cryptomarketanalysis

Дональд Трамп официально назвал в качестве кандидата на пост главы Федеральной резервной системы США (ФРС) Кевина Уорша. Его возможное назначение считают «медвежьим» фактором для крипторынка, но есть и те, кто называет его прокриптовалютным политиком.
«Я знаю Кевина уже давно и не сомневаюсь, что он войдет в историю как один из величайших глав ФРС, а возможно, и как самый лучший. Помимо всего прочего, он выглядит именно так, как и должен выглядеть человек на этом посту, и он вас никогда не подведет», — написал Трамп в своей соцсети TruthSocial.
Кевин Уорш ранее входил в Совет управляющих ФРС с 2006 по 2011 год, а также представлял Федрезерв в G-20 и был специальным представителем в странах Азии, отметил Трамп. Президент США подчеркнул, что Уорш стал самым молодым членом ФРС за всю историю — тогда ему было всего 35 лет.
The Block отмечают, что в 2018 году Уорш называл биткоин «устойчивым средством сохранения стоимости, похожим на золото», в 2025 году заявил, что биткоин «не угрожает доллару» и может служить индикатором ошибок монетарной политики. Уорш также на раннем этапе входил в консультативный совет криптовалютной инвесткомпании Bitwise, которая сейчас управляет одним из крупнейших спотовых биткоин-ETF.
Тем временем рынок воспринимает Уорша как кандидата с ястребиными взглядами, он делает акцент на рисках инфляции и монетарной дисциплине, что не прибавляет шансов на снижение ставок, пишет CoinDesk. Издание отмечает, что позиция Уорша может отпугивать инвесторов от рисковых активов, включая криптовалюты, но тем самым укрепляя доллар.
Уоршу еще предстоит пройти процедуру утверждения в Сенате, после которого он сможет официально заменить нынешнего председателя ФРС Джерома Пауэлла, срок полномочий которого истекает в мае.
#Bitcoin #CryptoMarketAnalysis

Le 29 janvier $BTC a chuté brusquement de 88 000 $ à 85 000 $, perdant environ 3,5 %. La chute a suivi une baisse du prix de l'or.

Peu de temps avant la correction, le métal précieux a atteint un nouveau maximum historique à 5600 $ l'once. Au moment de la rédaction, l'actif se négocie autour de 5100 $.

Le marché boursier enregistre également une baisse : l'indice S&P 500 a chuté de 1,36 % en 24 heures, et le NASDAQ de 1,8 %.

30 января президент США Дональд Трамп объявил о выдвижении Кевина Уорша на пост следующего главы ФРС после Джерома Пауэлла, чей срок истекает в мае.
Политик заявил, что давно знает Уорша и «не сомневается», что тот войдет в историю как «один из величайших председателей Федрезерва».
«Возможно, даже лучший», — добавил Трамп.
Накануне рынки предсказаний оценивали вероятность этого исхода более чем в 95%. За последние сутки шансы выбора Уорша подскочили на 68% на Polymarket.
Кто такой Кевин Уорш?
Кевин Уорш — американский финансист и банковский руководитель, который занимал пост члена Совета управляющих ФРС с 2006 по 2011 год.
В период и по следам финансового кризиса 2008 года он выполнял роль ключевого связующего звена между ФРС и Уолл-стрит.
Уорш также представлял Федеральную резервную систему в «Группе двадцати» (G20) и выступал эмиссаром Совета управляющих в странах Азии — как с развивающейся, так и с развитой экономикой.
До этого он занимал пост специального помощника президента по экономической политике и исполнительного секретаря Национального экономического совета при Белом доме.
«Рынки в целом видят в возможном возвращении Уорша медвежий сигнал для биткоина. Его фокус на денежной дисциплине, высоких реальных ставках и сокращении ликвидности рисует образ криптовалюты не как защиты от обесценивания фиата, а как спекулятивного излишества, которое исчезает с окончанием эры дешевых денег», — считает основатель 10x Research Маркус Тилен.
Более высокие реальные процентные ставки — это фактическая стоимость заемных средств с поправкой на инфляцию. Именно эта «истинная» ставка сильнее всего влияет на финансовые решения. Когда она растет, бизнес и инвесторы обычно сокращают вложения в рисковые активы, включая биткоин.
Кризис 2008 года
Опыт работы Уорша только усиливает опасения. В разгар мирового финансового кризиса 2007-2009 годов, когда мировая экономика балансировала на грани дефляции, он продолжал предупреждать об инфляционных рисках:
В сентябре 2008 года, в месяц краха Lehman Brothers, Уорш заявил: «Я все еще не готов отказаться от своих опасений по поводу инфляции».
Семь месяцев спустя, когда ключевой индикатор инфляции ФРС составлял 0,8%, а безработица достигла 9%, он повторил: «Я по-прежнему больше обеспокоен рисками роста инфляции, чем рисками ее снижения».
Многие эксперты сходятся во мнении, что такая жесткая позиция и игнорирование рисков дефляции усугубили кризис.
«Если бы его подход был реализован, это, вероятно, привело бы к повышению безработицы, более медленному восстановлению и усилению дефляционных рисков в 2010-х годах», — отметил Тилен.
Возможное назначение Уорша выглядит парадоксально: его репутация монетарного «ястреба» вступает в прямое противоречие с рефляционной и прорисковой повесткой Трампа.
Президент неоднократно и жестко критиковал Джерома Пауэлла — зачастую переходя на личные оскорбления — за сохранение высоких ставок. По его словам, это «убивает» экономику.
Трамп настаивает на необходимости быстрых и глубоких сокращений, призывая снизить ставки примерно до 1% с текущих 3,5-3,7%.
Поэтому многие эксперты сомневаются, что Уорш — подходящая кандидатура для ФРС, от которой ожидают полного следования курсу Белого дома.
«Кевин Уорш всю свою карьеру был монетарным „ястребом“, и что критически важно — в период, когда рынок труда лежал в руинах. Его нынешняя „голубиная“ риторика — это вопрос удобства. Президент рискует оказаться обманутым», — предупредили аналитики Renaissance Macro Research. 
Основатель исследовательской компании NowcastIQ Андреас Стено Ларсен назвал Уорша «удобным» для Трампа кандидатом: 
«По моему мнению, считать Уорша более „ястребом“ по сравнению с другими кандидатами вроде Рика Ридера и Криса Уоллера — это заблуждение. Уорш очень близок к семье Трампа, и я думаю, что он получил одобрение именно потому, что Трамп хочет видеть на этом посту человека, с которым у него достаточно доверительные отношения, чтобы реально «контролировать повестку». 
Уорш действительно тесно связан с окружением Трампа. Он женат на Джейн Лаудер, наследнице косметической империи Estée Lauder. Его тесть, миллиардер Рональд Лаудер — давний политический союзник Трампа. 
Как он относится к криптовалютам? 
Уорш придерживается гораздо более позитивного взгляда на биткоин по сравнению с Пауэллом, который в основном игнорировал роль криптовалюты в экономике США.
В интервью Гуверовскому институту в июле он отверг идею о том, что биткоин способен подорвать способность ФРС управлять экономикой. По словам Уорша, актив может «обеспечивать рыночную дисциплину»:
«Биткоин меня не беспокоит. Я рассматриваю его как важный актив, который может указывать политикам, когда они действуют правильно или ошибочно. [...] Это новейшее и совершеннейшее программное обеспечение, которое даст нам возможность делать то, что ранее было для нас недостижимо».
Основатель Strategy Майкл Сэйлор назвал кандидата на пост ФРС «первым дружелюбным к биткоину председателем Федрезерва».
В качестве аргументов в его позитивном влиянии на индустрию некоторые также отмечают, что Уорш является советником компании Bitwise и выступает в роли бизнес-ангела для ряда криптовалютных проектов. 
При этом критики не считают «несколько позитивных слов о биткоине» показателем его настоящего отношения к цифровым активам. Например, пользователь под ником George Bodine назвал Уорша «частью системы». 
«Он был членом Совета управляющих ФРС во время мирового финансового кризиса и участвовал в разработке и реализации мер по спасению экономики. Он невероятно богат, а его семейные связи и личные интересы гарантируют, что на первом месте для него будет именно это, как и цели ФРС», — подчеркнул юзер. 
Некоторые также призвали участников криптосообщества не переоценивать заявления Уорша, который в действительности занимает нейтральную позицию по отношению к криптовалютам, называя биткоин просто «новым программным обеспечением». 
Напомним, в январе нынешний председатель ФРС Джером Пауэлл рассказал, что Минюст США угрожал ему уголовным преследованием из-за показаний, данных в Конгрессе в июне 2025 года.
#CryptoMarketAnalysis

В компании рассказали, что собираются покупать биткоины за стейблкоины USDC в течение следующих 30 дней. И уточнили порядок пополнения SAFU в случае падения стоимости BTC.
«Если из-за волатильности рынка стоимость фонда упадет ниже $800 млн, Binance обязуется добавить биткоины, чтобы восстановить общую сумму активов до $1 млрд. Механизм призван гарантировать выполнение основной защитной функции фонда, несмотря на колебания курса BTC», — пообещала биржа.
Что произойдет, если купленные за средства SAFU биткоины принесут прибыль, биржа не уточнила. Представители Binance назвали BTC фундаментальным активом криптоэкосистемы и назвали решение компании «отражающим стратегический взгляд, а не реакцию на краткосрочные колебания цен на рынке».
SAFU был создан в июле 2018 года для защиты средств клиентов криптобиржи в случае чрезвычайных ситуаций: хакерских атак, сбоев самой платформы и других непредвиденных инцидентов. Формирование SAFU происходит за счет отчисления процента от торговых комиссий Binance — изначально около 10% от сборов направлялось в фонд. SAFU управляет лицензированная клиринговая компания Nest Clearing and Custody.
Ранее владелец контрольного пакета Binance Чанпэн Чжао (Changpeng Zhao) заявил, что биткоин достигнет в этом году нового исторического максимума цены. Главным фактором роста должно стать изменение американского законодательства, объяснил бизнесмен.
#Bitcoin #CryptoMarketAnalysis #BINANCE

Selon Hougan, le projet de loi CLARITY, interdisant aux détenteurs de stablecoins de recevoir des rendements sous forme d'intérêts annuels des émetteurs, définira quel scénario le marché des cryptomonnaies suivra.
«Si le projet de loi est adopté dans la forme qui conviendra aux traders et aux investisseurs, le marché pourrait connaître une forte hausse. Les fonds et les entreprises partiront du principe que la croissance des stablecoins et la tokenisation sont garanties, et commenceront à intégrer cet avenir dans les prix dès aujourd'hui», a expliqué un cadre supérieur de Bitwise.

La première cryptomonnaie est entrée dans la « zone rouge », tandis que l'or a gagné 4,4 % en une journée. L'évaluation du marché des métaux précieux a augmenté de 1,5 trillion de dollars - ce montant est comparable à la capitalisation totale du bitcoin.

Le prix de l'once troy a atteint un maximum historique supérieur à 5500 $, et la valeur totale du marché de l'or a atteint 38 trillions de dollars.

Principal :
USDU est devenu le premier stablecoin USD approuvé par la Banque centrale des Émirats Arabes Unis.
Les réserves sont conservées 1:1 dans les comptes des plus grandes banques du pays.
Le stablecoin est autorisé pour les règlements officiels.
La Banque centrale des Émirats Arabes Unis a approuvé le lancement du premier stablecoin en dollars du pays, USDU, dans le cadre du régime de réglementation des services de jetons de paiement. Le jeton est déjà en circulation et peut être utilisé pour des règlements avec des actifs numériques dans un environnement réglementé.

Au début de 2026, des conditions sont réunies pour une augmentation de prix sur fond de lancement de fonds négociés en bourse spot, d'émission d'un nouveau stablecoin et d'élargissement des possibilités de tokenisation sur sa propre blockchain.
Dans ce contexte, la dynamique de XRP dépendra du maintien de la transparence réglementaire aux États-Unis et de l'intérêt des investisseurs pour les produits basés sur XRP malgré la montée de la concurrence.

La demande de World Liberty Financial pour créer une banque de fiducie, soumise à l'Office du contrôleur de la monnaie des États-Unis (OCC), a favorisé la croissance de USD1. Si la société obtient l'approbation de la demande, elle pourra émettre, racheter, convertir et stocker USD1 sous la supervision fédérale.

Selon Peterson, février est traditionnellement l'un des mois les plus favorables pour le bitcoin - durant ces jours, la hausse de la première cryptomonnaie s'avère parfois plus stable qu'en octobre.
Au cours de la seconde moitié de février, les entreprises publient leurs rapports annuels et leurs prévisions mises à jour, qui sont le plus souvent de nature positive. Dans ce contexte, les investisseurs commencent à chercher plus activement des rendements et manifestent un plus grand intérêt pour les actifs risqués, y compris le bitcoin. En conséquence, une partie du capital se dirige vers le marché des cryptomonnaies, a déclaré l'économiste.

L'aube de 2026 marque un pivot décisif dans le cycle de vie des actifs numériques, passant de la volatilité spéculative à l'intégration structurelle au sein de l'architecture financière mondiale. Cette transition se caractérise par une concentration significative de liquidités dans des actifs à forte capitalisation boursière, notamment Bitcoin et Ethereum, alors que les participants institutionnels privilégient la stabilité fondamentale aux profils de risque élevé du marché des altcoins plus large. Ce changement suggère un "vol vers la qualité," où le capital n'est plus dispersé à travers des protocoles expérimentaux mais est plutôt canalisé vers des écosystèmes établis qui ont démontré à la fois une résilience réglementaire et une maturité technologique.

Entre l'or et le bitcoin, une même tendance se dessine de cycle en cycle. Tant que le métal précieux est en phase de croissance principale, le marché des cryptomonnaies est en consolidation. Après la fin du rallye de l'or, le capital se déplace vers les actifs numériques, ce qui déclenche leur rallye haussier.
Comportement des marchés par cycles

Le co-fondateur d'Ethereum Vitalik Buterin a gagné en 2025 70 000 $ dans des paris cryptographiques sur la plateforme de prévisions Polymarket. Il en a parlé dans une interview avec Foresight News.
Polymarket — un marché décentralisé de prévisions, où le pool de paris sur chaque événement est techniquement représenté sous la forme d'un contrat intelligent sur la blockchain Polygon. Le service a gagné en popularité sur la vague d'intérêt pour les prévisions politiques. En 2024, Buterin a investi dans Polymarket, participant à un tour de financement de 45 millions de dollars, dirigé par Founders Fund de Peter Thiel.

Le fondateur de BitMEX, Arthur Hayes, a évoqué la possibilité de la sortie de la première cryptomonnaie d'une plage latérale si la Réserve fédérale soutient le marché obligataire japonais.
Selon sa théorie, la Réserve fédérale pourrait intervenir dans la crise au Japon : affaiblissement du yen et augmentation simultanée des rendements des obligations d'État (JGB).
La situation menace les intérêts des États-Unis : les investisseurs pourraient commencer à vendre des trésoreries pour acheter des JGB plus rentables.

Manhart propose de permettre au Conseil d'investissement de l'État de consacrer jusqu'à 10 % du budget de l'État aux investissements en bitcoin. Selon le projet de loi, les crypto-actifs achetés doivent être conservés par un dépositaire qualifié ou acquis sous forme de parts de produits négociés en bourse (ETP) lancés par des sociétés d'investissement légales. Le contrôle de la clé privée des bitcoins achetés est proposé d'être remis au Conseil d'investissement, cette clé doit être conservée sur des dispositifs matériels spéciaux, placés dans au moins deux endroits géographiquement différents.

Dans le contexte de la forte hausse des prix de l'or au-dessus de 5 000 $, de plus en plus de crypto-traders déclarent publiquement revoir leurs priorités d'investissement.
Une partie des participants au marché parle ouvertement de sortir des actifs numériques au profit des métaux précieux, les qualifiant d'instrument plus stable et compréhensible dans les conditions macroéconomiques actuelles.

L'homme d'affaires est convaincu que les jetons « ayant une haute valeur culturelle » peuvent rester pertinents plus longtemps que les autres. Zhao a qualifié Dogecoin de plus résistant, en expliquant sa longue durée d'existence et sa capitalisation boursière relativement élevée de 20,6 milliards de dollars. Actuellement, $DOGE fait partie des dix plus grandes cryptomonnaies et se négocie à 0,12 $. Concernant d'autres memecoins, Zhao est moins optimiste — il ne croit pas que la plupart des pièces mémétiques dureront sur le marché crypto aussi longtemps que DOGE.

Le Bitcoin se rapproche d'un événement macroéconomique important alors que les législateurs américains tentent désespérément d'éviter une nouvelle interruption du gouvernement américain avant la date limite de financement du 30 janvier. Le marché reste sous pression : le rallye de janvier a échoué et le moral des participants s'est considérablement détérioré.