US-Aktien | Morgenbrief | 24. Oktober
Am Wochenende ist die Börse geschlossen. Doch diese Woche ist die ereignisreichste des Quartals:
Fed-Entscheid, Quartalszahlen der drei großen Tech-Konzerne sowie GDP und PCE im Dreierpack.
1. Schlusskurse am Freitag: zwei Verlusttage in Folge, aber geringere Verluste
Der Donnerstag war der eigentliche Absturz: Der Nasdaq verlor an einem Tag 2,60 %, der S&P 1,21 %. Der Druck durch Metas KI-Investitionen breitete sich aus.
Am Freitag ging es leicht weiter abwärts: Dow Jones 52,215 (-1,23 %), S&P 500 7,623.68 (-0,52 %), Nasdaq 25,955 (-0,21 %).
Halbleiter-ETFs (+0,53 %) und Energie (+2,60 %) führten die Gewinner an. Der Angstindex VIX lag bei 19.45 – Anleger schichten in defensivere Werte um.
In den vergangenen fünf Tagen verlor der Nasdaq 1,8 %, der Halbleiter-ETF 4,7 %; das KI-Thema verliert weiter an Schwung.
2. Index-Futures und Rohöl
Die Index-Futures am späten Freitag: Dow Jones 52,451, minus 617 Punkte; S&P 7,672.5, minus 31 Punkte; Nasdaq 100 29,175, plus 80 Punkte.
Die S&P-Futures liegen rund 0,6 % über dem Kassakurs. Die Nasdaq-100-Futures notieren weiterhin im Plus, die Stärke der Tech-Aktien erholt sich – am Montag könnte der Markt unverändert bis leicht höher eröffnen.
Der Ölpreis ist der größte Unsicherheitsfaktor dieser Woche: WTI-Rohöl 103.27, plus 3,8 %; Brent 116.72, plus 3,1 %.
Die Lage im Nahen Osten hat den Ölpreis über 100 US-Dollar getrieben und die Inflationserwartungen steigen lassen. Das ist der eigentliche Risikofaktor, der die Bewertungen belastet.
3. Termine der Woche
Montag: Verizon Communications, AstraZeneca, Nucor.
Dienstag: Bei Boeing wird ein Verlust von 0.25 US-Dollar je Aktie erwartet; außerdem PayPal, UPS und Freeport-McMoRan.
Mittwoch: Um 2 Uhr nachts Pekinger Zeit Fed-Zinsentscheid und Pressekonferenz; am Abend Quartalszahlen von Microsoft und Google.
Donnerstag: Quartalszahlen von Amazon nach Börsenschluss.
Um 20:30 Uhr werden die vorläufigen GDP-Zahlen, der PCE-Index und die Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe veröffentlicht. Zeitgleich fällt der Zinsentscheid der EZB.
Achten Sie auf mögliche Überraschungen: Die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung im Oktober liegt nur bei 8 %, für eine Zinserhöhung im laufenden Jahr aber bei hohen 84 % – der Markt rechnet mit einer Erhöhung noch vor Jahresende.
4. Einzelaktien im Fokus
Die Quartalszahlen von Microsoft und Google am Mittwoch kommen direkt im Anschluss an den Fed-Entscheid. Die Investitionen in KI sind das zentrale Thema.
Amazon berichtet am Donnerstag; das Wachstum des Cloud-Geschäfts ist der entscheidende Prüfstein.
Krypto-Aktien entwickeln sich weiter auseinander: Strategy +0,14 % behauptete sich, Coinbase -2,74 %, Riot -2,79 %, Marathon -3,17 % – Mining-Aktien waren am schwächsten.
Snowflake (+3,65 %) führte die Gewinner an, AMD (+1,74 %) erholte sich.
5. IBIT und der Krypto-Ausblick
Der Bitcoin-Spot-ETF IBIT schloss bei 45.96 US-Dollar (-0,22 %); in den vergangenen fünf Tagen verlor er 0,7 %.
Bitcoin 80,533 (-1,34 %), Ethereum 2,363 (-1,46 %), Solana 101.4 (-2,84 %).
Der ETF fiel deutlich weniger stark als die Kryptowährungen. Der Verkaufsdruck kommt vom Spotmarkt, nicht von ETF-Zu- oder -Abflüssen.
Ausblick: Am Wochenende ist die Liquidität gering. Bitcoin dürfte sich wahrscheinlich zwischen 80.000 und 82.000 bewegen.
Mittwoch ist der Wendepunkt: Ein falkenhafter Fed-Ausblick könnte Bitcoin auf 79.000 zurückfallen lassen; starke Zahlen von Microsoft und Google könnten einen Anstieg auf 83.000 ermöglichen.
Kleine On-Chain-Token steigen weiterhin rasant: IRYS legte in den vergangenen sieben Tagen 518 % zu, BIRB 273 %. Die Liquidität ist jedoch extrem gering – betrachten Sie diese Token nicht als Richtungsindikatoren.
💡 Für Einsteiger:
PCE ist der Inflationsindikator, den die Fed besonders genau beobachtet, und hat einen höheren Stellenwert als CPI.
Seine Gewichtung bildet die tatsächliche Konsumstruktur der US-Haushalte besser ab; Ausgaben für Wohnen und Gesundheit werden genauer erfasst.
Bei Zinsentscheidungen orientiert sich die Fed lieber daran.
$BTC $ETH $SOL
Am Wochenende ist die Börse geschlossen. Doch diese Woche ist die ereignisreichste des Quartals:
Fed-Entscheid, Quartalszahlen der drei großen Tech-Konzerne sowie GDP und PCE im Dreierpack.
1. Schlusskurse am Freitag: zwei Verlusttage in Folge, aber geringere Verluste
Der Donnerstag war der eigentliche Absturz: Der Nasdaq verlor an einem Tag 2,60 %, der S&P 1,21 %. Der Druck durch Metas KI-Investitionen breitete sich aus.
Am Freitag ging es leicht weiter abwärts: Dow Jones 52,215 (-1,23 %), S&P 500 7,623.68 (-0,52 %), Nasdaq 25,955 (-0,21 %).
Halbleiter-ETFs (+0,53 %) und Energie (+2,60 %) führten die Gewinner an. Der Angstindex VIX lag bei 19.45 – Anleger schichten in defensivere Werte um.
In den vergangenen fünf Tagen verlor der Nasdaq 1,8 %, der Halbleiter-ETF 4,7 %; das KI-Thema verliert weiter an Schwung.
2. Index-Futures und Rohöl
Die Index-Futures am späten Freitag: Dow Jones 52,451, minus 617 Punkte; S&P 7,672.5, minus 31 Punkte; Nasdaq 100 29,175, plus 80 Punkte.
Die S&P-Futures liegen rund 0,6 % über dem Kassakurs. Die Nasdaq-100-Futures notieren weiterhin im Plus, die Stärke der Tech-Aktien erholt sich – am Montag könnte der Markt unverändert bis leicht höher eröffnen.
Der Ölpreis ist der größte Unsicherheitsfaktor dieser Woche: WTI-Rohöl 103.27, plus 3,8 %; Brent 116.72, plus 3,1 %.
Die Lage im Nahen Osten hat den Ölpreis über 100 US-Dollar getrieben und die Inflationserwartungen steigen lassen. Das ist der eigentliche Risikofaktor, der die Bewertungen belastet.
3. Termine der Woche
Montag: Verizon Communications, AstraZeneca, Nucor.
Dienstag: Bei Boeing wird ein Verlust von 0.25 US-Dollar je Aktie erwartet; außerdem PayPal, UPS und Freeport-McMoRan.
Mittwoch: Um 2 Uhr nachts Pekinger Zeit Fed-Zinsentscheid und Pressekonferenz; am Abend Quartalszahlen von Microsoft und Google.
Donnerstag: Quartalszahlen von Amazon nach Börsenschluss.
Um 20:30 Uhr werden die vorläufigen GDP-Zahlen, der PCE-Index und die Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe veröffentlicht. Zeitgleich fällt der Zinsentscheid der EZB.
Achten Sie auf mögliche Überraschungen: Die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung im Oktober liegt nur bei 8 %, für eine Zinserhöhung im laufenden Jahr aber bei hohen 84 % – der Markt rechnet mit einer Erhöhung noch vor Jahresende.
4. Einzelaktien im Fokus
Die Quartalszahlen von Microsoft und Google am Mittwoch kommen direkt im Anschluss an den Fed-Entscheid. Die Investitionen in KI sind das zentrale Thema.
Amazon berichtet am Donnerstag; das Wachstum des Cloud-Geschäfts ist der entscheidende Prüfstein.
Krypto-Aktien entwickeln sich weiter auseinander: Strategy +0,14 % behauptete sich, Coinbase -2,74 %, Riot -2,79 %, Marathon -3,17 % – Mining-Aktien waren am schwächsten.
Snowflake (+3,65 %) führte die Gewinner an, AMD (+1,74 %) erholte sich.
5. IBIT und der Krypto-Ausblick
Der Bitcoin-Spot-ETF IBIT schloss bei 45.96 US-Dollar (-0,22 %); in den vergangenen fünf Tagen verlor er 0,7 %.
Bitcoin 80,533 (-1,34 %), Ethereum 2,363 (-1,46 %), Solana 101.4 (-2,84 %).
Der ETF fiel deutlich weniger stark als die Kryptowährungen. Der Verkaufsdruck kommt vom Spotmarkt, nicht von ETF-Zu- oder -Abflüssen.
Ausblick: Am Wochenende ist die Liquidität gering. Bitcoin dürfte sich wahrscheinlich zwischen 80.000 und 82.000 bewegen.
Mittwoch ist der Wendepunkt: Ein falkenhafter Fed-Ausblick könnte Bitcoin auf 79.000 zurückfallen lassen; starke Zahlen von Microsoft und Google könnten einen Anstieg auf 83.000 ermöglichen.
Kleine On-Chain-Token steigen weiterhin rasant: IRYS legte in den vergangenen sieben Tagen 518 % zu, BIRB 273 %. Die Liquidität ist jedoch extrem gering – betrachten Sie diese Token nicht als Richtungsindikatoren.
💡 Für Einsteiger:
PCE ist der Inflationsindikator, den die Fed besonders genau beobachtet, und hat einen höheren Stellenwert als CPI.
Seine Gewichtung bildet die tatsächliche Konsumstruktur der US-Haushalte besser ab; Ausgaben für Wohnen und Gesundheit werden genauer erfasst.
Bei Zinsentscheidungen orientiert sich die Fed lieber daran.
$BTC $ETH $SOL