🚨 BITCOIN SE ESTÁ CALMANDO. LOS SACUDONES SIGUEN AQUÍ.
Un mercado más tranquilo puede hacer que los operadores se sientan cómodos asumiendo más riesgos. Esa comodidad puede salir cara.
Según el informe de Phemex, la volatilidad anualizada de Bitcoin ha caído del 84 % en 2018 a alrededor del 46 % en 2026. Sin embargo, los movimientos extremos en relación con sus fluctuaciones diarias habituales se producen con mayor frecuencia.
Desde 2024, el número reportado de días de negociación de «3 sigmas» es:
▪️ Bitcoin: 26
▪️ S&P 500: 16
▪️ Oro: 12
▪️ Nvidia: 8
Este es el detalle importante: los 3 sigmas se miden en función de la volatilidad propia de cada activo. A medida que los días normales de negociación se vuelven más tranquilos, un movimiento menor aún puede considerarse un evento extremo.
Según se informa, las fluctuaciones extremas de Bitcoin se han reducido de aproximadamente un 10 % en 2018 a cerca del 7 % en la actualidad. Pero un movimiento del 7 % aún puede causar graves pérdidas en una posición apalancada.
Mi conclusión:
La participación institucional y la liquidez de los ETF pueden ayudar a suavizar las operaciones cotidianas. No pueden eliminar los shocks macroeconómicos repentinos ni las ventas forzadas cuando demasiados operadores se agolpan en la misma posición.
Una menor volatilidad promedio no nos da permiso para ignorar el riesgo.
Para mí, la estrategia sigue siendo sencilla: evita perseguir el mercado, mantén tamaños de posición manejables y decide dónde queda invalidada la operación antes de entrar.
Es fácil sobrevivir a los días tranquilos. Tu plan de riesgo también debe resistir los días violentos.
¿Dimensionas tus operaciones para un día normal o para el día en que el mercado toma a todos por sorpresa?
Referencia: @CoinDesk
Un mercado más tranquilo puede hacer que los operadores se sientan cómodos asumiendo más riesgos. Esa comodidad puede salir cara.
Según el informe de Phemex, la volatilidad anualizada de Bitcoin ha caído del 84 % en 2018 a alrededor del 46 % en 2026. Sin embargo, los movimientos extremos en relación con sus fluctuaciones diarias habituales se producen con mayor frecuencia.
Desde 2024, el número reportado de días de negociación de «3 sigmas» es:
▪️ Bitcoin: 26
▪️ S&P 500: 16
▪️ Oro: 12
▪️ Nvidia: 8
Este es el detalle importante: los 3 sigmas se miden en función de la volatilidad propia de cada activo. A medida que los días normales de negociación se vuelven más tranquilos, un movimiento menor aún puede considerarse un evento extremo.
Según se informa, las fluctuaciones extremas de Bitcoin se han reducido de aproximadamente un 10 % en 2018 a cerca del 7 % en la actualidad. Pero un movimiento del 7 % aún puede causar graves pérdidas en una posición apalancada.
Mi conclusión:
La participación institucional y la liquidez de los ETF pueden ayudar a suavizar las operaciones cotidianas. No pueden eliminar los shocks macroeconómicos repentinos ni las ventas forzadas cuando demasiados operadores se agolpan en la misma posición.
Una menor volatilidad promedio no nos da permiso para ignorar el riesgo.
Para mí, la estrategia sigue siendo sencilla: evita perseguir el mercado, mantén tamaños de posición manejables y decide dónde queda invalidada la operación antes de entrar.
Es fácil sobrevivir a los días tranquilos. Tu plan de riesgo también debe resistir los días violentos.
¿Dimensionas tus operaciones para un día normal o para el día en que el mercado toma a todos por sorpresa?
Referencia: @CoinDesk