Retour aux Neoclouds comme $NBIS , et aux retombées sur le stockage… d’après un entretien avec le PDG d’Amazon et A16z.
Q : Pénurie de stockage (Micron / SK Hynix / Samsung, par exemple) ?
R : « La mémoire, il n’y en a pas tant que ça. Je ne pense pas que cette pénurie prendra fin en 2027. »
Q : Capacité d’AWS ?
R : « Une grosse partie de 2028 est déjà vendue » ; « 2027 est pratiquement déjà complet aussi. »
Q : ROI du Capex ?
R : Amazon prévoit environ 220 milliards de Capex en 2026, mais Jassy affirme : « On peut encore investir beaucoup plus sans pour autant jeter l’argent par les fenêtres. »
C’est une sorte de validation du modèle Neocloud — qui vient d’un hyperscaler plutôt économe, et non d’une entreprise qui offre chaque jour à ses employés un buffet à volonté sur un bateau de croisière.
AWS affirme aussi que ses propres accélérateurs offrent un rapport qualité-prix supérieur d’environ 30 à 40 %, et présente Annapurna comme l’une des meilleures acquisitions de l’histoire d’Amazon.
En bref :
- Peu de révélations révolutionnaires ; il s’agit surtout d’une confirmation supplémentaire des résultats précédents
- La pénurie plus générale (notamment de stockage) ne prendra pas fin en 2027
- Alors que le sentiment à l’égard des Neoclouds est très négatif, entendre Amazon parler de la demande et du ROI reste plutôt encourageant
$NBIS
Q : Pénurie de stockage (Micron / SK Hynix / Samsung, par exemple) ?
R : « La mémoire, il n’y en a pas tant que ça. Je ne pense pas que cette pénurie prendra fin en 2027. »
Q : Capacité d’AWS ?
R : « Une grosse partie de 2028 est déjà vendue » ; « 2027 est pratiquement déjà complet aussi. »
Q : ROI du Capex ?
R : Amazon prévoit environ 220 milliards de Capex en 2026, mais Jassy affirme : « On peut encore investir beaucoup plus sans pour autant jeter l’argent par les fenêtres. »
C’est une sorte de validation du modèle Neocloud — qui vient d’un hyperscaler plutôt économe, et non d’une entreprise qui offre chaque jour à ses employés un buffet à volonté sur un bateau de croisière.
AWS affirme aussi que ses propres accélérateurs offrent un rapport qualité-prix supérieur d’environ 30 à 40 %, et présente Annapurna comme l’une des meilleures acquisitions de l’histoire d’Amazon.
En bref :
- Peu de révélations révolutionnaires ; il s’agit surtout d’une confirmation supplémentaire des résultats précédents
- La pénurie plus générale (notamment de stockage) ne prendra pas fin en 2027
- Alors que le sentiment à l’égard des Neoclouds est très négatif, entendre Amazon parler de la demande et du ROI reste plutôt encourageant
$NBIS
