Alle Long-Positionen sind geschlossen. Ich habe die Richtung gewechselt und Short-Positionen in QQQ, SOXL, RAM.LITE, MU und NVDA eröffnet. Außerdem habe ich bereits heute Morgen BTC und ETH geshortet – die beiden waren heute Morgen schon sehr schwach. Hier die Überlegungen:
1. Heute um 17 Uhr hielt Fed-Gouverneur Waller in London eine Rede. Er sagte, selbst wenn die Inflationsdaten heute Abend besser ausfallen, neige er dazu, im Dezember die Zinsen um 25 Basispunkte anzuheben.
Wenn die Kerninflation im Monatsvergleich wie in den letzten beiden Monaten bei 0,3 % oder höher liegt, sollte man eine Erhöhung um 50 Basispunkte „in Betracht ziehen“. Eine Erhöhung um nur 25 Basispunkte würde der Glaubwürdigkeit der Fed schaden. Nach dieser Aussage begann der Markt etwas schwächer zu werden. Zwar dürften die heutigen CPI-Daten die Erwartungen wahrscheinlich nicht übertreffen, sondern vermutlich im Rahmen der Erwartungen liegen. Das Problem ist jedoch, dass die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung um 50 Basispunkte im Dezember zuvor praktisch bei null lag und nach dieser Aussage auf 5 % gestiegen ist. Auch wenn diese Wahrscheinlichkeit sehr gering ist, sorgt das für Unsicherheit am Markt. Selbst wenn die CPI-Daten heute den Erwartungen entsprechen, kommen am Freitag noch die ebenfalls wichtigen PPI-Daten. Solange die PPI-Daten nicht vorliegen, trauen sich die Marktteilnehmer möglicherweise nicht, kräftig zu kaufen.
2. Die heutige Kursentwicklung nach Börsenschluss, über Nacht und vor Börsenbeginn lag insgesamt unter meinen Erwartungen. Jede echte Erholung am Markt wurde bisher von einem anhaltenden Anstieg begleitet – und nicht davon, dass die Kurse eine ganze Nacht lang hochgezogen werden und sich dann nicht mehr bewegen. Solche Bewegungen gibt es nur bei Erholungen innerhalb eines Abwärtstrends. Es ist nicht auszuschließen, dass sich dieses Mal das Szenario von 2022 wiederholt.
3. Morgen früh gibt es nach Börsenschluss außerdem noch eine Horrorgeschichte rund um CRWV. Man sollte wissen, dass Musk bereits angedeutet hat, dass es Unternehmen wie CRWV künftig möglicherweise nicht besonders gut ergehen wird.
4. Bei den Short-Positionen in BTC/ETH/SOL ist die Sache ziemlich einfach: Heute war sogar QQQ während seiner Erholung schwach. Umso mehr gilt das, falls QQQ erneut fällt. Diesmal könnte BTC vielleicht die 70.000 testen. Sollten die CPI-Daten die Erwartungen übertreffen, wird das noch wahrscheinlicher.
Plan für den Stop-Loss: Wenn QQQ nach dem heutigen Abend stabil über 683,65 bleibt, ziehe ich konsequent den Stop-Loss – es geht ja nur um ein paar Punkte.
1. Heute um 17 Uhr hielt Fed-Gouverneur Waller in London eine Rede. Er sagte, selbst wenn die Inflationsdaten heute Abend besser ausfallen, neige er dazu, im Dezember die Zinsen um 25 Basispunkte anzuheben.
Wenn die Kerninflation im Monatsvergleich wie in den letzten beiden Monaten bei 0,3 % oder höher liegt, sollte man eine Erhöhung um 50 Basispunkte „in Betracht ziehen“. Eine Erhöhung um nur 25 Basispunkte würde der Glaubwürdigkeit der Fed schaden. Nach dieser Aussage begann der Markt etwas schwächer zu werden. Zwar dürften die heutigen CPI-Daten die Erwartungen wahrscheinlich nicht übertreffen, sondern vermutlich im Rahmen der Erwartungen liegen. Das Problem ist jedoch, dass die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung um 50 Basispunkte im Dezember zuvor praktisch bei null lag und nach dieser Aussage auf 5 % gestiegen ist. Auch wenn diese Wahrscheinlichkeit sehr gering ist, sorgt das für Unsicherheit am Markt. Selbst wenn die CPI-Daten heute den Erwartungen entsprechen, kommen am Freitag noch die ebenfalls wichtigen PPI-Daten. Solange die PPI-Daten nicht vorliegen, trauen sich die Marktteilnehmer möglicherweise nicht, kräftig zu kaufen.
2. Die heutige Kursentwicklung nach Börsenschluss, über Nacht und vor Börsenbeginn lag insgesamt unter meinen Erwartungen. Jede echte Erholung am Markt wurde bisher von einem anhaltenden Anstieg begleitet – und nicht davon, dass die Kurse eine ganze Nacht lang hochgezogen werden und sich dann nicht mehr bewegen. Solche Bewegungen gibt es nur bei Erholungen innerhalb eines Abwärtstrends. Es ist nicht auszuschließen, dass sich dieses Mal das Szenario von 2022 wiederholt.
3. Morgen früh gibt es nach Börsenschluss außerdem noch eine Horrorgeschichte rund um CRWV. Man sollte wissen, dass Musk bereits angedeutet hat, dass es Unternehmen wie CRWV künftig möglicherweise nicht besonders gut ergehen wird.
4. Bei den Short-Positionen in BTC/ETH/SOL ist die Sache ziemlich einfach: Heute war sogar QQQ während seiner Erholung schwach. Umso mehr gilt das, falls QQQ erneut fällt. Diesmal könnte BTC vielleicht die 70.000 testen. Sollten die CPI-Daten die Erwartungen übertreffen, wird das noch wahrscheinlicher.
Plan für den Stop-Loss: Wenn QQQ nach dem heutigen Abend stabil über 683,65 bleibt, ziehe ich konsequent den Stop-Loss – es geht ja nur um ein paar Punkte.