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Der Bitcoin-Markt zeigt weiterhin Schwäche, trotz einer leichten Erholung des Handelsvolumens. Verkaufsdruck bleibt bestehen, und das Interesse an Derivaten sinkt. Die Optionsmärkte zeigen hohe Absicherungsaktivitäten, was auf eine Erwartung von Unsicherheit hinweist. Vor dem Hintergrund niedriger Liquidität und steigender Nachfrage nach Absicherung bleibt die Gefahr eines Preisverfalls bestehen.

Der Kryptowährungsmarkt durchläuft eine Phase der Konsolidierung nach dem gescheiterten Versuch von Bitcoin, die Marke von 105.000 $ im Januar zu überschreiten. Bitcoin bleibt stabil, während Ethereum, Solana und Meme-Coins mit stärkeren Korrekturen konfrontiert sind. Solana, früher ein Führer im Kapitalzufluss, erfährt ebenfalls einen signifikanten Rückgang. Das offene Interesse an Bitcoin-Futures ist um 11,1 %, an Ethereum um 23,8 %, an Solana um 6,2 % und am Meme-Coin-Index um 52,1 % gesunken, was auf ein nachlassendes Interesse an spekulativen Geschäften mit Fremdkapital hinweist.

Aufmerksamkeit! Wichtige Neuigkeiten zu Kryptowährungen:

– Der Preis von Bitcoin überstieg kurzzeitig 69.000 US-Dollar und durchbrach damit bedeutende technische und On-Chain-Niveaus.
- Alle Untergruppen der kurzfristigen Anleger verfügen nun über nicht realisierte Gewinne, was die Marktstimmung verbessern könnte.
- Das offene Interesse an den Terminmärkten erreichte ein neues Allzeithoch, was auf verstärkte Spekulationen hindeutet.

### Neuigkeiten zu Kryptowährungen

- Die Nachfrage auf dem Kryptowährungsmarkt ist seit März 2024, als ein historischer Höchstwert von 73.000 US-Dollar erreicht wurde, deutlich zurückgegangen.
- Der tägliche Zufluss neuen Kapitals in das Bitcoin-Netzwerk beträgt etwa 0,73 Milliarden US-Dollar und liegt damit deutlich unter dem Spitzenwert von 2,97 Milliarden US-Dollar.
- Eine Verringerung des verfügbaren Angebots, einschließlich kurzfristiger und hochliquider Aktien, deutet auf eine Präferenz der Anleger für HODLing hin.
- Auch die Aktivität an den Terminmärkten nahm ab, was auf einen Rückgang der Spekulation und der Aufmerksamkeit der Anleger hindeutet.
– Die Liveliness-Metrik zeigt einen starken Trend in Richtung HODLing, was das verfügbare Angebot weiter einschränkt.
- Der Markt befindet sich in einer einzigartigen Phase des Gleichgewichts zwischen Angebot und Nachfrage, was auf eine erhöhte Volatilität in der Zukunft hindeuten könnte.

**Kryptowährungsmarkt: Analyse aktueller Trends**

- Die aktuellen Korrekturen am Bitcoin-Markt bleiben relativ gering, was mit historischen Aufwärtstrends übereinstimmt.
- Die Positionierung und das Verhalten kurzfristiger Inhaber haben sich verbessert, was mit den Versuchen des Preises zusammenhängt, das Niveau von 62,5.000 $ wiederherzustellen.
- Ein erhebliches Volumen offener Futures-Positionen kann zu Liquidationskaskaden mit hoher Volatilität führen.
- Trotz des jüngsten Rückgangs auf 60.000 US-Dollar erholte sich der Markt bis zum Ende der Woche auf 63,5.000 US-Dollar.
- Die Tiefe der Korrekturen im aktuellen Zyklus entspricht den vorherigen, mit einem maximalen Rückgang von -26 %.
- Die Werte von 47.000 US-Dollar und 52,5.000 US-Dollar bleiben für die Bestimmung makroökonomischer Trends von entscheidender Bedeutung.
- Spekulationen an den Terminmärkten nehmen zu, was die Volatilität erhöhen könnte.

Dieser Bericht stellt keine Anlageberatung dar.

**Kryptowährungsnachrichten**

- Die Bitcoin-Preise zeigen trotz unterschiedlicher Marktbedingungen ähnliche zyklische Trends.

- Die Zahl der langfristigen Anleger, die rote Zahlen schreiben, ist gestiegen, der finanzielle Druck auf ihre Portfolios bleibt jedoch minimal.

- Die Rentabilität für kurzfristige Inhaber hat sich verbessert, wodurch die finanzielle Belastung verringert wurde.

– Die institutionelle Nachfrage nach Bitcoin über ETFs bleibt trotz geringem Verkaufsdruck stark.

**Kryptowährungsnachrichten**

- Bitcoin gewann für kurzfristige Inhaber (61,9.000 $) und 200DMA (63,9.000 $) wieder an Wert, nachdem die Fed die Zinssätze um 0,50 % gesenkt hatte.

- Neue Investoren zeigen trotz geringer realisierter Verluste Zuversicht, was auf einen allgemeinen Aufwärtstrend hindeutet.

- Der Perpetual-Futures-Markt zeigt eine vorsichtige Erholung, aber die Nachfrage liegt immer noch unter dem Niveau starker Bullenmärkte.

📊 **Neuigkeiten zum Kryptowährungsmarkt**

- Die Nachfrage nach digitalen Vermögenswerten bleibt gering, da nur geringe Kapitalbeträge in den Markt ein- und ausströmen.
- Die Anleger halten weiterhin an der HODLing-Strategie fest, was zu einem Rückgang des aktiven Handels führt.
- Der Preis von Bitcoin ist in den letzten sechs Monaten stabil geblieben, was auf einen möglichen Anstieg der Volatilität in der Zukunft hindeutet.
- Das Volumen liquider Coins nimmt ab, während die Zahl der Langzeitinhaber zunimmt.
– Das Volumen der Stablecoins nimmt zu und erreicht 160,4 Milliarden US-Dollar, was auf eine potenzielle Kaufkraft in der Zukunft hinweist.
- Aufgrund der aktuellen Preisstabilität wird mit einem Anstieg der Volatilität gerechnet.

**Neuigkeiten zu Kryptowährungen und Blockchain**

**Glassnode erweitert Unterstützung für ERC-20-Token**

– Die Glassnode-Plattform unterstützt jetzt mehr als 500 neue ERC-20-Token.
– Mit dieser Erweiterung können Benutzer Ethereum-Assets mit der gleichen Tiefe wie Bitcoin analysieren.
- Enthält Kennzahlen zu Vermögensfundamentaldaten, Investitionsausgaben sowie Gewinn- und Verlustdaten.
- In den ersten 30 Tagen ist der Zugriff auf ERC-20-Metriken kostenlos.

**Kryptowährungsnachrichten:**

- Bitcoin-Investoren haben im Vergleich zu früheren Zyklen im Durchschnitt relativ geringe unrealisierte Verluste, was auf eine günstige Lage hinweist.

- Kurzfristige Inhaber tragen die größten Verluste und sind damit die am stärksten gefährdete Gruppe.

- Die Buchungsaktivität für Gewinne und Verluste bleibt gering, was kurzfristig zu erhöhter Volatilität führen könnte.

- Der Druck auf den Bitcoin-Preis nimmt zu, was den größten Rückgang im aktuellen Zyklus verursacht.

- Trotzdem liegt der Preis von Bitcoin 22 % unter seinem Allzeithoch, was einen relativ geringen Rückgang darstellt.

- Nicht realisierte Verluste machen nur 2,9 % der Marktkapitalisierung von Bitcoin aus, was historisch niedrig ist.

- Kurzfristige Inhaber erleiden weiterhin Verluste, was auf eine mögliche weitere Abschwächung des Marktes hindeutet, bevor der Preis wieder auf 62,4 Tausend US-Dollar steigt.

- Insgesamt nehmen die Verlustmitnahmen zu, was auf eine wachsende Angst der Anleger hindeuten könnte.

- Aktuelle Kennzahlen deuten auf einen möglichen Anstieg der Volatilität in naher Zukunft hin.

**Neuigkeiten: Bitcoin-Dominanz auf dem Kryptowährungsmarkt**

- Seit November 2022 ist die Dominanz von Bitcoin auf dem Kryptowährungsmarkt von 38 % auf 56 % gestiegen.
- Langfristige Inhaber sammeln und halten trotz volatiler Marktbedingungen weiterhin Münzen.
- Kurzfristige Inhaber erlitten große Verluste, was auf eine mögliche Überreaktion auf die jüngsten Ereignisse hinweisen könnte.

**Marktanalyse:**

- Die Dominanz von Ethereum ging um 1,5 % zurück und blieb relativ stabil.
– Die Dominanz von Stablecoins und Altcoins ging um 9,9 % bzw. 5,9 % zurück.
- In den letzten Monaten zeigte der Markt Anzeichen für ein Gleichgewicht.

**Abschluss:**

- Trotz der Unsicherheit auf dem Markt fließt weiterhin Kapital in Bitcoin, was seine führende Position bestätigt.

**Kryptowährungsnachrichten**

– Nach mehr als einem Jahrzehnt des Rechtsstreits haben die Gläubiger von Mt.Gox damit begonnen, Bitcoins zurückzuerhalten. Von den 141.686 BTC wurden bereits etwa 59.000 BTC über die Börsen Kraken und Bitstamp verteilt.

- Langfristige Anleger halten weiterhin 45 % des Netzwerkvermögens und liegen damit über dem Niveau, das zu makrozyklischen Spitzenzeiten erreicht wurde.

- Der Verkaufsdruck von Langzeitinhabern lässt nach, was auf eine Rückkehr zur HODLing-Strategie hindeutet.

CME Group und Glassnode haben einen gemeinsamen Bericht veröffentlicht: Digital Assets: H1 Market Insights and Trends 2024. Der Bericht enthält eine Analyse der wichtigsten Entwicklungen auf dem Markt für digitale Vermögenswerte und bietet institutionellen Anlegern wertvolle Einblicke in die neuesten Trends.

Der Bericht umfasst: Marktüberblick, Analyse von Kapitalflüssen und Marktzyklen, Grundlagen des Derivatemarktes.

Grundlegende Momente:
- CME-Dominanz auf dem Markt für digitale Asset-Futures
- Bullenmarktkorrektur
- ETH/BTC-Verhältnis als Indikator für die Marktstimmung
- Vergleich der Bitcoin-Abwicklungsvolumina mit Visa und Mastercard

Der Bericht steht zum Download bereit.

„Bitcoin Sharpe Signal Short (BSS Short)“ ist ein neues Tool für institutionelle Anleger, um Phasen bevorstehender Marktrückgänge mit einem hohen Maß an Sicherheit zu erkennen. BSS Short nutzt Blockchain-Daten, um die Erträge aus Marktkorrekturen zu maximieren und Risiken zu verwalten. Das Tool bietet tägliche und stündliche Updates und passt sich so an verschiedene Handelsstrategien an. Es richtet sich an Hedgefonds, Family Offices, Trading Desks und andere Unternehmen, die an komplexen Handelsstrategien beteiligt sind.

Der Kryptowährungsmarkt bewegt sich seit März seitwärts, nachdem er einen historischen Höchststand von 73.000 US-Dollar erreicht hatte. Die Analyse kurzfristiger Anleger zeigt eine negative Nachfragedynamik seit Anfang Mai. Langfristige Inhaber bringen trotz der Tatsache, dass ihr Anteil nur 4–8 % der Gesamtsumme beträgt, 30–40 % des Gewinns. Dies verdeutlicht die Konzentration des Reichtums in alten Münzen.

Trotz der Preisvolatilität bleibt die Rentabilität der Anleger hoch, wobei der durchschnittliche Gewinn aus dem Halten von Münzen bei etwa 120 % liegt. Die Nachfrage reicht aus, um den Verkaufsdruck und die Veräußerung von HODLern aufzufangen, reicht jedoch nicht aus, um weiteres Wachstum zu ermöglichen. Der Cash-and-Carry-Handel geht weiter, insbesondere bei institutionellen Händlern, was die Erwartung eines Range-Tradings vorerst bestätigt.

Dezentrale Börsen (DEX) wie Uniswap sind ein Schlüsselelement des Krypto-Finanzsystems. Uniswap, das größte DEX-Protokoll, ist für seinen erlaubnisfreien Zugriff und sein vereinfachtes Benutzererlebnis bekannt. Die Hauptvorteile eines DEX ergeben sich aus der Skalierbarkeit der zugrunde liegenden Blockchain, die eine größere Latenz und höhere Transaktionsgebühren mit sich bringt. Im Gegensatz zu zentralisierten Börsen behalten Benutzer jedoch die Kontrolle über ihre Gelder und wickeln Transaktionen über Liquiditätspools ab.

Glassnode hat 28 neue Kennzahlen für eine detailliertere Analyse des Marktes für digitale Vermögenswerte eingeführt. Neue Kennzahlen ermöglichen es, Momente erheblicher nicht realisierter Verluste und Kapitulationen, die oft auf lokale Markttiefs hinweisen, genauer zu identifizieren. Besonderes Augenmerk wird auf die Analyse des Verhaltens kurzfristiger Inhaber gelegt, bei denen es sich häufig um neue Marktteilnehmer oder spekulative Händler handelt. Die neuen Metriken stehen nur Benutzern des Glassnode Enterprise-Plans zur Verfügung.

Ein neuer Bericht von Glassnode liefert Daten zu den Verlusten kurz- und langfristiger Anleger in Kryptowährungen. Während eines Bullenmarktes erzielen langfristig orientierte Anleger in der Regel Gewinne, während kurzfristig orientierte Anleger häufig Verluste erleiden. Mithilfe neuer Kennzahlen analysiert Glassnode die Anlegerverluste bei Marktabschwüngen, um festzustellen, wann die Verkäufer erschöpft sind. Dies hilft dabei, Bruchstellen bei Korrekturen und Konsolidierungen innerhalb eines vorherrschenden Aufwärtstrends zu identifizieren.

Ein neuer Bericht von Glassnode zeigt Verluste von Kryptowährungsinvestoren bei Marktabschwüngen auf. Laut Analysten sind kurzfristig orientierte Anleger die Hauptverlustquelle. Mithilfe neuer, nach Alter aufgeschlüsselter Kennzahlen haben die Forscher ein Modell erstellt, das dabei hilft, zu erkennen, wann die Verkäufer unter Daytradern und Investoren, die in wöchentlichen und monatlichen Abständen arbeiten, erschöpft sind.