El 37,42 % escrito en un informe es solo una línea; en una cuenta, es otra historia.
La caída máxima en cuatro años de backtesting fue del 37,42 %. Dicho de otro modo: si hubieras entrado en el peor momento, habrías visto cómo tu cuenta perdía más de un tercio de su valor. Y no habría sido cosa de un solo día: las caídas se van soportando poco a poco, mientras cada día dudas de si las reglas han dejado de funcionar.
No voy a decir que esta cifra no importe ni que sea fácil de soportar. La realidad es que la mayoría de la gente no puede aguantarlo, no porque pierda mucho, sino porque no sabe cuánto tiempo más durará. Las pérdidas tienen una cifra concreta; el tiempo, no.
Por eso, reducir el tamaño de la posición consiste, en esencia, en reducir las caídas. En la práctica, significa pasar de asignar un 10 % a cada posición a un 2 %, y dividir la entrada en 10 partes mediante TWAP. Así, la caída máxima en cuatro años pasa del 37,42 % al 10,38 %, mientras que la rentabilidad correspondiente pasa del límite superior sin fricciones a +156,02 %, con una rentabilidad anualizada del 26,5 %.
También vale la pena observar juntos estos otros dos datos: una tasa mensual de aciertos del 69,4 % y una tasa trimestral del 82,4 %. Esto significa que aproximadamente tres de cada diez meses son negativos, pero al ampliar el periodo al trimestre, la probabilidad de pérdidas disminuye claramente. Esto indica que las caídas se producen sobre todo a escala mensual, no trimestral: al ampliar el horizonte temporal, el ruido se suaviza.
Por eso, mi consejo siempre ha sido el mismo: primero piensa cuánto tiempo de pérdidas puedes aceptar y luego decide el tamaño de tu posición. Si no puedes aceptar una caída de alrededor del 37 %, reduce el tamaño de la posición; no tienes que forzarte.
Página de copy trading: https://www.binance.com/zh-CN/copy-trading/lead-details/5262405824412073729, UID 1285568110. Los resultados de backtesting históricos no representan rentabilidades futuras, y los resultados en operaciones reales pueden diferir de los del backtesting. Este artículo no constituye asesoramiento de inversión. Haz tu propia investigación (DYOR).
La caída máxima en cuatro años de backtesting fue del 37,42 %. Dicho de otro modo: si hubieras entrado en el peor momento, habrías visto cómo tu cuenta perdía más de un tercio de su valor. Y no habría sido cosa de un solo día: las caídas se van soportando poco a poco, mientras cada día dudas de si las reglas han dejado de funcionar.
No voy a decir que esta cifra no importe ni que sea fácil de soportar. La realidad es que la mayoría de la gente no puede aguantarlo, no porque pierda mucho, sino porque no sabe cuánto tiempo más durará. Las pérdidas tienen una cifra concreta; el tiempo, no.
Por eso, reducir el tamaño de la posición consiste, en esencia, en reducir las caídas. En la práctica, significa pasar de asignar un 10 % a cada posición a un 2 %, y dividir la entrada en 10 partes mediante TWAP. Así, la caída máxima en cuatro años pasa del 37,42 % al 10,38 %, mientras que la rentabilidad correspondiente pasa del límite superior sin fricciones a +156,02 %, con una rentabilidad anualizada del 26,5 %.
También vale la pena observar juntos estos otros dos datos: una tasa mensual de aciertos del 69,4 % y una tasa trimestral del 82,4 %. Esto significa que aproximadamente tres de cada diez meses son negativos, pero al ampliar el periodo al trimestre, la probabilidad de pérdidas disminuye claramente. Esto indica que las caídas se producen sobre todo a escala mensual, no trimestral: al ampliar el horizonte temporal, el ruido se suaviza.
Por eso, mi consejo siempre ha sido el mismo: primero piensa cuánto tiempo de pérdidas puedes aceptar y luego decide el tamaño de tu posición. Si no puedes aceptar una caída de alrededor del 37 %, reduce el tamaño de la posición; no tienes que forzarte.
Página de copy trading: https://www.binance.com/zh-CN/copy-trading/lead-details/5262405824412073729, UID 1285568110. Los resultados de backtesting históricos no representan rentabilidades futuras, y los resultados en operaciones reales pueden diferir de los del backtesting. Este artículo no constituye asesoramiento de inversión. Haz tu propia investigación (DYOR).