Le $STX au comptant sur Binance, avec la paire STXUSDT, est répertorié sous le nom de Stacks sur la plateforme. Commençons par la bougie journalière du 8 novembre, clôturée (UTC) : le cours de clôture de référence était de 0.1298 le 9 août, et celui du 8 novembre était de 0.3182, soit +145.15 %. Sur la même période, $BTC est passé de 64901.59 à 74851.44, soit +15.33 %. $STX a même grimpé plus haut entre-temps : le plus haut intrajournalier était de 0.465 le 14 octobre, jour où la clôture s’est établie à 0.4242 ; la clôture du 8 novembre était inférieure de 31.57 % à ce sommet, et il faudrait une hausse de 46.13 % pour le retrouver. Le plus bas intrajournalier était de 0.1177 le 18 août, jour où la clôture s’est établie à 0.12.
J’ai réparti les 90 jours du 10 août au 7 novembre selon que la clôture du jour dépassait strictement ou non le plus haut de la bougie journalière clôturée précédente. Chaque clôture au-dessus du plus haut de la veille compte comme un événement, et j’examine ensuite la bougie du lendemain, une fois clôturée, en mesurant sa variation entre l’ouverture et la clôture. Le 8 novembre ne sert que de lendemain au 7 novembre ; il n’entre pas lui-même dans la classification. Les journées suivantes qui ne sont pas encore terminées ne sont pas incluses.
Sur ces 90 jours, 23 clôtures ont dépassé le plus haut de la veille. Parmi les 23 journées suivantes, 16 ont clôturé au-dessus de leur ouverture et 7 en dessous ; la moyenne est de +4.01 %, la médiane de +1.79 %, et le rendement composé de ces 23 journées est de +129.83 %. Pour ces mêmes 23 journées, le rendement composé entre l’ouverture et la clôture de $BTC est de +23.24 %, soit une moyenne de +0.96 %. Les 67 autres jours n’ont pas clôturé au-dessus du plus haut de la veille. Parmi les 67 journées suivantes, 32 ont clôturé au-dessus de leur ouverture et 35 en dessous ; la moyenne est de +0.22 %, la médiane de -0.22 %, et leur rendement composé est de +6.48 %. Le rendement composé de l’ensemble des 90 journées suivantes est de +144.72 %.
La plus forte hausse entre l’ouverture et la clôture du lendemain a eu lieu le 21 août. Le jour de classification était le 20 août : sa clôture, à 0.1461, dépassait le plus haut de la veille, à 0.1298, atteint le 19 août. Le lendemain, le cours est passé de 0.146 à l’ouverture à 0.1899 à la clôture, soit +30.07 %, avec un plus haut intrajournalier de 0.1926. La plus forte baisse le lendemain a eu lieu le 22 octobre. Le jour de classification était le 21 octobre : sa clôture, à 0.3654, dépassait le plus haut de la veille, à 0.3618. Le lendemain, le cours est passé de 0.3657 à l’ouverture à 0.3224 à la clôture, soit -11.84 %.
Quelques autres exemples méritent aussi d’être examinés. Le 21 août, la clôture à 0.1899 dépassait le plus haut de la veille, à 0.1542 ; le lendemain, le 22 août, le cours est passé de 0.1898 à l’ouverture à 0.2196 à la clôture, soit +15.70 %. Le 19 août, la clôture à 0.1286 dépassait le plus haut de la veille, à 0.1214 ; le lendemain, le 20 août, le cours est passé de 0.1284 à l’ouverture à 0.1461 à la clôture, soit +13.79 %. Le 17 septembre, la clôture à 0.2513 dépassait le plus haut de la veille, à 0.2439 ; le lendemain, le 18 septembre, le cours est passé de 0.2511 à l’ouverture à 0.2841 à la clôture, soit +13.14 %.
Même en retirant la journée suivante ayant enregistré la plus forte hausse, parmi les 22 journées restantes, 15 ont clôturé au-dessus de leur ouverture, 7 en dessous et 1 est comptée à 0 % ; la moyenne est de +2.70 % et le rendement composé de +76.70 %. Par « retirer », j’entends que cette journée est comptée à 0 % dans le rendement composé, et non qu’on suppose qu’il aurait été possible de l’éviter à l’époque. Le rendement composé des trois journées suivantes ayant enregistré les plus fortes hausses est de +71.24 % ; parmi les 20 autres, 13 ont clôturé au-dessus de leur ouverture et 7 en dessous, pour un rendement composé de +34.22 %. Si les 23 journées suivantes étaient toutes comptées à 0 %, le rendement composé des 67 autres journées suivantes resterait de +6.48 %.
Ce ne sont que les résultats de cette période de 90 jours. Dans cet échantillon, après une clôture au-dessus du plus haut de la veille, le cours a globalement progressé entre l’ouverture et la clôture du lendemain ; après les journées où ce seuil n’a pas été dépassé, il a aussi légèrement progressé dans l’ensemble, mais dans une moindre mesure. Ces chiffres ne permettent pas de savoir ce qui se passera la prochaine fois qu’une clôture dépassera le plus haut précédent. Quand vous suivez habituellement le $STX , regardez-vous d’abord s’il clôture au-dessus du plus haut de la veille, ou vous intéressez-vous davantage à la distance qui le séparait, le 8 novembre, du sommet du 14 octobre ?
J’ai réparti les 90 jours du 10 août au 7 novembre selon que la clôture du jour dépassait strictement ou non le plus haut de la bougie journalière clôturée précédente. Chaque clôture au-dessus du plus haut de la veille compte comme un événement, et j’examine ensuite la bougie du lendemain, une fois clôturée, en mesurant sa variation entre l’ouverture et la clôture. Le 8 novembre ne sert que de lendemain au 7 novembre ; il n’entre pas lui-même dans la classification. Les journées suivantes qui ne sont pas encore terminées ne sont pas incluses.
Sur ces 90 jours, 23 clôtures ont dépassé le plus haut de la veille. Parmi les 23 journées suivantes, 16 ont clôturé au-dessus de leur ouverture et 7 en dessous ; la moyenne est de +4.01 %, la médiane de +1.79 %, et le rendement composé de ces 23 journées est de +129.83 %. Pour ces mêmes 23 journées, le rendement composé entre l’ouverture et la clôture de $BTC est de +23.24 %, soit une moyenne de +0.96 %. Les 67 autres jours n’ont pas clôturé au-dessus du plus haut de la veille. Parmi les 67 journées suivantes, 32 ont clôturé au-dessus de leur ouverture et 35 en dessous ; la moyenne est de +0.22 %, la médiane de -0.22 %, et leur rendement composé est de +6.48 %. Le rendement composé de l’ensemble des 90 journées suivantes est de +144.72 %.
La plus forte hausse entre l’ouverture et la clôture du lendemain a eu lieu le 21 août. Le jour de classification était le 20 août : sa clôture, à 0.1461, dépassait le plus haut de la veille, à 0.1298, atteint le 19 août. Le lendemain, le cours est passé de 0.146 à l’ouverture à 0.1899 à la clôture, soit +30.07 %, avec un plus haut intrajournalier de 0.1926. La plus forte baisse le lendemain a eu lieu le 22 octobre. Le jour de classification était le 21 octobre : sa clôture, à 0.3654, dépassait le plus haut de la veille, à 0.3618. Le lendemain, le cours est passé de 0.3657 à l’ouverture à 0.3224 à la clôture, soit -11.84 %.
Quelques autres exemples méritent aussi d’être examinés. Le 21 août, la clôture à 0.1899 dépassait le plus haut de la veille, à 0.1542 ; le lendemain, le 22 août, le cours est passé de 0.1898 à l’ouverture à 0.2196 à la clôture, soit +15.70 %. Le 19 août, la clôture à 0.1286 dépassait le plus haut de la veille, à 0.1214 ; le lendemain, le 20 août, le cours est passé de 0.1284 à l’ouverture à 0.1461 à la clôture, soit +13.79 %. Le 17 septembre, la clôture à 0.2513 dépassait le plus haut de la veille, à 0.2439 ; le lendemain, le 18 septembre, le cours est passé de 0.2511 à l’ouverture à 0.2841 à la clôture, soit +13.14 %.
Même en retirant la journée suivante ayant enregistré la plus forte hausse, parmi les 22 journées restantes, 15 ont clôturé au-dessus de leur ouverture, 7 en dessous et 1 est comptée à 0 % ; la moyenne est de +2.70 % et le rendement composé de +76.70 %. Par « retirer », j’entends que cette journée est comptée à 0 % dans le rendement composé, et non qu’on suppose qu’il aurait été possible de l’éviter à l’époque. Le rendement composé des trois journées suivantes ayant enregistré les plus fortes hausses est de +71.24 % ; parmi les 20 autres, 13 ont clôturé au-dessus de leur ouverture et 7 en dessous, pour un rendement composé de +34.22 %. Si les 23 journées suivantes étaient toutes comptées à 0 %, le rendement composé des 67 autres journées suivantes resterait de +6.48 %.
Ce ne sont que les résultats de cette période de 90 jours. Dans cet échantillon, après une clôture au-dessus du plus haut de la veille, le cours a globalement progressé entre l’ouverture et la clôture du lendemain ; après les journées où ce seuil n’a pas été dépassé, il a aussi légèrement progressé dans l’ensemble, mais dans une moindre mesure. Ces chiffres ne permettent pas de savoir ce qui se passera la prochaine fois qu’une clôture dépassera le plus haut précédent. Quand vous suivez habituellement le $STX , regardez-vous d’abord s’il clôture au-dessus du plus haut de la veille, ou vous intéressez-vous davantage à la distance qui le séparait, le 8 novembre, du sommet du 14 octobre ?
