Cómo comprender la página de datos de Opciones de criptomonedas en Binance
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Puntos destacados
La página de datos de opciones de criptomonedas en Binance ofrece una reseña generalizada de distintas métricas para analizar el mercado de opciones.
La información de estos datos ofrece una instantánea del sentimiento de mercado y los posibles movimientos de precios.
La información disponible en esta página funciona como una brújula, que guía a los traders en la toma de decisiones con fundamentos y la optimización de sus estrategias.
Las opciones de criptomonedas están ganando relevancia rápidamente en el trading de criptomonedas. Son diferentes al trading en spot, donde compras o vendes de forma directa. En su lugar, las opciones de criptomonedas otorgan a los traders el derecho, pero no la obligación, de comprar o vender una criptomoneda a un precio predeterminado en un plazo especificado.
Binance Options ofrece a los traders una plataforma para cubrirse ante las posibles fluctuaciones de los precios, especular con los futuros movimientos de precios y emplear estrategias de trading avanzadas en un entorno seguro y fácil de usar.
¿Qué es la página de datos de Opciones de criptomonedas en Binance?
Para empoderar a los traders con decisiones basadas en datos, Binance Options también ofrece información y métricas accionables de los mercados de criptomonedas en tiempo real.
La página de datos de opciones de criptomonedas en Binance ofrece un resumen integral de los datos de opciones. Incorpora métricas cruciales para proporcionar una instantánea del sentimiento de mercado y los posibles movimientos de precios. La información de estos datos puede brindar a los traders una ventaja en el proceso de toma de decisiones.
La información disponible en esta página funciona como una brújula, que guía a los traders para tomar decisiones fundamentadas, optimizar sus estrategias y lidiar con posibles inconvenientes. Este artículo examina las diferentes métricas disponibles en esta página. También profundiza en la información acerca del mercado que los traders pueden descifrar a partir de estos datos.
Resumen
La página de Datos de Binance Options ofrece un resumen o evaluación generalizados de distintas métricas para analizar el mercado de opciones. Incluye varios de los siguientes símbolos y análisis.
Los 5 principales en interés abierto
Interés abierto se refiere a la cantidad total de Opciones emitidas que no se han liquidado. Representa la cantidad total de contratos que poseen los participantes del mercado y no se han ejercido, cerrado ni vencido. La métrica de los 5 principales en interés abierto muestra las opciones con los mejores rendimientos en un mercado de criptomonedas específico. Los traders pueden usar la métrica de la página de Datos de Binance Options para filtrar el interés abierto principal por valor nocional o según la cantidad de contratos, donde el valor nocional denota el valor del activo subyacente.
Las 5 principales opciones con mayor volumen (24h)
Esta métrica muestra la cantidad de opciones operadas en un mercado de criptomonedas específico. Tiene en cuenta el mayor volumen de trading del criptoactivo subyacente en las últimas 24 horas. También se puede filtrar según el valor nocional o la cantidad de contratos.
Interés abierto: call vs. put y volumen de 24h: call vs. put
Las opciones call y put se calculan como porcentajes en términos de interés abierto y del volumen de trading en 24 horas del activo subyacente. Por ejemplo, supongamos que el valor acumulado de las opciones call emitidas de una criptomoneda en particular es aproximadamente de 186,363,530 USDT y el de sus opciones put, de aproximadamente 140,354,436 USDT. Para este caso en particular, las calls representan el 57.04% del interés abierto y las puts, el 42.96%.
Este indicador ayuda a los traders a obtener información acerca del sentimiento inversionista y a ajustar sus estrategias de trading.
Interés abierto y volumen
Un gráfico de barras y líneas resume el interés abierto y el volumen del activo subyacente. La línea representa el interés abierto, mientras que las barras denotan el volumen de trading en un período determinado. La métrica utiliza períodos de 1d, 12h, 6h, 4h, 2h y 1h para el análisis. Los traders pueden utilizarlo como un indicador técnico para determinar la liquidez de un contrato y tomar decisiones de trading fundamentadas.
Relación call-put
Una relación put-call (PCR) es una herramienta de análisis técnico utilizada para medir el sentimiento inversionista generalizado en el mercado. La página de Binance la ilustra mediante un gráfico de dos líneas, en el que una línea representa la proporción de interés abierto y la otra, la tasa del volumen de trading de puts y calls. Se calcula dividiendo el interés abierto total de puts por el interés abierto total de calls. También es el cociente del volumen de puts operadas sobre el volumen de calls operadas.
Los traders utilizan el indicador Relación call-put para determinar el exceso de movimientos en el mercado. Por ejemplo, una PCR por encima de 0.7 implica que los inversores están comprando más puts que calls, lo que señala un posible sentimiento bajista.
Interés abierto y volumen en 24h
El interés abierto y el volumen en 24h están representados visualmente en un gráfico de barras y líneas, y se agrupan según los siguientes datos:
Precio de ejecución: filtrado por el tipo (call, put o ambas), el vencimiento (específico o todos) y la cantidad de contratos o el valor nocional.
Vencimiento: también filtrado por el tipo (call, put o ambas) y el vencimiento (específico o todos).
Flujo de taker en 24h
El flujo de taker en 24h muestra las opciones call y put operadas por contrato y prima. Está representado con sombras de color verde y rojo en un gráfico de anillo. Por ejemplo, rojo (puts vendidas), rojo oscuro (puts compradas), verde (calls vendidas) y verde oscuro (calls compradas). Cada serie de datos suma una parte hasta completar el 100% del gráfico.
Volatilidad implícita
La volatilidad implícita (IV) es un concepto fundamental en el mundo del trading de opciones, que representa la expectativa del mercado respecto a cuánto se moverá el precio de un valor en el futuro.
Se obtiene a partir del precio de mercado de una opción e indica el rango anualizado esperado de una desviación estándar del precio del activo durante la vida de la opción.
La introducción del skew de volatilidad implícita (IV) del precio de marca de Opciones por parte de Binance proporciona una perspectiva más detallada al respecto:
El skew de IV, normalmente conocido como skew de volatilidad, captura la disparidad en la volatilidad implícita entre las Opciones call y put fuera del dinero.
Este skew puede surgir debido a diversos factores del mercado, como los desequilibrios entre la oferta y la demanda, el sentimiento del mercado o los riesgos de eventos específicos.
En Binance, los datos del skew de IV del precio de marca de Opciones reflejan la divergencia en IV entre distintos precios de ejecución para un vencimiento determinado, de modo que proporcionan a los traders información más valiosa sobre las percepciones del mercado y los posibles movimientos de precios.
Interés abierto y volumen
Las métricas de interés abierto y volumen son fundamentales para definir la liquidez de un contrato de opciones. En el trading de opciones, los traders definen el interés abierto como la cantidad de opciones activas o emitidas que aún están sin liquidar. El volumen indica la cantidad de opciones que los traders operaron en un período específico.
Se puede ver en la página de Datos de Binance Options en forma de gráficos de barras de calls y puts, en los que las puts se muestran en rojo y las calls en verde. El interés abierto y el volumen en 24h se clasifican por precio de ejecución, fecha de vencimiento e historial. Cuando se usan juntos, el interés abierto y el volumen pueden dar a los inversores información sobre el movimiento del precio, la liquidez y la demanda de una determinada opción.
Max Pain
En el trading de opciones, el precio "Max Pain" se refiere al precio de ejecución al que la mayoría de los contratos de opciones se vencerían sin valor o con un valor mínimo, lo que daría como resultado las máximas pérdidas financieras para los holders de opciones. El precio Max Pain, en algunos casos, equivale al precio de ejecución del activo.
El indicador Max Pain puede señalar en dónde pusieron sus intereses los traders para afectar el precio del activo con el fin de obtener ganancias con sus posiciones de opciones. Por ejemplo, el Max Pain indica el posible nivel de precios al que los vendedores de opciones intentan impulsar el precio del criptoactivo subyacente al vencimiento con el fin de maximizar sus ganancias o minimizar las de los compradores de opciones. Sin embargo, el precio Max Pain puede ajustarse junto con las condiciones del mercado cripto.
El Max Pain se calcula sumando los valores intrínsecos (la medida del valor) de todas las calls y puts emitidas y comparándolos con cada precio de ejecución probable al vencimiento. El Max Pain es el punto en que la combinación del valor intrínseco de todas las opciones put y call es el mínimo. El cálculo es el siguiente:
Valor intrínseco de una call = (Precio del índice - Precio de ejecución) × Interés abierto
Valor intrínseco de una put = (Precio de ejecución - Precio del índice) × Interés abierto
Para conocer más información sobre el precio Max Pain, visita las preguntas frecuentes dedicadas.
Valor intrínseco: la diferencia entre el precio del activo subyacente en el momento y el precio de ejecución de la opción.
Precio de ejecución: el precio predeterminado al que se puede ejercer un contrato de opciones y, de ese modo, permitirle al holder comprar (para las opciones call) o vender (para las opciones put) el activo subyacente.
Precio del índice: el Índice de Precios Spot de Binance Options es el mismo que el índice de precios utilizado para los contratos de futuros perpetuos con USDⓈ-M. El Índice de Precios Spot utilizado para los contratos de Binance Options puede considerarse un precio justo del mercado spot.
Historial de ejercicios
La sección "Historial de ejercicios" ofrece una vista retrospectiva de las opciones que se han ejercido.
Esta función permite a los traders revisar los precios de liquidación históricos de las opciones y obtener así una perspectiva sobre cómo se comportó el mercado y qué hicieron los holders de opciones con sus derechos.
Estos son algunos de los beneficios de esta sección:
Obtener contexto histórico: ofrece una imagen clara de la volatilidad pasada y puede ayudar a evaluar el riesgo potencial y el rendimiento para futuros trades de opciones.
Identificar patrones: al analizar las opciones ejercidas en el pasado, los traders podrían identificar patrones recurrentes.
Comparar estrategias: los traders pueden utilizar los datos históricos para considerar sus estrategias pasadas como punto de referencia.
Evaluar el sentimiento de mercado: al examinar qué opciones se ejercieron y a qué precios, los traders pueden medir el sentimiento de otros participantes del mercado. Si muchas opciones se ejercieron a precios de ejecución más altos que el precio de mercado en el momento, esto puede indicar un sentimiento alcista, y viceversa.
Gestión del riesgo: el conocimiento de los precios de liquidación históricos puede ayudar en la gestión de riesgos. Si un trader ve que el precio de un activo en particular tiende a oscilar descontroladamente cerca de las fechas de vencimiento, puede decidir cubrir sus apuestas o ajustar los tamaños de sus posiciones para adaptarse a esta volatilidad.
Información de la volatilidad histórica: si bien la volatilidad implícita es una métrica prospectiva que se obtiene del precio de una opción, el "Historial de ejercicios" les da a los traders una perspectiva de la volatilidad histórica. Al comparar ambas métricas, los traders pueden hacerse una idea de si el mercado podría estar sobreestimando o subestimando la volatilidad futura.
Perfeccionar modelos predictivos: los traders suelen utilizar modelos predictivos para prever los movimientos de los precios. Los datos históricos son una entrada clave para estos modelos. Con un historial de ejercicios preciso, estos modelos pueden calibrarse para aumentar su precisión.
Conclusiones
Las decisiones basadas en datos se han convertido en el pilar de las estrategias efectivas a la hora de hacer trading de Opciones. Al analizar estos gráficos en la página de Datos de Binance Options, los traders pueden tomar decisiones mejor fundamentadas y asegurarse así de estar posicionados de una manera más óptima para manejar los altibajos del mercado, así como para comprender mejor el marco de las Opciones.
Advertencia de riesgo:
Exención de representaciones
Este contenido se presenta "tal cual" únicamente con fines de información general y educativos, sin representación ni garantía de ningún tipo. No pretende proporcionar asesoramiento financiero o de inversión ni debe interpretarse como tales. Tampoco pretende recomendar la compra o venta de productos o servicios específicos.
Resultados hipotéticos de rendimiento
Los precios de los activos digitales son volátiles. El valor de tu inversión podría aumentar o disminuir, y podrías no recuperar la cantidad invertida. Los resultados que se publican aquí son solo ejemplos referenciales en cuanto a las potenciales ganancias o pérdidas haciendo trading con los indicadores técnicos y las herramientas, pero de ninguna manera son un reflejo de lo que tú podrías haber ganado o perdido en la misma situación. Por lo tanto, no debes tomar los resultados como una representación de cuáles habrían sido tus ganancias o pérdidas de haber utilizado tales indicadores técnicos. Existen diversos factores relacionados con el mercado en general o con la implementación de cualquier programa de trading específico que no se pueden justificar completamente en la preparación de resultados hipotéticos de rendimiento, y cada uno de esos factores puede afectar negativamente los verdaderos resultados de trading. Los rendimientos observados en el pasado no garantizan ni son un indicativo de resultados futuros, y no se ofrece ninguna declaración o garantía, expresa o implícita, en relación con el rendimiento futuro.
Responsabilidades
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