DPodoprigora

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Ray Dalio und die Entstehung des „Allwetter-Portfolios“ (All Weather Portfolio)So übersteht man jeden Krypto-Crash: Das Geheimnis von Ray Dalios Anlagestrategie #Binance Geschichte Ray Dalio ist der Gründer von Bridgewater Associates, dem größten Hedgefonds der Welt. Nachdem er zahlreiche schwere Krisen erlebt hatte, stellte sich Dalio die Frage: Wie kann man ein Anlageportfolio aufbauen, das unabhängig davon stetig wächst, ob der Markt fällt oder steigt und ob Inflation oder Rezession herrscht?

Ray Dalio und die Entstehung des „Allwetter-Portfolios“ (All Weather Portfolio)

So übersteht man jeden Krypto-Crash: Das Geheimnis von Ray Dalios Anlagestrategie
#Binance Geschichte
Ray Dalio ist der Gründer von Bridgewater Associates, dem größten Hedgefonds der Welt. Nachdem er zahlreiche schwere Krisen erlebt hatte, stellte sich Dalio die Frage: Wie kann man ein Anlageportfolio aufbauen, das unabhängig davon stetig wächst, ob der Markt fällt oder steigt und ob Inflation oder Rezession herrscht?
​„Der Finanzmarkt ist ein Barometer, das den Druck menschlicher Emotionen registriert, nicht nur wirtschaftliche Fakten.“ — Bernard Baruch #BTC #ETH #XRP #fomc
​„Der Finanzmarkt ist ein Barometer, das den Druck menschlicher Emotionen registriert, nicht nur wirtschaftliche Fakten.“ — Bernard Baruch

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Viktor Sperandeo („Trader Vic“): Das Geheimnis von Disziplin und Überleben an den MärktenDie 1%-Regel eines legendären Traders: Warum Profis bei einem Trade nie mehr als ihre Einlage verlieren. Geschichte Viktor Sperandeo (Spitzname „Trader Vic“) verwaltete über 30 Jahre lang große Kapitalbeträge an der Wall Street und wurde dafür bekannt, kein einziges Jahr mit Verlust abgeschlossen zu haben. Selbst während schwerer Börsencrashs (einschließlich des Absturzes von 1987) überstanden seine Konten die Krise nicht nur, sondern vermehrten ihr Kapital.

Viktor Sperandeo („Trader Vic“): Das Geheimnis von Disziplin und Überleben an den Märkten

Die 1%-Regel eines legendären Traders: Warum Profis bei einem Trade nie mehr als ihre Einlage verlieren.
Geschichte
Viktor Sperandeo (Spitzname „Trader Vic“) verwaltete über 30 Jahre lang große Kapitalbeträge an der Wall Street und wurde dafür bekannt, kein einziges Jahr mit Verlust abgeschlossen zu haben. Selbst während schwerer Börsencrashs (einschließlich des Absturzes von 1987) überstanden seine Konten die Krise nicht nur, sondern vermehrten ihr Kapital.
„Ein Bullenmarkt wird im Pessimismus geboren, wächst im Skeptizismus, reift im Optimismus und stirbt an der Euphorie.“ — John Templeton John Marks Templeton (29. November 1912 – 8. Juli 2008) war ein US-amerikanischer und britischer Investor und Philanthrop, der einen Großteil seines Vermögens für die Religion und die Wissenschaft spendete. #BTC #XRP #XAU
„Ein Bullenmarkt wird im Pessimismus geboren, wächst im Skeptizismus, reift im Optimismus und stirbt an der Euphorie.“ — John Templeton

John Marks Templeton (29. November 1912 – 8. Juli 2008) war ein US-amerikanischer und britischer Investor und Philanthrop, der einen Großteil seines Vermögens für die Religion und die Wissenschaft spendete.
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Stoff zum Nachdenken!
Stoff zum Nachdenken!
Golos Baffeta
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Notizen für die Auserwählten
Beginnen wir zunächst mit der aktuellen Situation und wenden uns anschließend der globalen Agenda zu.
Bis heute warte ich immer noch auf den Beginn einer Regulierungspolitik für alle Krypto-Projekte. Ich denke, dass sie bereits im Januar/Februar 2027 klare Definitionen für die jeweiligen Vermögenswerte liefern wird. Selbstverständlich werden dabei auch Stablecoins berücksichtigt.
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George Soros und der Angriff auf die Bank of England: Wie man ein System mit Mathematik aushebeltWie George Soros das Pfund Sterling „zu Fall brachte“ und an einem Tag 1 Milliarde Dollar verdiente ​Geschichte Am 16. September 1992 („Schwarzer Mittwoch“) tätigte der Quantum Fund von George Soros die berühmteste Spekulation der Geschichte. Soros erkannte ein Ungleichgewicht: Die Bank of England hielt den Kurs des Pfund Sterling künstlich innerhalb des Europäischen Wechselkursmechanismus, obwohl sich die britische Wirtschaft in einer Rezession befand und die hohen Zinsen nicht verkraftete.

George Soros und der Angriff auf die Bank of England: Wie man ein System mit Mathematik aushebelt

Wie George Soros das Pfund Sterling „zu Fall brachte“ und an einem Tag 1 Milliarde Dollar verdiente
​Geschichte
Am 16. September 1992 („Schwarzer Mittwoch“) tätigte der Quantum Fund von George Soros die berühmteste Spekulation der Geschichte. Soros erkannte ein Ungleichgewicht: Die Bank of England hielt den Kurs des Pfund Sterling künstlich innerhalb des Europäischen Wechselkursmechanismus, obwohl sich die britische Wirtschaft in einer Rezession befand und die hohen Zinsen nicht verkraftete.
​„Trends gibt es, weil Menschen Zeit brauchen, um neue Informationen zu verarbeiten und anzunehmen.“ — Stanley Druckenmiller Stanley Freeman Druckenmiller ist ein amerikanischer Milliardär, Investor und Finanzier sowie Gründer von Duquesne Capital. Er gilt als einer der erfolgreichsten Vermögensverwalter an der Wall Street. Sein persönliches Vermögen wird auf 4,8 Milliarden US-Dollar geschätzt. Er ist Philanthrop und Weggefährte von George Soros, für den er den Quantum Fund verwaltete. #BTC #XRP #XAU #stock
​„Trends gibt es, weil Menschen Zeit brauchen, um neue Informationen zu verarbeiten und anzunehmen.“ — Stanley Druckenmiller

Stanley Freeman Druckenmiller ist ein amerikanischer Milliardär, Investor und Finanzier sowie Gründer von Duquesne Capital. Er gilt als einer der erfolgreichsten Vermögensverwalter an der Wall Street. Sein persönliches Vermögen wird auf 4,8 Milliarden US-Dollar geschätzt. Er ist Philanthrop und Weggefährte von George Soros, für den er den Quantum Fund verwaltete.

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Michael Burry und der Zusammenbruch der Immobilienblase: Geduld gegen den „Marktwahnsinn“Wie Michael Burry den Markt zwei Jahre vor dem Crash shortete: Die wichtigste Lektion für Krypto-Bären Geschichte Michael Burry (der geniale Investor aus dem Film „The Big Short“) erkannte bereits 2005–2006, dass der US-Hypothekenmarkt auf „Luft“ gebaut war. Er ging massive Short-Positionen ein, indem er Credit Default Swaps kaufte.

Michael Burry und der Zusammenbruch der Immobilienblase: Geduld gegen den „Marktwahnsinn“

Wie Michael Burry den Markt zwei Jahre vor dem Crash shortete: Die wichtigste Lektion für Krypto-Bären
Geschichte
Michael Burry (der geniale Investor aus dem Film „The Big Short“) erkannte bereits 2005–2006, dass der US-Hypothekenmarkt auf „Luft“ gebaut war. Er ging massive Short-Positionen ein, indem er Credit Default Swaps kaufte.
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John Templeton und der Kauf „beim Donner der Kanonen“Konzept: tiefgründiges Value Investing, extremer antizyklischer Ansatz und psychische Belastbarkeit. Der Satz „Kaufe beim Donner der Kanonen, verkaufe beim Klang der Trompeten“ (auch: „beim Klang der Fanfaren“) ist ein klassischer Börsen-Spruch. Als Urheber gilt der berühmte Finanzier Nathan Rothschild aus dem 18. Jahrhundert. Die Strategie ist einfach: Geopolitische Katastrophen, Kriege und Panik lassen die Kurse einbrechen und schaffen so die besten Voraussetzungen für langfristige Investitionen. Frieden und Euphorie hingegen sind der richtige Zeitpunkt, um Gewinne mitzunehmen.

John Templeton und der Kauf „beim Donner der Kanonen“

Konzept: tiefgründiges Value Investing, extremer antizyklischer Ansatz und psychische Belastbarkeit.
Der Satz „Kaufe beim Donner der Kanonen, verkaufe beim Klang der Trompeten“ (auch: „beim Klang der Fanfaren“) ist ein klassischer Börsen-Spruch. Als Urheber gilt der berühmte Finanzier Nathan Rothschild aus dem 18. Jahrhundert. Die Strategie ist einfach: Geopolitische Katastrophen, Kriege und Panik lassen die Kurse einbrechen und schaffen so die besten Voraussetzungen für langfristige Investitionen. Frieden und Euphorie hingegen sind der richtige Zeitpunkt, um Gewinne mitzunehmen.
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Bill Ackman und seine geniale Wette auf die Corona-Krise 2020Konzept: Makroökonomische Absicherung, asymmetrisches Risiko und Portfolioabsicherung mit minimalem Aufwand. Geschichte Bill Ackman ist der Gründer des Hedgefonds Pershing Square Capital Management. Er ist als klassischer aktivistischer Investor bekannt, der große Aktienpakete unterbewerteter Unternehmen aufkauft und das Management zu einer Änderung seiner Strategie drängt. Sein spektakulärstes und blitzschnell abgeschlossenes Geschäft tätigte er jedoch im Februar und März 2020, ganz zu Beginn der COVID-19-Pandemie.

Bill Ackman und seine geniale Wette auf die Corona-Krise 2020

Konzept: Makroökonomische Absicherung, asymmetrisches Risiko und Portfolioabsicherung mit minimalem Aufwand.
Geschichte
Bill Ackman ist der Gründer des Hedgefonds Pershing Square Capital Management. Er ist als klassischer aktivistischer Investor bekannt, der große Aktienpakete unterbewerteter Unternehmen aufkauft und das Management zu einer Änderung seiner Strategie drängt. Sein spektakulärstes und blitzschnell abgeschlossenes Geschäft tätigte er jedoch im Februar und März 2020, ganz zu Beginn der COVID-19-Pandemie.
​„Die Masse liegt an den Extrempunkten des Marktes immer falsch.“ — Humphrey Neill Wichtige Fakten: Tätigkeit: Er war Herausgeber des einflussreichen Newsletters „Neill’s Contrary Opinion“, den er abgeschieden in einem Bauernhaus in Vermont verfasste, weit entfernt vom Trubel der Wall Street. Kernidee: Bekannt ist er vor allem für seinen Aphorismus: „Wenn alle gleich denken, liegen wahrscheinlich alle falsch“ (When everybody thinks alike, everyone is likely to be wrong). Ansicht über die Masse: Neill behauptete, dass die Masse im Allgemeinen dem eigentlichen Markttrend folgt, aber am Anfang und am Ende von Trendwenden falschliegt (weil sie Gier, Angst und Herdentrieb nachgibt). Wichtigste Bücher: „Die Kunst des konträren Denkens“ (The Art of Contrary Thinking, 1954) „Tape Reading und Markttaktik“ (Tape Reading & Market Tactics, 1931) „Die Innengeschichte der Börse“ (The Inside Story of the Stock Exchange, 1950) #BTC #XRP #XAU #BinanceSquareFamily
​„Die Masse liegt an den Extrempunkten des Marktes immer falsch.“ — Humphrey Neill
Wichtige Fakten:

Tätigkeit: Er war Herausgeber des einflussreichen Newsletters „Neill’s Contrary Opinion“, den er abgeschieden in einem Bauernhaus in Vermont verfasste, weit entfernt vom Trubel der Wall Street.

Kernidee: Bekannt ist er vor allem für seinen Aphorismus: „Wenn alle gleich denken, liegen wahrscheinlich alle falsch“ (When everybody thinks alike, everyone is likely to be wrong).

Ansicht über die Masse: Neill behauptete, dass die Masse im Allgemeinen dem eigentlichen Markttrend folgt, aber am Anfang und am Ende von Trendwenden falschliegt (weil sie Gier, Angst und Herdentrieb nachgibt).

Wichtigste Bücher:

„Die Kunst des konträren Denkens“ (The Art of Contrary Thinking, 1954)

„Tape Reading und Markttaktik“ (Tape Reading & Market Tactics, 1931)

„Die Innengeschichte der Börse“ (The Inside Story of the Stock Exchange, 1950)
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Jesse Livermore und der Short beim „Großen Crash von 1929“Konzept: Spielinstinkt, Verständnis der Marktpsychologie, große Trends und die tragische Lektion des Risikomanagements. Geschichte Jesse Livermore (mit den Spitznamen „Jungen-Spekulant“ und „Großer Bär der Wall Street“) war einer der charismatischsten und eigenwilligsten Trader der Geschichte. Ende des 19. Jahrhunderts begann er als Kurszetteljunge und studierte die Preise anhand des Tickerbandes (Tape Reading). Mehrmals verlor er ganze Vermögen und baute sie von Grund auf wieder auf. Seinen Höhepunkt erreichte er während der Wirtschaftskrise von 1929.

Jesse Livermore und der Short beim „Großen Crash von 1929“

Konzept: Spielinstinkt, Verständnis der Marktpsychologie, große Trends und die tragische Lektion des Risikomanagements.
Geschichte
Jesse Livermore (mit den Spitznamen „Jungen-Spekulant“ und „Großer Bär der Wall Street“) war einer der charismatischsten und eigenwilligsten Trader der Geschichte. Ende des 19. Jahrhunderts begann er als Kurszetteljunge und studierte die Preise anhand des Tickerbandes (Tape Reading). Mehrmals verlor er ganze Vermögen und baute sie von Grund auf wieder auf. Seinen Höhepunkt erreichte er während der Wirtschaftskrise von 1929.
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Paul Tudor Jones und der Crash am „Schwarzen Montag“ 1987Konzept: Makroanalyse, fraktale Modellierung von Marktzyklen, Asymmetrie und Risiko-Ertrags-Verhältnis (R:R). Geschichte Im Herbst 1987 befand sich der amerikanische Aktienmarkt in einer anhaltenden Hausse. Doch der junge Fondsmanager Paul Tudor Jones (Gründer der Tudor Investment Corporation) und sein Analyst Peter Borish bemerkten eine verborgene Schwachstelle des Systems.

Paul Tudor Jones und der Crash am „Schwarzen Montag“ 1987

Konzept: Makroanalyse, fraktale Modellierung von Marktzyklen, Asymmetrie und Risiko-Ertrags-Verhältnis (R:R).
Geschichte
Im Herbst 1987 befand sich der amerikanische Aktienmarkt in einer anhaltenden Hausse. Doch der junge Fondsmanager Paul Tudor Jones (Gründer der Tudor Investment Corporation) und sein Analyst Peter Borish bemerkten eine verborgene Schwachstelle des Systems.
​«Die meisten Menschen interessieren sich für Aktien, wenn sich alle anderen dafür interessieren. Tatsächlich sollte man kaufen, wenn niemand sonst das tun möchte.» — Warren Buffett #BTC #ETH #XRP
​«Die meisten Menschen interessieren sich für Aktien, wenn sich alle anderen dafür interessieren. Tatsächlich sollte man kaufen, wenn niemand sonst das tun möchte.» — Warren Buffett
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Jim Simons und Renaissance Technologies (Medallion Fund)Konzept: quantitative Analyse (Quant Trading), Suche nach Mikroanomalien, Gesetz der großen Zahlen und algorithmische Überlegenheit. Geschichte Jim Simons war ein herausragender amerikanischer Mathematiker und Geometer (Mitbegründer der Chern-Simons-Theorie in der Quantenphysik). 1982 gründete er Renaissance Technologies. Statt auf klassische Fundamentalanalysten und Händler von der Wall Street setzte Simons ausschließlich auf promovierte Fachleute (PhD) aus Mathematik, Astrophysik, Quantenphysik und Signalverarbeitung.

Jim Simons und Renaissance Technologies (Medallion Fund)

Konzept: quantitative Analyse (Quant Trading), Suche nach Mikroanomalien, Gesetz der großen Zahlen und algorithmische Überlegenheit.
Geschichte
Jim Simons war ein herausragender amerikanischer Mathematiker und Geometer (Mitbegründer der Chern-Simons-Theorie in der Quantenphysik). 1982 gründete er Renaissance Technologies. Statt auf klassische Fundamentalanalysten und Händler von der Wall Street setzte Simons ausschließlich auf promovierte Fachleute (PhD) aus Mathematik, Astrophysik, Quantenphysik und Signalverarbeitung.
„Die Märkte befinden sich in einem ständigen Zustand der Unsicherheit und des Wandels, und Geld verdient man, indem man das Offensichtliche diskontiert und auf das Unerwartete setzt.“ — George Soros #BTC #ETH #XRP #Binance #trading
„Die Märkte befinden sich in einem ständigen Zustand der Unsicherheit und des Wandels, und Geld verdient man, indem man das Offensichtliche diskontiert und auf das Unerwartete setzt.“ — George Soros

#BTC #ETH #XRP #Binance #trading
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Richard Dennis und das Experiment „Turtle Traders“Konzept: Disziplin, Trendfolge (Trend Following), systematisches Risikomanagement und der Verzicht auf Intuition. ​Geschichte ​In den 1970er-Jahren verwandelte Richard Dennis geliehene 1.600 $ durch den Handel an den Rohstoff- und Terminmärkten in mehr als 200 Millionen $. 1983 entstand zwischen ihm und seinem Partner William Eckhardt eine grundlegende Meinungsverschiedenheit:

Richard Dennis und das Experiment „Turtle Traders“

Konzept: Disziplin, Trendfolge (Trend Following), systematisches Risikomanagement und der Verzicht auf Intuition.
​Geschichte
​In den 1970er-Jahren verwandelte Richard Dennis geliehene 1.600 $ durch den Handel an den Rohstoff- und Terminmärkten in mehr als 200 Millionen $. 1983 entstand zwischen ihm und seinem Partner William Eckhardt eine grundlegende Meinungsverschiedenheit:
„Das wertvollste Kapital eines Traders ist seine Fähigkeit, im Epizentrum des Sturms ruhig zu bleiben.“ — Nassim Taleb #BTC #ETH #XRP
„Das wertvollste Kapital eines Traders ist seine Fähigkeit, im Epizentrum des Sturms ruhig zu bleiben.“ — Nassim Taleb

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