Lección 15 para principiantes: ¿Cómo elegir el apalancamiento? Primero fija el stop loss y luego calcula el apalancamiento
Muchos principiantes, al empezar a operar con contratos, lo primero que hacen es subir el apalancamiento, pensando que cuanto más alto sea, más rápido ganarán. En realidad, el apalancamiento por sí solo no determina cuánto perderás en una operación; eso depende del tamaño de la posición y de la distancia hasta el stop loss. El apalancamiento influye principalmente en dos cosas: cuánto margen necesitas aportar y qué tan cerca está el precio de liquidación.
1. Primero, entiende qué cambia realmente el apalancamiento
Veamos un ejemplo ilustrativo (las cifras son solo explicativas y no reflejan el mercado real): quieres abrir una posición larga por valor de 500 $USDT en $BTC .
Con un apalancamiento de 5x, aportarías aproximadamente 100 USDT de margen;
con un apalancamiento de 10x, aportarías aproximadamente 50 USDT de margen.
Si el precio cae un 2% y se ejecuta tu stop loss, en ambos casos la pérdida será de aproximadamente 500 × 2% = 10 USDT (más las comisiones).
La diferencia es que con 10x aportas menos dinero y el precio de liquidación está más cerca del precio de entrada. Si no estableces un stop loss o este no se ejecuta, es más fácil que te liquiden directamente.
2. Cuanto mayor sea el apalancamiento, más cerca estará la liquidación
Como regla general, en el modo de margen aislado, el movimiento adverso que puede hacer el precio antes de la liquidación suele ser inferior a «1 ÷ el nivel de apalancamiento».
Con 2x, menos de un 50%; con 5x, menos de un 20%; con 10x, menos de un 10%; con 20x, menos de un 5%; con 50x, menos de un 2%; y con 100x, menos de un 1%.
En la práctica, también se descuentan el margen de mantenimiento y las comisiones, por lo que la distancia real hasta la liquidación será aún menor. Consulta el «precio de liquidación estimado» que aparece en la pantalla de apertura de la posición.
Si haces trading a corto plazo y observas gráficos de 15 minutos o de 1 hora, ten en cuenta que una mecha de una fluctuación normal en un marco temporal corto puede superar la distancia de liquidación con un apalancamiento alto.
3. Aplicación práctica: calcula el apalancamiento en tres pasos
Paso 1: decide cuál es la pérdida máxima que aceptarás en esta operación. Una práctica habitual es no arriesgar más del 1%–2% del capital total en una sola operación. Por ejemplo, si tienes 1000 USDT en tu cuenta de contratos, la pérdida máxima por operación sería de 10 USDT.
Paso 2: usa el gráfico para fijar el nivel del stop loss y calcula la distancia hasta él. Por ejemplo, coloca el stop loss un 2% por debajo del precio de entrada.
Paso 3: calcula el tamaño de la posición: posición = pérdida máxima ÷ distancia hasta el stop loss = 10 ÷ 2% = 500 USDT.
Después, decide el apalancamiento: ¿cuánto margen estás dispuesto a aportar a esta operación? Si aportas 100 USDT, será un apalancamiento de 5x; si aportas 50 USDT, será de 10x.
Por último, comprueba que el precio del stop loss esté antes del precio de liquidación estimado y que haya cierta distancia entre ambos.
El orden importa: primero el stop loss, después el tamaño de la posición y, por último, el apalancamiento. No subas primero el apalancamiento al máximo para luego pensar dónde colocar el stop loss.
4. Algunos hábitos para elegir el apalancamiento si eres principiante
1) Empieza practicando con un apalancamiento bajo. Familiarízate primero con las reglas del stop loss, la liquidación y las comisiones antes de pasar a otras cosas;
2) La volatilidad de criptomonedas principales como $ETH y $BTC es muy distinta de la de las monedas de baja capitalización. El mismo apalancamiento es más peligroso con estas últimas;
3) Reducir el apalancamiento no significa que sea más seguro. Si al mismo tiempo aumentas el tamaño de la posición, el riesgo seguirá siendo igual de alto. Lo importante es cuánto puedes perder como máximo en esta operación;
4) Cuando el mercado esté muy volátil, no aumentes el apalancamiento ni añadas posiciones para promediar el precio: eso solo acercará el precio de liquidación al precio actual;
5) En el modo de margen cruzado, el saldo de la cuenta también respalda la posición. Aunque la cifra del apalancamiento no parezca alta, una liquidación podría llevarse todo el saldo de tu cuenta de contratos.
5. Errores comunes
1) «Con un apalancamiento bajo no se puede perder» — sin stop loss, también puedes acabar perdiéndolo todo poco a poco con un apalancamiento bajo;
2) «Con un apalancamiento alto y una posición pequeña no pasa nada» — si no tienes un stop loss, una sola mecha puede provocar la liquidación;
3) «Si otros usan 50x, yo también puedo» — cada persona tiene hábitos de stop loss, capital y temperamento distintos; copiar el apalancamiento de otros no tiene sentido.
En resumen: el apalancamiento no sirve para animarte a asumir más riesgos, sino para ajustar el margen utilizado. Primero decide cuánto puedes perder como máximo en esta operación; después calcula el tamaño de la posición según la distancia hasta el stop loss y, solo al final, elige el apalancamiento. Comprueba también que el stop loss esté antes del precio de liquidación.
En el próximo artículo hablaremos de cómo leer el historial de operaciones de contratos: ¿dónde se consultan las comisiones, la tasa de financiación y las ganancias y pérdidas realizadas? Cuéntame en los comentarios qué parte te interesa más.
El contenido anterior se ofrece únicamente con fines educativos y no constituye asesoramiento de inversión. Los criptoactivos son extremadamente volátiles y los contratos conllevan aún más riesgos. Participa solo con dinero que puedas permitirte perder. Consulta la información oficial del exchange para conocer las reglas de liquidación y margen.
#新手入门 #合约 #杠杆
Muchos principiantes, al empezar a operar con contratos, lo primero que hacen es subir el apalancamiento, pensando que cuanto más alto sea, más rápido ganarán. En realidad, el apalancamiento por sí solo no determina cuánto perderás en una operación; eso depende del tamaño de la posición y de la distancia hasta el stop loss. El apalancamiento influye principalmente en dos cosas: cuánto margen necesitas aportar y qué tan cerca está el precio de liquidación.
1. Primero, entiende qué cambia realmente el apalancamiento
Veamos un ejemplo ilustrativo (las cifras son solo explicativas y no reflejan el mercado real): quieres abrir una posición larga por valor de 500 $USDT en $BTC .
Con un apalancamiento de 5x, aportarías aproximadamente 100 USDT de margen;
con un apalancamiento de 10x, aportarías aproximadamente 50 USDT de margen.
Si el precio cae un 2% y se ejecuta tu stop loss, en ambos casos la pérdida será de aproximadamente 500 × 2% = 10 USDT (más las comisiones).
La diferencia es que con 10x aportas menos dinero y el precio de liquidación está más cerca del precio de entrada. Si no estableces un stop loss o este no se ejecuta, es más fácil que te liquiden directamente.
2. Cuanto mayor sea el apalancamiento, más cerca estará la liquidación
Como regla general, en el modo de margen aislado, el movimiento adverso que puede hacer el precio antes de la liquidación suele ser inferior a «1 ÷ el nivel de apalancamiento».
Con 2x, menos de un 50%; con 5x, menos de un 20%; con 10x, menos de un 10%; con 20x, menos de un 5%; con 50x, menos de un 2%; y con 100x, menos de un 1%.
En la práctica, también se descuentan el margen de mantenimiento y las comisiones, por lo que la distancia real hasta la liquidación será aún menor. Consulta el «precio de liquidación estimado» que aparece en la pantalla de apertura de la posición.
Si haces trading a corto plazo y observas gráficos de 15 minutos o de 1 hora, ten en cuenta que una mecha de una fluctuación normal en un marco temporal corto puede superar la distancia de liquidación con un apalancamiento alto.
3. Aplicación práctica: calcula el apalancamiento en tres pasos
Paso 1: decide cuál es la pérdida máxima que aceptarás en esta operación. Una práctica habitual es no arriesgar más del 1%–2% del capital total en una sola operación. Por ejemplo, si tienes 1000 USDT en tu cuenta de contratos, la pérdida máxima por operación sería de 10 USDT.
Paso 2: usa el gráfico para fijar el nivel del stop loss y calcula la distancia hasta él. Por ejemplo, coloca el stop loss un 2% por debajo del precio de entrada.
Paso 3: calcula el tamaño de la posición: posición = pérdida máxima ÷ distancia hasta el stop loss = 10 ÷ 2% = 500 USDT.
Después, decide el apalancamiento: ¿cuánto margen estás dispuesto a aportar a esta operación? Si aportas 100 USDT, será un apalancamiento de 5x; si aportas 50 USDT, será de 10x.
Por último, comprueba que el precio del stop loss esté antes del precio de liquidación estimado y que haya cierta distancia entre ambos.
El orden importa: primero el stop loss, después el tamaño de la posición y, por último, el apalancamiento. No subas primero el apalancamiento al máximo para luego pensar dónde colocar el stop loss.
4. Algunos hábitos para elegir el apalancamiento si eres principiante
1) Empieza practicando con un apalancamiento bajo. Familiarízate primero con las reglas del stop loss, la liquidación y las comisiones antes de pasar a otras cosas;
2) La volatilidad de criptomonedas principales como $ETH y $BTC es muy distinta de la de las monedas de baja capitalización. El mismo apalancamiento es más peligroso con estas últimas;
3) Reducir el apalancamiento no significa que sea más seguro. Si al mismo tiempo aumentas el tamaño de la posición, el riesgo seguirá siendo igual de alto. Lo importante es cuánto puedes perder como máximo en esta operación;
4) Cuando el mercado esté muy volátil, no aumentes el apalancamiento ni añadas posiciones para promediar el precio: eso solo acercará el precio de liquidación al precio actual;
5) En el modo de margen cruzado, el saldo de la cuenta también respalda la posición. Aunque la cifra del apalancamiento no parezca alta, una liquidación podría llevarse todo el saldo de tu cuenta de contratos.
5. Errores comunes
1) «Con un apalancamiento bajo no se puede perder» — sin stop loss, también puedes acabar perdiéndolo todo poco a poco con un apalancamiento bajo;
2) «Con un apalancamiento alto y una posición pequeña no pasa nada» — si no tienes un stop loss, una sola mecha puede provocar la liquidación;
3) «Si otros usan 50x, yo también puedo» — cada persona tiene hábitos de stop loss, capital y temperamento distintos; copiar el apalancamiento de otros no tiene sentido.
En resumen: el apalancamiento no sirve para animarte a asumir más riesgos, sino para ajustar el margen utilizado. Primero decide cuánto puedes perder como máximo en esta operación; después calcula el tamaño de la posición según la distancia hasta el stop loss y, solo al final, elige el apalancamiento. Comprueba también que el stop loss esté antes del precio de liquidación.
En el próximo artículo hablaremos de cómo leer el historial de operaciones de contratos: ¿dónde se consultan las comisiones, la tasa de financiación y las ganancias y pérdidas realizadas? Cuéntame en los comentarios qué parte te interesa más.
El contenido anterior se ofrece únicamente con fines educativos y no constituye asesoramiento de inversión. Los criptoactivos son extremadamente volátiles y los contratos conllevan aún más riesgos. Participa solo con dinero que puedas permitirte perder. Consulta la información oficial del exchange para conocer las reglas de liquidación y margen.
#新手入门 #合约 #杠杆