Si una estrategia gana dinero en un backtest, ¿significa que también puede hacerlo en operaciones reales?

No necesariamente. El sobreajuste, las comisiones, el deslizamiento y los cambios en las condiciones del mercado pueden hacer que una estrategia que tuvo excelentes resultados históricos fracase en operaciones reales.

Lo verdaderamente importante no es lo bonita que sea la curva de rentabilidad, sino si la estrategia puede superar las pruebas fuera de muestra y la evaluación de los costes reales de transacción.

¿Qué riesgo crees que se pasa por alto con más facilidad en un backtest?