Últimas noticias de hoy
Las sanciones de Irán impulsan el Brent hasta 93,24 dólares; los rendimientos de los bonos siguen subiendo pese a rumores de recompra; WMT no cumple expectativas; Alibaba Cloud acelera su crecimiento
💥 Catalizadores clave:
En el frente macroeconómico y geopolítico, nuevas sanciones de EE. UU. contra Irán entrarán en vigor el lunes. La amenaza de Teherán respecto al oleoducto en dirección a Arabia Saudita y al terminal de Fujairah en Emiratos Árabes Unidos (capacidad conjunta de ~5,5 millones de barriles/día) empuja el Brent hasta 93,24 dólares. El ministro de Finanzas, Besent, señaló que los rendimientos del tramo largo no reflejan la realidad económica fundamental e insinuó que el volumen de recompra de un solo bono podría superar los 4.000 millones de dólares; aun así, el rendimiento del Tesoro a 30 años subió 7 puntos básicos hasta el 5,26% y el de 10 años tocó el 4,7%. En medio de las divergencias en la estrategia de tipos dentro de la Reserva Federal, todas las miradas se centran en el discurso de Kevin Wachs el 28 de agosto en Jackson Hole.
En el ámbito corporativo y de las criptomonedas, las acciones de Walmart se desploman un 9% debido a que en el segundo trimestre las ventas en las mismas tiendas crecieron solo 2,6% (frente al 3,8% esperado), el nivel más bajo en seis años, afectadas por el aumento del costo anual de combustible en más de 2.000 millones de dólares provocado por que el precio de la gasolina superó los 4 dólares por galón. El respaldo de Trump a sus políticas detonó una gran recompra de posiciones cortas en el sector cripto, impulsando al BTC a 73K dólares y al ETH a 2316 dólares; el flujo neto diario promedio de los ETF de BTC alcanza 517 millones de dólares. Alibaba Cloud informó que sus ingresos crecieron 45% interanual más rápido; la guía para el tercer trimestre supera el 50% de crecimiento y además lanzó el primer marco de reembolso (payback) del gasto de capital cuantitativo del sector, con una duración de 2,5 años.
🔍 Giro lógico clave:
1️⃣ Doble presión sobre la economía real: El mayor tamaño de la recompra de bonos del Tesoro no logra frenar la subida de los rendimientos del tramo largo; mientras tanto, la inflación impulsada por el precio del petróleo y las dudas sobre la independencia de la Fed se intensifican. El Brent por encima de 93 dólares, sumado a un rendimiento a 30 años del 5,26%, ya está comprimiendo de forma notable los márgenes de la economía real y la demanda minorista (p. ej., WMT).
2️⃣ Viento regulatorio a favor impulsa a las criptomonedas más de lo esperado: la recompra de cortos provocada por la claridad de la política, junto con la entrada de ETF institucionales, está generando fortaleza estructural localizada en el mercado de activos digitales, aunque persistan vientos en contra macro.
3️⃣ La nube cuantitativa ROI ofrece una señal de “suelo” en el sentimiento de la IA: el modelo de recuperación del CAPEX de 2,5 años de Alibaba Cloud entrega al mercado el primer punto de referencia concreto de monetización de la IA en el downstream, aliviando el pánico por el ROI en la nube y estabilizando el consenso de infraestructura tecnológica.
Las sanciones de Irán impulsan el Brent hasta 93,24 dólares; los rendimientos de los bonos siguen subiendo pese a rumores de recompra; WMT no cumple expectativas; Alibaba Cloud acelera su crecimiento
💥 Catalizadores clave:
En el frente macroeconómico y geopolítico, nuevas sanciones de EE. UU. contra Irán entrarán en vigor el lunes. La amenaza de Teherán respecto al oleoducto en dirección a Arabia Saudita y al terminal de Fujairah en Emiratos Árabes Unidos (capacidad conjunta de ~5,5 millones de barriles/día) empuja el Brent hasta 93,24 dólares. El ministro de Finanzas, Besent, señaló que los rendimientos del tramo largo no reflejan la realidad económica fundamental e insinuó que el volumen de recompra de un solo bono podría superar los 4.000 millones de dólares; aun así, el rendimiento del Tesoro a 30 años subió 7 puntos básicos hasta el 5,26% y el de 10 años tocó el 4,7%. En medio de las divergencias en la estrategia de tipos dentro de la Reserva Federal, todas las miradas se centran en el discurso de Kevin Wachs el 28 de agosto en Jackson Hole.
En el ámbito corporativo y de las criptomonedas, las acciones de Walmart se desploman un 9% debido a que en el segundo trimestre las ventas en las mismas tiendas crecieron solo 2,6% (frente al 3,8% esperado), el nivel más bajo en seis años, afectadas por el aumento del costo anual de combustible en más de 2.000 millones de dólares provocado por que el precio de la gasolina superó los 4 dólares por galón. El respaldo de Trump a sus políticas detonó una gran recompra de posiciones cortas en el sector cripto, impulsando al BTC a 73K dólares y al ETH a 2316 dólares; el flujo neto diario promedio de los ETF de BTC alcanza 517 millones de dólares. Alibaba Cloud informó que sus ingresos crecieron 45% interanual más rápido; la guía para el tercer trimestre supera el 50% de crecimiento y además lanzó el primer marco de reembolso (payback) del gasto de capital cuantitativo del sector, con una duración de 2,5 años.
🔍 Giro lógico clave:
1️⃣ Doble presión sobre la economía real: El mayor tamaño de la recompra de bonos del Tesoro no logra frenar la subida de los rendimientos del tramo largo; mientras tanto, la inflación impulsada por el precio del petróleo y las dudas sobre la independencia de la Fed se intensifican. El Brent por encima de 93 dólares, sumado a un rendimiento a 30 años del 5,26%, ya está comprimiendo de forma notable los márgenes de la economía real y la demanda minorista (p. ej., WMT).
2️⃣ Viento regulatorio a favor impulsa a las criptomonedas más de lo esperado: la recompra de cortos provocada por la claridad de la política, junto con la entrada de ETF institucionales, está generando fortaleza estructural localizada en el mercado de activos digitales, aunque persistan vientos en contra macro.
3️⃣ La nube cuantitativa ROI ofrece una señal de “suelo” en el sentimiento de la IA: el modelo de recuperación del CAPEX de 2,5 años de Alibaba Cloud entrega al mercado el primer punto de referencia concreto de monetización de la IA en el downstream, aliviando el pánico por el ROI en la nube y estabilizando el consenso de infraestructura tecnológica.