In einem der Passagen von "Memorias de un operador de acciones" (LEFEVRE, 1923)
Es wird erzählt, wie Livermore den Kauf auf dem Baumwollmarkt gesteuerte. (Ich gehe immer wieder in dem Buch Die Wyckoff-Methode von E. Diaz Valdecantos auf ihn zurück)
Ich kann es nur sehr empfehlen: Eine Passage, die jeder Trader oder Investor mehrmals lesen sollte. Da sie so lang ist, kann ich sie nicht posten.
Essenz der Erzählung: Die Mechanik der Liquiditätsfalle
Die Passage fasst die vier Säulen der Manipulation und Distribution eines institutionellen Operators zusammen (das Wyckoff-Muster / Jesse Livermore):
Stille Absorption im Konsens der Herde: Wenn die Masse des Marktes eine einzige bärische Erzählung teilt und massiv verkauft, nutzt der große Operator diese Verkaufsliquidität, um eine dominante Position aufzubauen, ohne den Preis nach oben zu treiben.
Der Markttest (Testing): Mit einer kleinen Order zum kritischen Zeitpunkt kurz vor Handelsende testet der Operator die Tiefe des Angebots. Wenn er feststellt, dass die verkäuferische Liquidität aufgebraucht ist, schießt der Preis nach oben und drängt die Short-Verkäufer in die Enge.
Der narrative Katalysator (Medien / Nachrichten): Die Titelseite der Zeitung (World) ist nicht der Motor der Bewegung, sondern der Verstärker von Panik und Euphorie. Sie erzeugt einen massiven Strom von Kleinanleger-Käufern, angezogen durch den FOMO (Fear Of Missing Out).
Distribution und Liquiditätsinjektion beim Ausstieg: Riesige Positionen können nicht an normalen Tagen verkauft werden, ohne den Kurs zu zerstören. Der Operator nutzt den Schock der durch die Nachricht ausgelösten Kauf-Euphorie, um in Minuten 100% seiner Position auszudumpen—am Höhepunkt des Marktes.
Ich teile dies, um zu verstehen, was heute mit Crypto passiert (und bereits mit anderen Assets passiert ist) und wieder passieren wird…
Es wird erzählt, wie Livermore den Kauf auf dem Baumwollmarkt gesteuerte. (Ich gehe immer wieder in dem Buch Die Wyckoff-Methode von E. Diaz Valdecantos auf ihn zurück)
Ich kann es nur sehr empfehlen: Eine Passage, die jeder Trader oder Investor mehrmals lesen sollte. Da sie so lang ist, kann ich sie nicht posten.
Essenz der Erzählung: Die Mechanik der Liquiditätsfalle
Die Passage fasst die vier Säulen der Manipulation und Distribution eines institutionellen Operators zusammen (das Wyckoff-Muster / Jesse Livermore):
Stille Absorption im Konsens der Herde: Wenn die Masse des Marktes eine einzige bärische Erzählung teilt und massiv verkauft, nutzt der große Operator diese Verkaufsliquidität, um eine dominante Position aufzubauen, ohne den Preis nach oben zu treiben.
Der Markttest (Testing): Mit einer kleinen Order zum kritischen Zeitpunkt kurz vor Handelsende testet der Operator die Tiefe des Angebots. Wenn er feststellt, dass die verkäuferische Liquidität aufgebraucht ist, schießt der Preis nach oben und drängt die Short-Verkäufer in die Enge.
Der narrative Katalysator (Medien / Nachrichten): Die Titelseite der Zeitung (World) ist nicht der Motor der Bewegung, sondern der Verstärker von Panik und Euphorie. Sie erzeugt einen massiven Strom von Kleinanleger-Käufern, angezogen durch den FOMO (Fear Of Missing Out).
Distribution und Liquiditätsinjektion beim Ausstieg: Riesige Positionen können nicht an normalen Tagen verkauft werden, ohne den Kurs zu zerstören. Der Operator nutzt den Schock der durch die Nachricht ausgelösten Kauf-Euphorie, um in Minuten 100% seiner Position auszudumpen—am Höhepunkt des Marktes.
Ich teile dies, um zu verstehen, was heute mit Crypto passiert (und bereits mit anderen Assets passiert ist) und wieder passieren wird…
