Die Entscheidung der australischen Regierung, den Kapitalertragsrabatt von 50 % für alle Anlagen im Haushalt im Mai abzuschaffen, kam für Krypto-Besitzer völlig überraschend. Die neue Regelung verdoppelt effektiv den steuerpflichtigen Anteil eines Gewinns, abzüglich eines kleinen Inflationsabschlags.
Es gibt jedoch legale Möglichkeiten, die Höhe der CGT zu senken, die du zahlen musst – wenn du jetzt mit den Vorbereitungen beginnst.
Einige australische Krypto-Besitzer ergreifen drastische Maßnahmen – wie Finder-Gründer und Krypto-König Fred Schebesta, der nach Singapur zieht, wo 0 % CGT anfallen, und die Steueränderungen als „vernichtenden Schlag“ bezeichnete.
Es gibt jedoch weniger drastische Möglichkeiten, deine CGT-Steuerlast zu senken. Dazu gehören die Einrichtung eines selbstverwalteten Superannuation-Fonds (SMSF), die Gründung eines Unternehmens, um Kryptowährungen zum Unternehmenssteuersatz zu handeln, oder einfach die Daumen zu drücken und zu hoffen, dass die Opposition die Änderungen nach der nächsten Wahl rückgängig macht.
Quelle: YahooFinance
Was ändert sich bei der CGT am 1. Juli 2027?
Seit 1999 mussten australische Vermögensbesitzer nur die Hälfte ihrer Kapitalgewinne versteuern. Ab dem 1. Juli 2027 gilt ihr voller Einkommensteuersatz – das bedeutet 30% CGT bei Einkommen und Gewinnen zwischen A$45,000 und $135,000, 37% auf den Anteil zwischen $135,000 und $190,000 und 47% auf Beträge darüber. (Alle Beträge in diesem Artikel sind in australischen Dollar angegeben.)
Als wäre das nicht schon schlimm genug, müssen Geringverdiener, die keine Sozialhilfe beziehen – etwa Studierende und Rentner –, unabhängig von der Höhe des Gewinns mindestens 30% CGT zahlen.
Der einzige nun verfügbare Abschlag berücksichtigt die Auswirkungen der Inflation auf deine Anschaffungskosten. Wenn du also 2027 ein Haus für $1 million kaufst und es zehn Jahre später für $1.5 million verkaufst, musst du bei einer Inflation von 3% die etwa $344,000, die auf die Inflation zurückzuführen sind, nicht versteuern.
„Die Herausforderung bei Kryptowährungen ist, dass die CGT-Änderungen und die Indexierung langsam wachsenden Vermögenswerten sehr helfen, nicht aber schnell wachsenden“, erklärt Andrea Yuen, CEO von Swyftx.
Wenn du Bitcoin also für $10,000 kaufst und zehn Jahre später für $100,000 verkaufst, beträgt der Inflationsabschlag nur etwa $3,439. Nach dem alten System würdest du Gewinne in Höhe von $45,000 versteuern. Nach dem neuen System zahlst du Steuern auf Gewinne in Höhe von $86,561.
Der Stockspot-Analyst Chris Brycki verglich, wie zehn verschiedene Anlageklassen unter den neuen Regeln abschneiden würden.
„Kryptowährungen rangieren ganz unten, weil fast ihre gesamte Rendite aus Kurssteigerungen stammt“, schrieb er in der Zeitung The Australian.
„Eine ohnehin spekulative Anlage wird nach Steuern nun noch weniger rentabel.“
Hier sind einige Strategien, mit denen Kryptoanleger mit den Änderungen umgehen können – von kaum oder gar keinem Aufwand bis hin zur kompletten Umstrukturierung des eigenen Lebens.
Quelle: Chris Brycki
1. Auf einen massiven Bullenmarkt vor Juli hoffen
Jeder Gewinn, den du vor dem 1. Juli 2027 erzielt hast, wird nach dem bestehenden System mit einem Abschlag von 50% versteuert. Am besten hoffst du also, dass ein heftiger Bullenmarkt den Wert deines Portfolios bis zu diesem Datum so weit wie möglich steigen lässt.
Du solltest den Wert jedes Krypto-Vermögenswerts, den du an diesem Tag besitzt, sorgfältig dokumentieren, denn jeder Gewinn, der ab diesem Wert entsteht, wird mit dem höheren Steuersatz besteuert.
Ben Simpson, Gründer des Krypto-Beratungsdienstes Collective Shift, sagt, die Entwicklung von Bitcoin seit der Jahresmitte in einem schwierigen makroökonomischen Umfeld lasse weitere Gewinne vor Juli erwarten.
Simpson (der darauf hinweist, dass er kein Finanzberater ist) fügt jedoch hinzu: „Ich würde wahrscheinlich nicht Haus und Hof darauf verwetten, dass wir einen riesigen Bullenmarkt erleben werden.“
„Ich denke, dass wir die meisten Renditen rund um das Halving im Mai 2028 sehen werden. Daher glaube ich nicht, dass sich das zugunsten der Anleger auswirken wird.“
Yuen merkt an, dass du die Preise nicht kontrollieren kannst. „Es ist keine Strategie, wenn man einfach nur hofft“, sagt sie.
2. Wähle eine Partei, die die CGT-Änderungen rückgängig machen will
Sowohl die offizielle Oppositionspartei The Coalition als auch die aufstrebende Oppositionspartei One Nation haben versprochen, die Änderungen rückgängig zu machen. Krypto-Wähler, denen dieses einzelne Thema wichtig genug ist, könnten für einen Regierungswechsel stimmen.
Die regierende ALP verfügt jedoch über 94 der 150 Sitze im Repräsentantenhaus und dürfte nur schwer aus dem Amt zu verdrängen sein. Sollte es zu einem Regierungswechsel kommen – und das Gesetz rechtzeitig den Senat passieren –, könnten die Änderungen theoretisch rückgängig gemacht werden, bevor ab dem 1. Juli 2028 irgendjemand eine Steuererklärung einreichen muss.
Wahrscheinlicher ist jedoch, dass Änderungen am System erst nach diesem Datum erfolgen. Adrian Forza, Direktor von Crypto Tax Australia, sagt, dadurch würde die Berechnung der Gewinne sehr schwierig.
„Drei Berechnungen durchzuführen wäre ein Albtraum, aber langfristig wäre es besser für die Öffentlichkeit.“
3. Übertrage deine Kryptowährungen in einen selbstverwalteten Superannuation-Fonds
Australische Altersvorsorgefonds heißen Superannuation-Fonds. Sobald du über 60 bist, kannst du steuerfrei auf deine Anlagen zugreifen – auch wenn sie weiter wachsen.
Leider erlauben keine der regulären Superannuation-Fonds ihren Kunden, in Kryptowährungen zu investieren. Wenn du also deine Kryptogewinne mit dieser Methode schützen möchtest, müsstest du einen SMSF einrichten. Etwa ein Drittel von Simpsons vermögenden Kunden investiert über SMSFs in Kryptowährungen.
„Bitcoin zu kaufen und dort anzusammeln, ist eine wirklich solide Idee“, sagt er, warnt aber davor, viele Altcoins hinzuzufügen. „Du riskierst deinen Ruhestand – eine Anlage auf sehr lange Sicht – mit kurzfristigen Altcoins“, sagt er.
Der australische Superannuation-Fonds AMP hat in Bitcoin investiert – erlaubt seinen Kunden dies aber nicht.
Der große Nachteil von SMSFs, erklärt der 27-jährige Gründer, ist, dass jüngere Kryptoanleger jahrzehntelang nicht an das Geld herankommen.
„Du kannst nicht darauf zugreifen, bis du im Ruhestand bist, oder? Du kannst diese Gewinne also erst später im Leben wirklich nutzen.“
Realistischerweise ist das also eine Strategie, die sich eher für wohlhabendere Anleger über 50 eignet, die nicht so lange warten müssen.
Die Regierung hat den Betrieb eines SMSF außerdem zu einer ziemlichen Plackerei gemacht: Es gibt jede Menge Compliance-Unterlagen und Prüfungen sowie eine Reihe unvermeidbarer Gebühren, die es bei kleineren Guthaben unrentabel machen.
Die jährlichen Kosten liegen normalerweise zwischen $2,000 und $4,000. Online-Anbieter wie Stake können die jährlichen Gesamtkosten jedoch auf etwa $1,330 senken – vorausgesetzt, du kaufst nur Bitcoin- oder Ether-ETFs.
Außerdem musst du zunächst alle Kryptowährungen verkaufen und darauf Steuern zahlen, bevor du sie mit deinem SMSF zurückkaufen kannst. Auch jährliche Einzahlungsgrenzen musst du berücksichtigen. Forza sagt jedoch, dass du mit etwas Kreativität fast $400,000 hineinbekommen solltest.
Halte im Dezember Ausschau nach einem ausführlichen Bericht darüber, wie man einen Krypto-SMSF einrichtet.
Eine Strategie, die manche Milliardäre nutzen, um Steuern zu vermeiden, besteht darin, Kredite gegen ihre Vermögenswerte aufzunehmen. Die Rückzahlung des Kredits ist oft günstiger als die Steuer auf einen Verkauf.
Bitcoin-Anleger können inzwischen auf eine Reihe von Kreditgebern zurückgreifen, darunter BlockEarner, Veild und Swyftx. Diese ermöglichen eine ähnliche Strategie, bei der BTC als Sicherheit für einen Kredit dient.
„Wir wollen diese Strategie allen zugänglich machen, nicht nur Milliardären“, sagt Yuen lachend.
Doch ohne die tiefen Taschen eines Milliardärs kann das riskant sein. Kreditnehmer müssen mit hohen Zinssätzen und relativ kurzen Kreditlaufzeiten (normalerweise 12 months) rechnen und riskieren, ihre Bitcoin zu verlieren, wenn sich der Markt gegen sie entwickelt. Außerdem kannst du nicht den gesamten Wert beleihen – bei Swyftx liegt das Beleihungsverhältnis bei etwa 40%.
„Wenn der Wert deiner Sicherheiten unter einen bestimmten Betrag fällt, kommt es zu einem Margin Call“, sagt sie. „Ich würde sagen, es ist eine Wette darauf, dass der Preis steigt. Ich denke, man muss davon ausgehen, dass Kryptowährungen steigen – oder zumindest nicht fallen –, damit man keinen Margin Call erhält ... Andernfalls wäre ein mit Kryptowährungen besicherter Kredit für dich nicht sinnvoll.“
Simpson empfiehlt diese Strategie wegen der Risiken nicht, sagt aber, dass sie sich für manche auszahlen kann. Wenn du zum Beispiel 10% Zinsen zahlst und Bitcoin jährlich um 33% wächst (wie es in der Vergangenheit der Fall war), wärst du am Ende deutlich besser dran, als wenn du CGT zahlen müsstest.
Er warnt jedoch, dass es sich um eine gehebelte Wette handelt, die sich am besten für erfahrene Anleger eignet.
„Ich würde es niemandem empfehlen, der stark in Kryptowährungen engagiert ist und nicht über genügend Kapital verfügt. Es ist riskant, wenn man nicht weiß, was man tut.“
Bitcoin ist im vergangenen Jahr um 28% gefallen. Wer vor einem Jahr einen Kredit aufgenommen hätte, hätte also mit Margin Calls und einer möglichen Liquidierung sowie Zinskosten rechnen müssen.
Kredite gegen Bitcoin aufzunehmen, um eine Anzahlung für ein Haus zu finanzieren, ist zu einer beliebteren Strategie geworden. (BlockEarner)
Forza warnt, dass die Aufnahme eines Kredits gegen Kryptowährungen unter bestimmten Umständen ebenfalls ein CGT-Ereignis darstellen kann, zum Beispiel bei einer Kreditaufnahme in DeFi. Wenn du ETH bei Aave einzahlst, wird es automatisch in WETH umgetauscht, was ein steuerpflichtiges Ereignis ist. Wenn du die ETH abhebst, ist das ein weiteres steuerpflichtiges Ereignis.
Kredite von zentralisierten Anbietern wie BlockEarner oder Swyftx bewegen sich derzeit in einer rechtlichen Grauzone. Das ATO hat nicht klargestellt, ob es sich dabei um ein steuerpflichtiges Ereignis handelt.
„Wenn du von [einem Kredit über] zehn Riesen sprichst, ist das in Ordnung. Aber wenn du drei bis fünf Bitcoin hast, würde ich es nicht riskieren, denn wenn es schiefgeht, musst du Steuern zahlen.“
„Vield ist der einzige Anbieter in Australien mit einer verbindlichen Einzelfallauskunft, die besagt, dass sein Produkt kein steuerpflichtiges Ereignis darstellt. Sonst hat niemand eine solche Auskunft.“
Swftxy bestätigte, dass das Unternehmen keine verbindliche Einzelfallauskunft erhalten hat, und erklärte, Kunden sollten sich steuerlich beraten lassen. BlockEarner antwortete nicht auf eine Bitte um Stellungnahme.
Im zweiten Teil unseres australischen CGT-Specials, der noch diese Woche erscheint, stellen wir dir die letzten vier Strategien vor, mit denen du deine Krypto-Steuerlast senken kannst – darunter die Gründung eines Unternehmens oder die vollständige Auswanderung.
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