El gasto en centros de datos se disparará: de 1 billón de dólares este año a 2,1 billones en 2028, según BofA. Eso supone una tasa de crecimiento anual compuesta del 37 % hasta 2030.
¿Quiénes saldrán ganando? Los fabricantes de semiconductores y de servidores. Cada nuevo centro de datos necesita chips y los servidores que los alojan. $MU, $SKHY, Samsung, Kioxia y Solidigm suministran la memoria de alto ancho de banda y la NAND que impulsan los servidores de IA. Más inversión de capital = más pedidos. Pero las ganancias siguen dependiendo de los precios de la memoria y de la disciplina en la oferta.
Los equipos informáticos —servidores y redes— representan el 78 % de los costes de los centros de datos convencionales. Las instalaciones diseñadas para la IA cuestan aún más por unidad de capacidad energética.
La pregunta es: si el gasto se duplica mientras la oferta de memoria sigue siendo escasa, ¿cuál será el verdadero cuello de botella? ¿Seguirán siendo los propios chips, o la infraestructura eléctrica y de refrigeración se convertirá antes en el factor limitante?
Conviene seguirlo de cerca. La restricción definirá la próxima ola de ganadores.
¿Quiénes saldrán ganando? Los fabricantes de semiconductores y de servidores. Cada nuevo centro de datos necesita chips y los servidores que los alojan. $MU, $SKHY, Samsung, Kioxia y Solidigm suministran la memoria de alto ancho de banda y la NAND que impulsan los servidores de IA. Más inversión de capital = más pedidos. Pero las ganancias siguen dependiendo de los precios de la memoria y de la disciplina en la oferta.
Los equipos informáticos —servidores y redes— representan el 78 % de los costes de los centros de datos convencionales. Las instalaciones diseñadas para la IA cuestan aún más por unidad de capacidad energética.
La pregunta es: si el gasto se duplica mientras la oferta de memoria sigue siendo escasa, ¿cuál será el verdadero cuello de botella? ¿Seguirán siendo los propios chips, o la infraestructura eléctrica y de refrigeración se convertirá antes en el factor limitante?
Conviene seguirlo de cerca. La restricción definirá la próxima ola de ganadores.