconnaître et ne provoquent pas une augmentation soudaine des prix. Il est donc très difficile pour les commerçants individuels de le reconnaître.
Phase de croissance
La fin de la phase d’accumulation est aussi le début de la phase de croissance. À l’heure actuelle, Composite Man a accumulé suffisamment d’argent, la force de vente a fortement diminué et ce groupe va continuer à faire monter les prix. Naturellement, suivant la psychologie de l'investissement, les commerçants de détail seront attirés par la force des augmentations de prix et rejoindront rapidement le marché dynamique, poussant les prix encore plus fortement. À l’heure actuelle, la demande sera supérieure à l’offre.
Phase de distribution
Les hommes composites ont vu le marché suffisamment augmenter et ils commenceront à vendre leurs avoirs aux derniers acteurs du marché. En regardant le graphique, vous verrez que cette période se déroulera latéralement, montrant que l'offre répond à la demande, les deux côtés sont en équilibre jusqu'à ce que l'offre soit épuisée.
Stade de dépression
Lorsque l’offre est rare, l’offre est inférieure à la demande. Le processus de réduction des prix a été extrêmement fort, glissant pendant une longue période, semant la confusion parmi les petits investisseurs qui ont rejoint plus tard. En ce moment, ils se précipitent pour vendre des actifs pour éviter de nouvelles pertes.
Diagramme de Wyckoff dans le cycle d'accumulation et de distribution
Dans les quatre cycles du modèle Wyckoff, l'accumulation et la distribution sont les deux étapes qui déterminent la situation du marché. Wyckoff a également construit des modèles montrant les événements qui se sont déroulés au cours de ces deux périodes afin que les gens puissent comprendre ce qui s'est réellement passé.
Chaque cycle d'accumulation et de distribution dans la méthode Wyckoff est divisé en 5 petites étapes de A à E, et dans lesquelles de nombreux événements se produisent ainsi que le comportement des prix à chaque étape.
Diagramme de Wyckoff dans le cycle d'accumulation et de distribution
Dans les quatre cycles du modèle Wyckoff, l’accumulation et la distribution sont les deux étapes qui déterminent la situation du marché. Wyckoff a également construit des modèles montrant les événements qui se sont déroulés au cours de ces deux périodes afin que les gens puissent comprendre ce qui s'est réellement passé.
Chaque cycle d'accumulation et de distribution dans la méthode Wyckoff est divisé en 5 petites étapes de A à E, et dans lesquelles de nombreux événements se produisent ainsi que le comportement des prix à chaque étape.
Schéma du modèle de Wyckoff à cycle cumulatif
Diagramme du cycle d'accumulation (Source : Internet)
Événements qui ont lieu pendant l'accumulation :
PS (support préliminaire) : des achats importants commencent à apparaître après une baisse des prix à long terme, signalant que la tendance baissière pourrait toucher à sa fin.
SC (Selling Climax) : c'est le moment où la pression de vente est poussée à son maximum. Normalement, à ce stade, le prix clôturera au-dessus de l’ancien plancher, reflétant le début de l’action d’achat des forces majeures.
AR (Automatic Rally) : cela peut être compris comme une reprise qui se produit naturellement. La pression à la vente a considérablement diminué et une nouvelle pression à l’achat a fait grimper les prix.
ST (test secondaire) : est le moment où le marché teste à nouveau la fourchette de prix de l'événement SC pour vérifier l'offre et la demande. Lorsque le prix s'approche de la zone inférieure de SC pour tester la zone de support, le volume des échanges et la différence de prix diminueront considérablement. Il peut y avoir un, deux ou plusieurs ST après un SC.
Test : les forces majeures testent souvent à nouveau l'offre pendant le TR (Trading Range) ou à des endroits clés de la phase haussière. Si l’offre augmente de manière significative, cela fera baisser profondément les prix et prouvera que le marché n’est pas prêt pour une tendance haussière. Un test réussi se produit lorsque le prix atteint un plus bas et que le volume des transactions diminue.
SOS (Sign of Strength) : c'est lorsque le volume des transactions et la volatilité des prix augmentent.
LPS (Last Point of Support) : est le dernier fond créé après SOS. Dans le diagramme de phases cumulé, il peut y avoir plus d'un point LPS même si sa définition est « définitive ».
BU (Back-up) : est un terme inventé par Robert Evans, l'un des principaux enseignants de la méthode Wyckoff dans les années 1930-1960. Selon lui, la BU peut se manifester sous de nombreuses formes différentes, comme un retrait ou un nouveau TR à un niveau supérieur avant de former un SOS.
Les phases du cycle d'accumulation suivent le modèle de Wyckoff
Phase A : est le moment qui signale la fin de la tendance baissière précédente. Même si l’offre domine toujours, elle a progressivement diminué, comme le montrent les événements PS et SC.
Phase B : C'est le moment où l'homme composite commence à s'accumuler et est considéré comme l'origine de la cause dans la loi de cause à effet. Cette phase dure généralement assez longtemps.
Phase C : cette phase effectue généralement un test final qui fait baisser les prix, créant ainsi Spring. Cela peut être considéré comme un piège pour les vendeurs car le prix a dépassé les niveaux de support précédents. Cependant, bientôt, le prix créera progressivement des plus bas plus élevés, et les traders qui ne sont pas vigilants perdront de l'argent ici.
Phase D : C'est le moment où les résultats commencent à se produire dans la loi de cause à effet, marquant le début d'une nouvelle tendance haussière. Il y a encore des replis ici, qui sont les dernières bonnes opportunités d'achat. Voir les détails : Qu'est-ce que le Pullback ?
Phase E : C'est la phase finale de l'accumulation. Ici, le prix s'est échappé de la fourchette de négociation en raison de la demande accrue du marché. À partir de là, le marché est entré dans une forte tendance haussière.
Diagramme du cycle de distribution
La distribution s'effectue avec des événements et des phases d'accumulation opposés, mais l'essence est assez similaire.
Diagramme du cycle de distribution (Source : Internet)
Phases du cycle de distribution selon la théorie de Wyckoff
Événements du cycle de livraison
PSY (offre préliminaire – offre préliminaire) : actifs qui commencent à être vendus après le cycle haussier. Le volume augmente souvent sensiblement avec une grande amplitude de prix.
BC (climax d'achat) : le volume et la fourchette de prix continuent d'augmenter, la force d'achat culmine et le prix semble pouvoir atteindre son plus haut niveau ici.
AR (réaction automatique) : Après la Colombie-Britannique, le pouvoir d'achat a considérablement diminué, l'offre a progressivement augmenté et les ventes ont commencé.
ST (test secondaire) : le prix revient dans la zone de la Colombie-Britannique pour vérifier l'offre et la demande, en testant à nouveau les niveaux de résistance. Pour que le test réussisse, l’offre doit être supérieure à la demande, le volume des échanges doit diminuer et les fluctuations de prix doivent également être moindres.
SOW (signe de faiblesse) : l'offre domine, comme en témoigne l'augmentation du volume et de la fourchette de prix tandis que les prix diminuent progressivement.
LPSY (dernier point d'approvisionnement) : une reprise faible avec une fourchette étroite montre que le marché n'a plus le pouvoir de faire monter les prix. Les ventes finales ont également lieu ici.
Phase A : est le moment qui signale la fin de la tendance haussière précédente.
Phase B : C'est le moment où l'homme composite commence à vendre, également considéré comme l'origine de la cause dans la loi de cause à effet.
Phase C : Cette phase effectue généralement un test final qui fait monter le prix et crée également un piège de prix pour les traders inexpérimentés.
Phase D : marque le début d'une nouvelle tendance à la baisse. Cette phase est presque le miroir de la phase D du cycle d’accumulation.
Phase E : La phase finale de la phase de distribution marque le début d'une tendance à la baisse, avec une cassure nette en dessous de la fourchette de négociation, l'offre étant largement supérieure à la demande.
La méthode Wyckoff aborde le marché du trading en 5 étapes
La méthode Wyckoff présente 5 étapes pour choisir des produits d'investissement et participer aux transactions en bourse comme suit :
Étape 1 : Déterminer la position actuelle et les tendances futures.
Analysez si le marché s'accumule ou suit une tendance, à quel stade se trouve la tendance, à quoi ressemble la relation entre l'offre et la demande... Ces analyses aideront les traders à décider de participer ou non au marché. Si vous participez, y serez-vous. une position d'achat ou de vente...
Étape 2 : Choisissez des produits d'investissement qui correspondent à la tendance
Lors d'une tendance haussière, choisissez des produits d'investissement plus solides que le marché, avec un taux de croissance supérieur au taux de croissance de l'ensemble du marché. Au contraire, en cas de tendance baissière, choisissez des produits d'investissement dont la dynamique décroissante est supérieure à la dynamique décroissante générale.
Étape 3 : Choisissez des produits d'investissement dont les « causes » répondent à vos objectifs
Nous avons parlé de cause dans la loi de cause à effet de la méthode Wyckoff, qui se façonne dans la phase B à la fois dans le cycle d'accumulation et de distribution. Choisissez des produits d'investissement qui se trouvent à ces étapes pour atteindre les objectifs de votre trader.
Étape 4 : Déterminer la possibilité d’une cassure des prix
Après avoir choisi un produit d'investissement qui est en phase d'accumulation, demandez-vous s'il est prêt ou non à briser la fourchette de négociation pour vous rapporter des bénéfices.
Étape 5 : Déterminer le moment approprié pour entrer sur le marché
Wyckoff estime que vous ne devriez participer au marché que lorsque les éléments du produit d'investissement sont cohérents avec les facteurs généraux du marché.
Quels sont les avantages et les inconvénients de l’application du modèle Wyckoff ?
Les avantages et inconvénients les plus courants lorsque les traders utilisent le modèle Wyckoff :
Avantages : Wyckoff est une méthode de trading fiable adoptée par les traders du monde entier. Le modèle aide les traders à comprendre la psychologie du marché et à accroître la position des dirigeants et des grands investisseurs. De plus, si le trader combine bien l'indice de volume des transactions (Volume) et l'indice de momentum (Momentum), la trajectoire de trading sera encore plus favorable.
Inconvénient : Pour les nouveaux traders, le modèle Wyckoff confond facilement les phases d'accumulation et de distribution. En outre, cette méthode est également considérée par les traders professionnels comme difficile et peu facile à utiliser pour l’analyse technique.
Foire aux questions (FAQ) sur la méthode Wyckoff
La méthode Wyckoff fonctionne-t-elle vraiment ?
Complètement efficace, si vous effectuez des recherches et des analyses approfondies. Il s’agit d’une méthodologie étudiée depuis de nombreuses années par Richard Wyckoff et appliquée avec succès par de nombreux traders. Aide les investisseurs à expliquer la nature et le comportement des prix pendant la négociation. De plus, la phase du cycle de prix de Wyckoff est l’un des modèles d’offre et de demande les plus précieux pour les actions.
Quel délai est le meilleur pour appliquer le modèle Wyckoff ?
En théorie, la loi de Wyckoff est beaucoup plus efficace si elle est appliquée sur des périodes à long terme. Par conséquent, de nombreux analystes recommandent d’utiliser des délais quotidiens ou hebdomadaires. Cependant, l'utilisation du modèle Wyckoff sur des périodes plus courtes peut également aider les traders à identifier les périodes d'accumulation et à estimer les tendances futures possibles. Les délais courts comprennent : 4 heures, 2 heures et 1 heure.
Qu'est-ce que le modèle de ressort Wyckoff ?
Le modèle de printemps Wyckoff est un modèle utilisé dans le trading d'actions pour prédire la tendance des prix des actions dans un avenir proche. Cependant, comme pour tout autre outil d’analyse technique, il ne peut être garanti que ses prédictions seront exactes à 100 %.
Qu'est-ce que le modèle Wyckoff VSA ?
La méthode VSA est née sur les bases théoriques de la méthode Wyckoff développée par Tom Williams. Le modèle Wyckoff VSA utilise des indicateurs de volume et de volatilité des prix pour analyser les tendances des prix sur le graphique. Ce modèle VSA permet aux investisseurs d'identifier les tendances du marché, les points d'achat et de vente potentiels et de prendre des décisions commerciales en fonction de ceux-ci.
Voir les détails : https://vnrebates.org/
