En las últimas 24 horas, el mercado cripto primero cayó y luego repuntó, en medio de las «secuelas del incidente de seguridad + la jornada de las elecciones de medio mandato en EE. UU.»: los rangos aproximados en dólares fueron BTC 76.000–78.000 dólares, ETH 2.250–2.300 y SOL 92–94; por la mañana, algunos medios informaron que Bitcoin volvió a situarse en torno a los 78.000 dólares. La mayoría de las principales altcoins también subieron; el sentimiento sigue siendo prudente, pero no se ha desplomado.

Puntos clave:

1. Los flujos de los ETF al contado siguen flojos. En la última jornada bursátil completa en EE. UU. (2 de noviembre), los ETF al contado de Bitcoin registraron salidas netas de unos 399 millones de dólares. El IBIT de BlackRock tuvo reembolsos diarios de unos 405 millones de dólares (el mayor volumen en aproximadamente cuatro meses); el FBTC de Fidelity registró pequeñas entradas netas de unos 6,7 millones de dólares. Los ETF al contado de Ethereum también anotaron salidas netas de unos 140 millones de dólares ese día; los productos relacionados con Solana estuvieron prácticamente planos. Una cuenta de seguimiento on-chain informó además de nuevas salidas cuantiosas de fondos en BTC y ETH el 3 de noviembre; habrá que contrastarlas con las liquidaciones finales de los emisores.

2. Las secuelas del incidente de seguridad aún persisten. El 2 de noviembre robaron fondos de la billetera caliente del exchange brasileño Mercado Bitcoin. Según las cifras divulgadas, el monto rondó los 36–49 millones de dólares (en varias cadenas), y la plataforma suspendió temporalmente sus operaciones. La empresa afirmó que cubrirá las pérdidas de los clientes y que colabora con emisores de stablecoins, Chainalysis y otros para congelar fondos robados por un valor cercano a decenas de millones de dólares. Tras el incidente de seguridad de gran escala de Binance, se produjo cierta presión por las salidas netas. CZ afirmó que, durante un período, los depósitos superaron los retiros y que la mayoría de estos se dirigieron a billeteras de autocustodia, no a otros exchanges centralizados. Los reguladores surcoreanos debaten elevar del 80 % al 99 % el requisito de proporción de fondos en billeteras frías de los exchanges.

3. Las instituciones siguen acumulando criptoactivos. BitMine (BMNR), dirigida por Tom Lee, compró otros 5.000 ETH aproximadamente (unos 11,2 millones de dólares). Sus tenencias rondan los 6,065 millones de ETH, cerca del 4,96 % de la oferta total, y se aproximan al «límite máximo de alrededor del 5 %» que anunció públicamente. Strategy aumentó sus tenencias en unos 811 bitcoins, hasta alcanzar aproximadamente 849.000. En un foro en Lugano, el CEO de Tether afirmó que la empresa posee en total unos 150.000 BTC (cifra que incluye activos en manos de la empresa y que no necesariamente coincide exactamente con los BTC incluidos en la prueba de reservas).

4. Regulación y macroeconomía: el día de las elecciones de mitad de mandato en Estados Unidos coincide con las disputas sobre la política cripto. La División de Finanzas Corporativas de la SEC actualizó recientemente sus preguntas frecuentes y publicó una interpretación del personal sobre «qué se entiende por gobernanza descentralizada» (sin fuerza legal vinculante). El banco central relacionado con Gelephu, en Bután, recibió autorización para incluir bitcoin y otros criptoactivos en sus reservas. También destacan noticias de carácter más estructural, como la colaboración de Stacks y BitGo para ofrecer staking nativo de BTC a clientes institucionales cualificados y el creciente debate sobre la tokenización de acciones en cadena.

5. Movimientos on-chain: se informó de grandes transferencias de ETH desde Coinbase Institutional, varias acuñaciones o transferencias a Binance de USDC por cientos de millones de dólares, y depósitos continuos de AAVE, WLD y otros activos por parte de grandes inversores. El flujo neto de entrada a Binance llegó a rondar los 1.800 millones de dólares en 24 horas (según datos de cuentas de seguimiento, una señal de retorno de la liquidez).

En general: a corto plazo, el sentimiento sigue bajo presión por los «reembolsos de ETF + las secuelas de los hackeos», mientras que la «acumulación de criptoactivos por parte de empresas + el rebote tras la caída de Bitcoin» ofrece cierto soporte. Conviene seguir de cerca la liquidación completa de los ETF, la reanudación de las operaciones del exchange brasileño y si BitMine alcanza oficialmente el 5 % de la oferta de ETH y anuncia que dejará de aumentar sus posiciones.